Трейдери Bitcoin роблять ставку на зниження нижче $100 тис.: Крипто Дайджест Америки

Автор: Омкар Ґодболе (усі часи за ET, якщо не вказано інше)

Оскільки крипторинок зазнає труднощів через США занепокоєння щодо стагфляції, трейдери на децентралізованій платформі Polymarket бачать понад 50% ймовірність того, що ціна біткоїна BTC$89,764.04 впаде до п’ятизначних значень до кінця року.

Акції на боці «Так» у контракті Polymarket «Чи впаде біткойн нижче $100 тис. до 2026 року» торгувався по 55 центів, що свідчить про ймовірність у 55%. Таке ціноутворення виглядає виправданим на тлі останніх економічних даних.

"З урахуванням того, що індекси ISM у виробничому та сфері послуг виявились слабшими за найбільш песимістичні прогнози, ринок приходить до усвідомлення чогось більш тривожного: зростання кількості робочих місць може різко знижуватися," – зазначає Стівен Іннес, керуючий партнер SPI Asset Management, написав у дописі на FXStreet.

"Якщо зважити ці опитування з урахуванням їх економічного впливу, наслідки вражають — потенційне зниження показника NFP більше ніж на 100 000. Не просто слабке, а рецесійно-слабке зниження. Але що найцікавіше? Інфляція залишається високою там, де це має значення."

Трейдери процентних ставок вже посилили ставки на зниження ставки ФРС. Водночас експерти поділені у думках щодо того, чи свідчать зниження ставок, викликані економічною слабкістю, про сприятливі перспективи для ризикових активів, включно з криптовалютами.

Хоча нижчі ставки часто роблять більш ризикові активи привабливішими, Уолл-стріт, схоже, очікує певних труднощів, і трейдери, що торгують за інерцією, перейшли до продажу, за словами Іннеса. Те саме стосується біткоїна, оскільки короткострокові пути, зареєстровані на Deribit, тепер коштують дорожче за колли, що відображає побоювання щодо зниження.

Проте ринок опціонів оцінює ймовірність падіння біткойна нижче за 100 тис. доларів до кінця року як нижчу, ніж Polymarket. Це видно з дельти -0,25 для опціону пут зі страйком 100 тис. доларів з експірацією у грудні. Дельта відображає чутливість ціни опціону до зміни базового активу і представляє ймовірність прибуткового закінчення терміну дії опціону.

Перспективи для ефіру ETH$3,054.37 виглядають більш позитивними після того, як SEC заявила, що діяльність зі стейкінгу та отримання токенів за певних умов не є пропозиціями цінних паперів. Це керівництво відкриває шлях до регуляторного схвалення спотових ETF на ефір із стейкінгом, що, як очікується, підвищить привабливість криптовалюти як свого роду інтернет-облігації.

Говорячи про ширший ринок, альткоїни здавалися слабкими в порівнянні з основними валютами. Індекс CoinDesk 80 торгувався на 2,9% нижче за 24 години, трохи більше ніж Індекс CoinDesk 20 2,3%.

В інших новинах найбільший банк Японії, SBI, оголосив про запуск ETF, прив'язаного до біткойна та XRP. У спільноті Metamask циркулює пропозиція щодо управління розкрито план гаманця запустити стейблкоїн "MetaMask USD" через партнерство із платіжною інфраструктурою Stripe.

На традиційних ринках ф’ючерси, прив’язані до S&P 500, зросли на 0,2%, що свідчить про незначно позитивне відкриття Уолл-стріт, тоді як індекс долара залишався стабільним близько 98,70. Будьте пильні!

