Bitcoin Betreedt 'Meest Dynamische' Maand bij 99% Kans op Fed Rentekorting: Crypto Daybook Americas

Door Francisco Rodrigues (Alle tijden ET tenzij anders aangegeven)

De cryptomarkten zetten deze week hun stijging voort na zwakkere dan verwachte Amerikaanse arbeidsgegevens en te midden van een overheidssluiting, waarbij de markt de opvatting aanneemt dat een renteverlaging door de Federal Reserve volgende maand bijna zeker is.

Bitcoin steeg in de afgelopen 24 uur met nog eens 2,15% tot $118.700, terwijl de bredere markt, zoals gemeten door de CoinDesk 20 (CD20) index, steeg met 2,33% in dezelfde periode. De rally vond plaats ondanks, of juist door, toenemende onzekerheid op de traditionele markten.

De vonk kwam door een onverwachte daling van de Amerikaanse particuliere werkgelegenheid. ADP-gegevens toonden een daling van 32.000 banen in september, tegenover voorspellingen van een stijging van 50.000. Door de sluiting van de overheid die officiële arbeidsgegevens stopzet, worden handelaren gedwongen op deze tegenvaller te vertrouwen voor inzichten, wat leidt tot een toename van de weddenschappen op renteverlagingen.

Gegevens van Polymarket toont nu aan dat handelaren een kans van 91% inschatten dat de Fed later deze maand de rente met 25 basispunten zal verlagen, terwijl op de CME’s FedWatch tool, de kans op een dergelijke renteverlaging bedraagt 99%.

“De markten lijken relatief stabiel te hebben gereageerd in de eerste 24 uur na de sluiting van de Amerikaanse overheid,” zei Philipp Zentner, CEO en oprichter van LIFI Protocol, tegen CoinDesk. “Het is vermeldenswaard dat tijdens de laatste grote shutdown in 2018–2019, die 35 dagen duurde, de markten grotendeels veerkrachtig bleven, en we mogelijk vergelijkbare dynamiek deze keer zullen zien.”

Die stabiliteit, in combinatie met een dovishe macro-economische omgeving, is veelbelovend voor risicovolle activa zoals cryptocurrencies.

De derivatenmarkten weerspiegelen deze verschuiving ook, met een openstaande interest die bijna 4% stijgt tot $216 miljard volgens CoinGlass gegevens. Evenzo hebben spot crypto-ETF's sinds het begin van de week meer dan $2,3 miljard aan netto-instroom gezien, volgens SoSoValue.

Toch waarschuwen sommigen voor structurele risico's. “Strategieën die vertrouwen op aandelenpremies om bitcoin te kopen, stuiten op grenzen,” zei Justin Wang, medeoprichter van Zeus Network, tegen CoinDesk. “Duurzame institutionele adoptie van Bitcoin vereist een infrastructuur die niet afhankelijk is van marktsentiment en aandelenpremies.”

Naarmate de sluiting voortduurt en de economische signalen steeds onduidelijker worden, lijken beleggers zich te wenden tot alternatieve activa zoals goud en crypto. In een gesprek met CoinDesk wees XYO medeoprichter Markus Levin erop dat de prijsstructuur van BTC “” istoont een klassieke Elliott Wave-afronding binnen een stijgende wig, een patroon dat vaak consolidatie aangeeft vóór een beslissende beweging.”

“Institutionele stromen en derivatenactiviteit zullen cruciaal zijn bij het bepalen of deze opstelling uitmondt in nieuwe hoogtepunten of een diepere terugval. In ieder geval gaan we een van de historisch meest dynamische maanden voor Bitcoin binnen, en marktdeelnemers moeten zich voorbereiden op volatiliteit,” zei hij.

Blijf alert!

Wat te Volgen

Voor een uitgebreidere lijst van evenementen deze week, zie CoinDesk's ""Crypto Week Ahead" opmerking.

• Crypto
  • Niets gepland.
• Macro
  • 2 okt., 8:30 uur: Amerikaanse werkloosheidsaanvragen initial (voor week eindigend 27 september) Ram. 223K, voortgezet (voor week eindigend 20 september) Ram. 1930K. Het rapport is vertraagd vanwege een federale overheidssluiting.
• Winst (Schattingen gebaseerd op FactSet-gegevens)
  • Niets gepland.

