Mercati Crypto Oggi: Bitcoin Sottoperforma Ether e Mercato Più Ampio

Nonostante il bitcoin BTC$88.243,52 abbia rimbalzato rispetto ai livelli della giornata europea precedente, è ancora aumentato di meno dell'1% nelle ultime 24 ore. Con la fine di agosto ormai a portata di mano, la criptovaluta più grande sembra destinata a chiudere il mese in territorio negativo, come avvenuto negli ultimi tre anni.

Tuttavia, si tratta del miglior rendimento di agosto dal 2021, e nel mercato delle opzioni ci sono segnali che i guadagni potrebbero arrivare prima della scadenza di fine mese.

Opzioni su Bitcoin ed ether valore superiore a 14,6 miliardi di dollari scadranno venerdì con il livello di "max pain" fissato a 116.000 dollari. Il max pain è il prezzo di esercizio al quale il maggior numero di opzioni scade senza valore, causando generalmente il massimo dolore finanziario ai detentori di opzioni e il massimo beneficio ai venditori di opzioni. Questo livello è superiore al prezzo attuale, quindi i venditori hanno un incentivo a spingere il BTC verso l'alto fino a tale livello per minimizzare i loro costi.

L'indice CoinDesk 20, una misura del mercato più ampio, ha registrato un aumento del 3,2% nelle ultime 24 ore, mentre il CoinDesk 80, che comprende un ampio segmento di token minori, è cresciuto del 4%.

A lungo termine, la media mobile a 200 giorni di bitcoin ha appena superato i 100.000 dollari. BTC è stato scambiato al di sopra del livello a 200 giorni dalla fine di aprile, sottolineando la forza del suo trend rialzista di lungo periodo.

La media mobile a 200 giorni è un indicatore di tendenza a lungo termine che smussa l'azione del prezzo su circa sei mesi, aiutando gli investitori a distinguere tra condizioni di mercato rialziste e ribassiste.

Posizionamento sui Derivati

• L'open interest (OI) di Bitcoin nelle principali piattaforme di derivati ha iniziato a calare, in linea con l'andamento ribassista del prezzo degli ultimi giorni, suggerendo che i trader stanno attivamente chiudendo le loro posizioni a leva.
• L’Open Interest (OI) di BTC si attesta ora a 30,3 miliardi di dollari, appena al di sotto del massimo storico di 32,6 miliardi di dollari, secondo i dati di Velo. La base annualizzata a tre mesi è ancora in aumento e si colloca attualmente tra l’8% e il 9% su tutte le piattaforme di scambio, implicando che l’operazione di basis trade rimane ancora redditizia.
• Nel settore delle opzioni, la curva di volatilità implicita inclinata verso l’alto di bitcoin suggerisce che il mercato prevede una volatilità a lungo termine superiore rispetto a quella a breve termine, mentre altri indicatori segnalano una prospettiva ribassista più immediata.
• Nello specifico, il recente spostamento dello skew delta 25 in territorio negativo per le scadenze a breve termine indica un chiaro cambiamento nel sentimento del mercato, con i trader che pagano un premio per le put rispetto alle call per ottenere una protezione al ribasso.
• Il sentimento ribassista è confermato dal volume put/call nelle 24 ore, che mostra uno spostamento significativo verso le put, un altro segnale che gli operatori stanno attivamente coprendosi o speculando su un calo dei prezzi.
• I tassi di interesse APR sui funding rate nei principali mercati di perpetual swap stanno iniziando a risalire, attestandosi intorno al 8%-10% su base annua, secondo i dati di Velo.
• Il funding annualizzato di BTC su Binance è passato in territorio negativo (-0,39%) per un breve periodo oggi prima di risalire intorno al 10%. Ciò indica che, sebbene vi siano state aree di sentiment ribassista, la tendenza complessiva del mercato sta iniziando a essere più favorevole grazie ai trader disposti a pagare un premio per scommettere su un aumento del prezzo.
• I dati di Coinglass mostrano liquidazioni per 266 milioni di dollari nelle 24 ore, con una prevalenza del 58% sulle posizioni short. ETH (99 milioni di dollari), BTC (47 milioni di dollari) e SOL (20 milioni di dollari) sono stati i leader in termini di liquidazioni nominali. La heatmap delle liquidazioni di Binance indica 111.593 dollari come livello chiave di liquidazione da monitorare in caso di aumento del prezzo.

Discussione sui Token

• CRO$0.09066 ha sfidato il sentimento ribassista del mercato crypto di martedì, registrando un rialzo superiore al 56% dopo l'accordo tra Crypto.com e Trump Media (DJT) hanno detto che ha pianificato di creare una società di tesoreria CRO da 6,4 miliardi di dollari.
• Gli annunci riguardanti le tesorerie crypto si sono verificati quasi quotidianamente nell'ultimo mese, poiché le aziende iniziano ad adottare e adattare l'approccio pionieristico della Strategia di Michael Saylor (MSTR).
• Tuttavia, l'andamento dei prezzi spesso non corrisponde a quanto potrebbe essere percepito come un evento rialzista. Quando Verb Technology Co. (VERB) annunciato a un collocamento privato da 558 milioni di dollari per creare una tesoreria di TON$1,5111, TON è quasi immediatamente diminuito di circa il 10%.
• Questo accordo con CRO è differente. In primo luogo è legato a Trump Media, una società collegata al Presidente Donald Trump, ma in secondo luogo — e forse ancora più importante — offre un caso d'uso al token cronos che in precedenza veniva utilizzato principalmente come token di scambio per Crypto.com.
• L'accordo include la creazione di un nuovo sistema di ricompense su Truth Social che permetterà agli utenti di convertire le “gemme” della piattaforma in token CRO, con ulteriori piani per abilitare pagamenti in abbonamento e servizi scontati utilizzando CRO.
• Bloomberg ha rilevato che il CEO di Crypto.com, Kris Marszalek, ha donato 1 milione di dollari al comitato inaugurale di Trump e ha anche visitato la residenza di Trump a Mar-a-Lago dopo la vittoria elettorale.
• CRO attualmente viene scambiato a $0,225 nonostante fosse sceso a $0,141 la scorsa settimana; la notizia ha fatto aumentare il volume degli scambi nelle 24 ore del 1.300% superando il miliardo di dollari, posizionandosi come un caso anomalo di mercato mentre bitcoin ed ether ristagnavano vicino a livelli critici di supporto.