Що слід спостерігати

• Крипто
  • 7 серпня, 10:00: компанія Circle проведе вебінар, "Початок ери GENIUS Act," за участю Данте Діспарте та Корі Тена. У сесії буде обговорено першу федеральну платіжну нормативну базу США щодо стейблкоїнів та її вплив на інновації й регулювання криптовалют.
  • 15 серпня: дата реєстрації для наступний розподіл FTX власникам дозволених претензій класу 5 «Право клієнта», класу 6 загальних незабезпечених та зручних претензій, які відповідають вимогам до попереднього розподілу.
  • 18 серпня: Coinbase Derivatives буде запуск наноф’ючерси на SOL та XRP у стилі безстрокових контрактів у США.
• Макро
  • 6 серпня, 14:00: Член Ради Федерального резерву Ліза Д. Кук виступить з доповіддю на тему «Економіка США та світова економіка». Посилання на трансляцію.
  • 7 серпня, 00:01: Нові взаємні тарифи США, викладені у зверненні Президента Трампа від 31 липня виконавчий указ набирають чинності для широкого кола торговельних партнерів, які не забезпечили угоди до кінцевого терміну 1 серпня. Ці мита варіюються від 15% до 41%, залежно від країни.
  • 7 серпня, 8:00: Національний інститут статистики та географії Мексики оприлюднює дані про інфляцію споживчих цін за липень.
    • Місячний рівень базової інфляції Попередній 0,39%
    • Рівень базової інфляції у річному вимірі Попереднє 4,24%
    • Місячна інфляція Попереднє значення 0,28%
    • Річна інфляція Попереднє значення 4,32%
  • 7 серпня, 15:00: Центральний банк Мексики, Banco de México, оголошує рішення щодо монетарної політики.
    • Нічна міжбанківська цільова ставка оцінюється на рівні 7,75% порівняно з попередніми 8%
  • 8 серпня: губернатор Федерального резерву Адріана Д. Куглер відставка набирає чинності, створюючи дострокову вакансію у Раді керуючих, що дозволяє президенту Трампу висунути наступника.
• Прибуток (Оцінки на основі даних FactSet)
  • 7 серпня: Block (XYZ), після закриття ринку, $0,67
  • 7 серпня: CleanSpark (CLSK), поза ринком, $0.19
  • 7 серпня: Група Coincheck (CNCK), післязакриття
  • 7 серпня: Cipher Mining (CIFR), пресмаркет
  • 7 серпня: Hut 8 (HUT), передринок, -$0.08
  • 8 серпня: TeraWulf (WULF), понадурочна торгівля, -$0.06
  • 11 серпня: Exodus Movement (EXOD), післязакриття
  • 12 серпня: Bitfarms (БІТФ), пресмаркет
  • 12 серпня: Fold Holdings (FLD), післязакриття

Події токенів

• Голосування та дзвінки з управління
  • Arbitrum DAO проводить голосування, щоб поновити своє партнерство з Entropy Advisors ще на два роки, починаючи з вересня 2025 року. Пропозиція включає фінансування в розмірі 6 мільйонів доларів США та 15 мільйонів ARB як стимули для Entropy зосередитися на управлінні казначейством, розробці стимулів, інфраструктурі даних та розвитку екосистеми. Голосування завершується 7 серпня.
  • BendDAO проводить голосування щодо план стабілізації BEND шляхом спалення 50% казначейських токенів, відновлення винагород для кредиторів та запуску щомісячних викупів із використанням 20% доходів протоколу. Голосування закінчується 10 серпня.
  • 1inch DAO проводить голосування щодо гранту в розмірі $1,88 млн на фінансування своєї участі у дев’яти глобальних крипто заходах до кінця 2025 року. Пропозиція має на меті посилення залучення розробників, розширення інституційних зв’язків та сприяння впровадженню у таких екосистемах, як Ethereum і Solana. Голосування завершується 10 серпня.
  • 6 серпня, 13:00: Livepeer проводитиме fireside у Twitter та Discord.
  • 7 серпня, 12:00: Celo проведе дзвінок з управління.
  • 8 серпня, 11:30: Axie Infinity до провести зустріч міської ради у Discord.
• Розблокування
  • 9 серпня: Immutable (IMX) розблокує 1,3% свого обігового запасу вартістю 12,32 мільйона доларів США.
  • 12 серпня: APT$1.7216 розблокує 1,73% від своєї обігової пропозиції на суму 48,18 млн доларів.
  • 15 серпня: AVAX$13.26 розблокує 0,39% своєї циркулюючої пропозиції вартістю 36,87 мільйона доларів.
  • 15 серпня: STRK$0.1128 розблокує 3,53% свого циркулюючого запасу вартістю 14,77 млн доларів США.
  • 15 серпня: SEI$0.1294 розблокує 0,96% свого обігового запасу вартістю 15,92 млн доларів.
  • 16 серпня: ARB$0.2028 розблокує 1,8% своєї обігової пропозиції на суму 35,82 мільйона доларів.
  • 18 серпня: FTN$0.6027 розблокує 4,64% своєї обігової пропозиції на суму 91,4 млн доларів США.
• Запуски Токенів
  • 6 серпня: WLD$0.5776 буде зареєстрований на Binance.US.