Token Evenementen

Voor een uitgebreidere lijst van evenementen deze week, zie CoinDesk's ""Crypto Week Ahead".

• Bestuursstemmen & oproepen
  • ENS DAO stemt om te vergoeden het eth.limo-team 109.818,82 USDC uit de schatkist. Deze middelen dienen ter dekking van juridische kosten voor het exploiteren van hun openbare gateway. De stemming eindigt op 2 oktober.
  • Arbitrum DAO brengt een stemming uit over verplaats 8.500 inactieve ETH aan zijn treasury-team om rendement te genereren en het ecosysteem te ondersteunen. Er wordt verwacht dat deze stap jaarlijks ongeveer 204 ETH zal opleveren. De stemming eindigt op 2 oktober.
  • Gitcoin DAO houdt een hertelling om goedkeuring te verkrijgen een herziene matching fund van $1.175.000 en bijgewerkte subsidiecategorieën voor de aanstaande Grants Round 24 (GG24). Stemmen sluit op 2 oktober.
• Ontgrendelingen
  • 2 okt.: ENA$0.2568 zal 0,62% van haar circulerende aanbod ter waarde van $23,65 miljoen vrijgeven.
• Token Lanceringen
  • 2 oktober: DoubleZero (2Z) wordt genoteerd op Binance Alpha, Coinone, Kraken, Bithumb, OKX en andere.

Conferenties

Voor een uitgebreidere lijst van evenementen deze week, zie CoinDesk's ""Crypto Week Ahead".

• Dag 2 van 2: Northern FinTech Top 2025 (Londen)
• Dag 2 van 2: TOKEN2049 Singapore
• 2 okt.: Stablecoin Top 2025 (Singapore)
• Dag 1 van 3: Lightning Plus Plus Berlijn

Token Talk

Door Oliver Knight

• Plasma-oprichter Paulie Punt heeft de beweringen weerlegd dat het onlangs uitgegeven XPL-token door teamleden was verkocht, ondanks dat on-chain gegevens het tegendeel suggereren.
• Paul verklaarde dat geen enkele lid van het Plasma-team sinds de lancering hun XPL-bezit heeft verkocht. Volgens hem zijn alle toewijzingen aan investeerders en teamleden onderworpen aan een lock-up periode van drie jaar met een cliff van één jaar, wat betekent dat deze binnen die termijn niet kunnen worden geraadpleegd of verkocht. Hij benadrukte dat de rondgaande beweringen over insiderverkoop ongegrond waren.
• De oprichter van Plasma weerlegde ook de karakteriseringen dat het team voornamelijk bestond uit “ex-Blast” medewerkers. Van de ongeveer 50 teamleden hadden er slechts drie eerder gewerkt bij Blur of Blast, zei hij. Hij merkte op dat de groep ook professionals omvat met achtergronden bij Google, Facebook, Square, Temasek, Goldman Sachs en Nuvei, wat de bredere afkomst van het project benadrukt.
• Een ander twistpunt is Wintermute, een bekend crypto-handelsbedrijf dat vaak optreedt als market maker voor nieuwe projecten. Paul ontkende dat Plasma een contract had met Wintermute voor market-making of andere diensten, en verklaarde dat het bedrijf niet meer informatie heeft over de XPL-bezittingen van Wintermute dan het publiek.
• De pseudonieme onderzoeker ManaMoon had aanvankelijk beweerd dat er sinds de lancering meer dan 600 miljoen XPL-tokens van de kluis van het project naar beurzen zijn overgedragen.
• XPL heeft het sinds de lancering relatief slecht gedaan, met een daling van een hoogtepunt van $1,68 naar $0,97, terwijl het dagelijkse handelsvolume stabiel is gebleven op $2,6 miljard.

