Експеримент BIS показує ефективність CBDC у транскордонних розрахунках

Цифрові валюти центрального банку (CBDC) можуть бути ефективними для здійснення міжнародних транзакцій між фінансовими установами відповідно до нещодавно завершений експеримент Банком міжнародних розрахунків (BIS), головною групою центральних банків.

У звіті, опублікованому в середу, говориться, що експеримент «Проект Джура» проводився протягом трьох днів у листопаді і проводився центральними банками Франції та Швейцарії разом з BIS Innovation Hub. оголошений у червні і є частиною a серія експериментів CBDC запущений Банком Франції в 2020 році.

Тест перевіряв ефективність оптових CBDC — типу цифрових активів, які можуть використовувати лише дозволені фінансові установи — у ряді транскордонних розрахунків. Загальна грошова вартість експерименту склала 200 000 євро (226 000 доларів).

Згідно зі звітом, Джура не тільки досліджував, як центральні банки можуть надати комерційним банкам-нерезидентам доступ до CBDC, але також досліджував можливості Технології розподіленої книги для реєстрації цих транзакцій.

«Наш головний висновок полягає в тому, що оптові CBDC можуть здійснювати розрахунки за такими транзакціями як безпечно, так і ефективно», — сказав Бенуа Кере, керівник BIS Innovation Hub, під час прес-брифінгу в середу.

Jura є останнім із серії проектів BIS Innovation Hub, які тестують можливі застосування CBDC. На початку цього року Проект mCBDC Bridge знайшли оптові CBDC могли потенційно зменшити вартість міжнародних транзакцій при підвищенні швидкості розрахунків. У рамках проекту mCBDC центр BIS Innovation Hub у Гонконгу співпрацює з центральними банками Гонконгу, Таїланду, Китаю та Об’єднаних Арабських Еміратів над створенням прототипу платформи для тестування використання кількох CBDC для транскордонних розрахунків.

Проект Jura також продовжує роботу Національного банку Швейцарії Проект Гельвеція, яка була створена в 2019 рік експериментувати з розрахунками за допомогою токенізованих активів за допомогою оптових CBDC. Щоб провести останній експеримент щодо оптових CBDC, BIS Innovation Hub і центральні банки Швейцарії та Франції співпрацювали з приватними компаніями, такими як Accenture, Credit Suisse, Natixis і UBS.

Експеримент

Починаючи з 15 листопада, Jura тестувала прямий переказ оптових CBDC в євро та швейцарських франках між французькими та швейцарськими комерційними банками протягом трьох днів, йдеться у звіті. Згідно з заявою для преси, опублікованою BIS, перекази здійснювалися в єдиному розподіленому реєстрі, яким керувала третя сторона.

Він також протестував випуск, передачу та погашення «деномінованих у євро французьких комерційних паперів» між фінансовими установами Франції та Швейцарії. Комерційні папери представляють собою незабезпечені короткострокові боргові зобов'язання, випущені корпораціями. Токенізація дозволяє цифровому представленню реальних активів, таких як комерційні папери, у блокчейні або розподіленій книзі.

Згідно зі звітом, тести проводилися з використанням «транзакцій з реальною вартістю в рамках існуючої правової та нормативної бази». У звіті наголошується, що проект не є частиною нормативної пісочниці, що додало експерименту «значної складності» та реалістичності.

У перший день експерименту Natixis випустив токенізовані папери на суму 200 000 євро проти оптових CBDC і продав їх UBS. У наступні дні відбулися перекази комерційних паперів між двома швейцарськими банками, а також ряд операцій з іноземною валютою.

«Ми хотіли показати, що ми можемо розрахуватися з цифровим активом, а потім перевести доходи в іншу юрисдикцію в реальному середовищі, дотримуючись місцевих законів», — сказав Кере.

У звіті припускається, що, виходячи з експерименту, внутрішньоденний оптовий CBDC може мати позитивний вплив на фінансову стабільність і обмежений вплив на монетарну Політика. Але Сільві Гулар, заступник голови Банку Франції, сказала, що масштаби експерименту були занадто обмеженими, щоб прийти до ширших висновків.

«Ми не можемо прикидатися, що те, що ми зробили з 200 000 євро та певним типом врегулювання, можна екстраполювати на все, але це перший крок», — сказав Гулар під час брифінгу.

ОНОВЛЕННЯ (8 грудня, 16:15 UTC): Додає LINK на звіт і додає цитату Банку Франції в останньому абзаці.