Конференції

The Конференція з політики та регулювання CoinDesk (раніше відомий як State of Crypto) — одноденний бутик-захід, який відбудеться у Вашингтоні 10 вересня і дозволить генеральним юрисконсультам, співробітникам із комплаєнсу та керівникам з регуляторних питань зустрітися з державними посадовцями, відповідальними за законодавство в сфері криптовалют та регуляторний нагляд. Кількість місць обмежена. Використовуйте код CDB10 для отримання знижки 10% на реєстрацію до 31 серпня.

• День 3 з 3: Конференція з науки про блокчейн 2025 (Берклі, Каліфорнія)
• День 1 з 2: Blockchain Rio 2025 (Ріо-де-Жанейро, Бразилія)
• День 1 з 5: Рідкісний EVO (Лас-Вегас)
• 7-8 серпня: біткоїн++ (Рига, Латвія)
• 9-10 серпня: Baltic Honeybadger 2025 (Рига, Латвія)
• 9-10 серпня: Conviction 2025 (Хошимін, Вʼєтнам)
• 11 серпня: Парᴀгвайський Blockchain Summit 2025 (Асунсьйон)
• 11-13 серпня: AIBB 2025 (Стамбул)
• 11-17 серпня: Ethereum NYC (Нью-Йорк)

Токен Ток

Автор: Шаур'я Мальва

• Pump.fun відновив лідерство за кількістю запусків токенів Solana, додавши 13 690 нових токенів за 24 години, трохи випереджаючи LetsBonk.fun з 13 392 токенами, згідно з Дані Dune Analytics.
• Незважаючи на меншу кількість токенів, LetsBonk зберіг перевагу у щоденному обсязі торгів на рівні $87,7 млн, порівняно з $82,4 млн у Pump.
• Відновлення активності Pump співпадає з поновленим імпульсом для його рідного токена PUMP, який за останній тиждень зріс на 17,8% до $0,003247. Проте він все ще на 52% нижчий за свій піковий рівень після ICO.
• Pump залучив 600 мільйонів доларів за 12 хвилин під час ICO минулого місяця та розпочав багатомільйонне викуплення, згідно з даними ланцюга — крок, який може стабілізувати настрої.
• LetsBonk, підтримуваний спільнотою Bonk та інтегрований з LaunchLab від Raydium, спрямовує половину своїх доходів від комісій на спалення токенів BONK, одночасно підтримуючи BONKsol та інші ініціативи екосистеми Solana.
• Solana, зі свого боку, зазнає конкурентного тиску з боку Base, де активність запуску токенів перевищила Solana у абсолютних показниках. Це обумовлено інтеграцією Base App з Zora та Farcaster, які автоматично створюють соціальні пости у вигляді токенів ERC-20.
• У той час як Solana досі лідирує за обсягом торгівлі мемкоїнами, швидкий зріст Base сигналізує про зміну динаміки, особливо у сфері експериментів і створення токенів, орієнтованих на соціальні мережі.