Posities in Derivaten

• De BTC futuresmarkt vertoont een sterke en aanhoudende positieve trend, waarbij belangrijke indicatoren nieuwe hoogtepunten bereiken. De open interest is gestegen tot een recordhoogte van $32,6 miljard, wat een aanzienlijke toename van de blootstelling van handelaren weerspiegelt, met Binance die de leiding neemt met $13,6 miljard.
• Deze recordhoge rente wordt ondersteund door een stabiele 3-maands geïndexeerde jaarlijkse basis, die zich rond de 7% heeft gevestigd, wat aangeeft dat de basishandel winstgevend blijft en het positieve marktsentiment versterkt. De combinatie van deze twee indicatoren suggereert dat de recente prijsbeweging wordt gedreven door sterke, op overtuiging gebaseerde bullish posities in plaats van kortetermijnspeculatie.
• De BTC-optiesmarkt vertoont een complex en tegenstrijdig beeld van sentiment. Terwijl de 25 Delta Skew voor kortetermijnopties haar neerwaartse trend voortzet, momenteel op slechts 3,25%, wat suggereert dat handelaren bereid zijn een premie te betalen voor puts om zich in te dekken tegen neerwaarts risico, vertelt het 24-uurs Put/Call-volume een ander verhaal.
• Calls domineren nog steeds het volume met meer dan 56%, wat aangeeft dat de meerderheid van de handelaren zich actief positioneert voor een rally in plaats van een daling.
• Ondertussen schommelt de financieringsgraad van BTC op grote beurzen tussen een geannualiseerd percentage van 9% tot 10%, wat wijst op een gezonde vraag naar leveraged long-posities.
• Echter, een significante uitzondering is Deribit, waar de financieringsvergoeding dramatisch is gestegen tot boven de 60%. Deze geïsoleerde maar extreme piek wijst op intense, geconcentreerde vraag naar longposities op dat platform, maar de algehele markt, inclusief altcoins, lijkt nog niet oververhit te zijn met een gemiddelde financieringsvergoeding voor de top 30 munten op basis van marktkapitalisatie van ongeveer 10% op jaarbasis, volgens Coinglass.

Marktbewegingen

• BTC is gestegen met 1,12% vanaf 16.00 uur ET woensdag naar $118.927,57 (24 uur: +2,23%)
• ETH is met 1,27% gestegen tot $4.392,20 (24u: +2,59%)
• CoinDesk 20 staat 1,49% hoger op 4.232,18 (24u: +2,41%)
• Ether CESR Composite Staking-rente blijft onveranderd op 2,87%
• De BTC-financieringsvoet bedraagt 0,0135% (14,7825% geannualiseerd) op KuCoin

• De DXY daalt met 0,18% tot 97,53
• Goud futures stijgen met 0,12% tot $3.902,00
• Zilver futures dalen 0,2% tot $47,58
• Nikkei 225 sloot 0,87% hoger op 44.936,73
• Hang Seng sloot 1,61% hoger op 27.287,12
• FTSE blijft onveranderd op 9.449,86
• Euro Stoxx 50 stijgt met 1,30% tot 5.653,99
• DJIA sloot woensdag onveranderd op 46.441,10
• De S&P 500 sloot 0,34% hoger op 6.711,20
• De Nasdaq Composite sloot 0,42% hoger op 22.755,16
• S&P/TSX Composite sloot 0,28% hoger op 30.107,67
• S&P 40 Latijns-Amerika sloot 1,55% lager op 2.905,87
• De Amerikaanse 10-jaars staatsobligatierente daalt met 1,2 basispunten tot 4,094%
• E-mini S&P 500 futures blijven onveranderd op 6.766,50
• E-mini Nasdaq-100 futures staan 0,25% hoger op 25.081,00
• E-mini Dow Jones Industrial Average Index daalt 0,11% tot 46.672,00

Bitcoin Statistieken

• BTC Dominantie: 58,84% (-0,36%)
• Ether tegenover bitcoin ratio: 0,03691 (0,63%)
• Hashrate (zeven-daags voortschrijdend gemiddelde): 1.059 EH/s
• Hashprijs (spot): $49,91
• Totale kosten: 3,63 BTC / $423.349
• CME Futures Open Interest: 137.820 BTC
• BTC geprijsd in goud: 30,6 oz
• BTC versus goudmarktkapitalisatie: 8,66%

Technische Analyse

• De beweging van gisteren zag bitcoin doorbreken voorbij het bearish orderblok op de dagelijkse grafiek, momenteel handelend op $118.675. De dagelijkse sluiting duidt op een verschuiving in de marktstructuur, die de bulls in het voordeel stelt.
• Een hertest van het orderblok — waarbij het wordt omgedraaid van weerstand naar ondersteuning — zou een gezonde correctie zijn die Bitcoin in staat zou kunnen stellen de all-time highs opnieuw te testen. Bulls zullen willen zien dat bitcoin acceptatie boven het orderblok vestigt.

Crypto Aandelen

• Coinbase Global (COIN): sloot woensdag op $346,17 (+2,57%), +2% op $353,11 in de pre-market
• Circle Internet (CRCL): gesloten op $129,03 (-2,68%), +3% op $132,90
• Galaxy Digital (GLXY): gesloten op $35,83 (+5,97%), +2,99% op $36,90
• Bullish (BLSH): gesloten op $60,81 (-4,4%), +2,22% op $62,16
• MARA Holdings (MARA): slotkoers $18,61 (+1,92%), +2,47% op $19,07
• Riot Platforms (RIOT): gesloten op $18,93 (-0,53%), +1,74% op $19,26
• Core Scientific (CORZ): gesloten op $17,97 (+0,17%), +1,22% op $18,19
• CleanSpark (CLSK): gesloten op $14,59 (+0,62%), +1,71% op $14,84
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): gesloten op $45,07 (+1,88%)
• Exodus Movement (EXOD): gesloten op $28,31 (+1,91%), +0,11% op $28,34

Crypto Treasury Bedrijven

• Strategy (MSTR): gesloten op $338,41 (+5,03%), +2,29% op $346,15
• Semler Scientific (SMLR): gesloten op $31,03 (+3,43%)
• SharpLink Gaming (SBET): gesloten op $17,37 (+2,12%), +1,78% op $17,68
• Upexi (UPXI): gesloten op $6,53 (+13,17%), +2,6% op $6,70
• Lite Strategy (LITS): gesloten op $2,56 (+5,79%), +5,47% op $2,70

ETF-stromen

Spot BTC-ETF's

• Dagelijkse netto-instroom: $675,8 miljoen
• Cumulatieve netto-instroom: $58,4 miljard
• Totale BTC-bezit ~ 1,32 miljoen

Spot ETH-ETF's

• Dagelijkse netto-instroom: $80,9 miljoen
• Cumulatieve nettostromen: $13,9 miljard
• Totale ETH-bezit ~ 6,61 miljoen

Bron: Farside Investeerders

Terwijl U Sliep

• Bitcoin stijgt boven $119K na inwerkingtreding van sluiting Amerikaanse overheid; BTC-opties lijken goedkoop (CoinDesk): Een vertraagd banenrapport als gevolg van de sluiting kan de Fed aansporen tot diepere renteverlagingen, en een strateeg van 21Shares stelt dat de recente winsten van bitcoin wijzen op een mogelijke explosieve rally.
• Verenigde Staten zullen Oekraïne voorzien van inlichtingen voor raketaanvallen diep binnen Rusland (The Wall Street Journal): Trump heeft voor het eerst de Amerikaanse inlichtingendiensten en het ministerie van Defensie gemachtigd om Oekraïne te voorzien van doelwitrdata voor langeafstandsraketaanvallen op Russische energievoorzieningen.
• 'Tokenisering zal het gehele financiële systeem verteren' zegt Robinhood CEO (CoinDdesk): Robinhood breidt de tokenized aandelen uit in Europa en richt zich vervolgens op vastgoed. CEO Vlad Tenev zegt dat de VS Europa moet inhalen op het gebied van regelgeving voor digitale activa.
• Thailand Crypto ETF-poging breidt zich uit voorbij Bitcoin, zegt regelgever (Bloomberg): De Securities and Exchange Commission van Thailand stelt regels op om beleggingsfondsen in staat te stellen ETF's aan te bieden die gekoppeld zijn aan mandjes van cryptocurrencies, met als doel jongere beleggers aan te trekken te midden van een moeizame aandelenmarkt.