Позиціонування в деривативах

• Відкритий інтерес ф’ючерсів на топ-10 монет, за винятком BTC, знизився на 4% до 10% за останні 24 години, що свідчить про відтік капіталу з ринку. Відкритий інтерес BTC залишився на стабільному рівні.
• Ставки фінансування досі залишаються вище 5% річних для більшості основних токенів, що свідчить про перевагу бичачих довгих позицій. Це також означає потенціал для ліквідації довгих позицій у разі подальшого падіння цін.
• Ф’ючерси на біткоїн на CME також свідчать про відтік капіталу, при цьому відкритий інтерес за стандартними контрактами (обсягом 5 BTC) знаходиться на найнижчому рівні з кінця квітня. Базис у ф’ючерсах на BTC та ETH залишається зафіксованим у межах від 5% до 10%, не демонструючи ознак покращення.
• На Deribit ризикові реверси опціонів BTC та ETH зараз демонструють ведучу (пут) перевагу до строку закінчення у жовтні. Потоки блоків на OTC-деску Paradigm відзначили ролловер путів BTC.

Рухи на ринку

• BTC зросла на 0,237% станом на 16:00 за східним часом у вівторок і становить 114 105,72 доларів США (за 24 години: -0,55%)
• ETH зростає на 1,39% і становить $3 626,69 (за 24 години: -1,34%)
• Індекс CoinDesk 20 зріс на 0,78% до 3 768,88 (за 24 години: -2,33%)
• Складна ставка стейкінгу Ether CESR зросла на 7 базисних пунктів до 2,93%
• Ставка фінансування BTC становить 0.0086% (9.3699% в річному вираженні) на Binance

• Індекс долара США (DXY) залишився без змін на рівні 98.73
• Ф'ючерси на золото впали на 0,56% до $3 415,60
• Ф'ючерси на срібло залишаються без змін на рівні $37,80
• Індекс Nikkei 225 закрився зростанням на 0,6% на рівні 40 794,86
• Індекс Hang Seng закрився без змін на рівні 24 910,63
• Індекс FTSE зріс на 0,22% і становить 9 162,81
• Індекс Euro Stoxx 50 зростає на 0,28% і становить 5 264,22
• Індекс DJIA у вівторок закрився зі зниженням на 0,14% на рівні 44 111,74
• Індекс S&P 500 закрився зі зниженням на 0,49% на рівні 6 299,19
• Індекс Nasdaq Composite закрився зі зниженням на 0,65% на рівні 20 916,55
• Індекс S&P/TSX Composite закрився зростанням на 2,03% на рівні 27 570,08
• Індекс S&P 40 Латинської Америки закрився зростанням на 0,71% на рівні 2 590,51
• Доходність 10-річних державних облігацій США зросла на 4,3 б.п. до 4,239%
• Ф’ючерси E-mini на S&P 500 зросли на 0,23% до 6 339,50
• Ф'ючерси E-mini на Nasdaq-100 залишаються без змін на рівні 23 141,75
• Індекси E-mini Dow Jones Industrial Average зросли на 0,31% і становлять 44 374,00

Статистика Bitcoin

• Домінування BTC: 61,82% (без змін)
• Співвідношення Ether до bitcoin: 0,03177 (+0,38%)
• Хешрейт (середнє семиденне значення): 952 EH/s
• Хешпрайс (спот): 56,64 $
• Загальні комісії: 3.67 BTC / $418,957
• Відкритий інтерес ф’ючерсів CME: 137,790 BTC
• BTC оцінюється в золоті: 33,7 унції
• BTC проти ринкової капіталізації золота: 9,53%

Технічний аналіз

• Пара ефір-біткойн (ETH/BTC) утворила бичачий прапор на денному графіку. Цей патерн відображає тимчасову паузу у початковому висхідному тренді, яка зазвичай призводить до подальшого зростання.
• Рух через верхню межу прапора сигналізував би про відновлення ралі ефіру відносно біткоїна.

Крипто-акції

• Strategy (MSTR): закрився у вівторок на рівні $375.46 (-3.54%), +0.87% до $378.71 у передринковій торгівлі
• Coinbase Global (COIN): закриття на рівні $297,99 (-6,34%), +1,41% до $302,18
• Circle (CRCL): закриття на рівні $153,93 (-6,61%), -1,3% на $151,93
• Galaxy Digital (GLXY): закрито на рівні $27.68 (-4.19%), -0.58% на $27.52
• MARA Holdings (MARA): закриття на рівні $15.62 (-2.62%), без змін у передринковій торгівлі
• Riot Platforms (RIOT): закриття на рівні $11.13 (-2.54%), без змін у передрізниковій торгівлі
• Core Scientific (CORZ): закриття на рівні $14.08 (+3.15%), -0.43% до $14.02
• CleanSpark (CLSK): закриття на рівні $10,83 (+1,98%), +0,37% на рівні $10,87
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): закриття на рівні $24.85 (+0.08%)
• Semler Scientific (SMLR): закриття на рівні $34,87 (-1,41%)
• Exodus Movement (EXOD): закриття на рівні $28,9 (-2,27%), +0,69% на $29,10
• SharpLink Gaming (SBET): закрито на рівні $20.23 (+5.69%), -1.33% на рівні $19.96

Потоки ETF

Спотові BTC ETF

• Щоденні чисті потоки: -196,2 млн дол. США
• Кумулятивні чисті потоки: 53,63 мільярда доларів США
• Загальні запаси BTC ~1,29 мільйона

Спотові ETF на ETH

• Щоденні чисті потоки: 73,3 мільйона доларів США
• Накопичені чисті потоки: 9,12 млрд доларів США
• Загальний обсяг володінь ETH ~5,57 мільйона

Джерело: Інвестори Farside

Нічні потоки

Графік дня

• Графік показує щоденний чистий приплив ефіру на централізовані біржі.
• Нещодавно спостерігалися великі відтоки, що є ознакою інвесторів накопичення криптовалюти на діпі.

Поки Ви Спали

• ETF на біткоїн зазнають мільйонних збитків четвертий день поспіль через побоювання стагфляції у США, що тиснуть на BTC та акції (CoinDesk): У вівторок індекс ділової активності в сфері послуг ISM у США показав інфляцію, викликану тарифами, слабку зайнятість та порушення в торгівлі — ознаки стагфляції, найгіршого сценарію для ризикових активів, таких як технологічні акції та криптовалюти.
• Президент Швейцарії має зустрітися з Рубіо у середу, щоб уникнути тарифів (Bloomberg): Переговори ускладнюються через торговельний дефіцит США у розмірі 38 мільярдів доларів, спричинений золотом та фармацевтикою, при цьому аналітики попереджають, що запропонований тариф у 39% може загрожувати до 1% економічного виробництва Швейцарії.
• ETF з важелем для ведмежої стратегії зростає на 19%, сигналізуючи про песимістичні перспективи для MSTR та Bitcoin (CoinDesk): ETF Defiance 2x Short MSTR, який минулого тижня зріс на 19%, за останні шість місяців мав чистий притік у розмірі 16,3 мільйона доларів, тоді як його «бичачий» аналог зазнав значних відтоків.
• Китай попереджає про загрозу національній безпеці через сканування райдужної оболонки очей за зразком Worldcoin (CoinDesk): Міністерство державної безпеки Китаю попередило, що заохочення до сканування райдужної оболонки ока може надати іноземним компаніям можливість незаконно виводити біометричні дані, що викликає побоювання щодо зловживань спостереженням та проникнення, посиленого технологіями дипфейк, з боку розвідувальних служб.
• Центральний банк Індії утримує ставки на тлі зростання тарифної напруги з Дональдом Трампом (Financial Times): RBI залишив облікову ставку на рівні 5,5%, посилаючись на невизначеність щодо тарифів та ще не повністю відомий вплив скорочень на 100 базисних пунктів цього року, оскільки США загрожують новими тарифами через імпорт Індією російської нафти.
• Трамп щойно отримав новий шанс вплинути на Федрезерв за власним бажанням (The Wall Street Journal): Раннє звільнення Адріани Куглер дозволяє президенту призначити установника ставок зараз, потенційно того, хто може тиснути на голову Джерома Пауелла, виступати за зниження ставок та сигналізувати про плани щодо наступництва, залежно від того, чи є вибір стратегічним чи короткостроковим.

В ефірі