Polymarket-handelaar verdient $233.000 met XRP-markten in een gedurfde weekendzet, waarbij bots worden verslagen

Een slimme handelaar zou een gewaagde zet hebben gemaakt op het voorspellingsplatform Polymarket, waarbij hij $233.000 verdiende en geautomatiseerde bots te slim af was tijdens rustige weekendhandel. Dit heeft brede aandacht getrokken, waarbij sommigen het outright manipulatie noemen die disciplinaire maatregelen vereist.

De zet vond plaats laat op zaterdagavond, wanneer de handelsvolumes in het crypto-ecosysteem doorgaans laag zijn en kleine koop/verkooporders vaak een onevenredige invloed hebben op de marktprijzen.

CoinDesk heeft Polymarket benaderd voor een reactie op deze kwestie.

Het draaiboek

Hier leest u hoe het zich heeft ontvouwd, volgens de details gedeeld door de pseudonieme Polymarket-handelaar PredictTrader op X – een bericht dat breed circuleert binnen de industrie.

Een handelaar met de pseudonieme identiteit @a4385 begon agressief "UP"-aandelen te kopen tegen elke prijs in het Polymarket-contract dat de vraag stelde of de prijs van de op betalingen gerichte cryptocurrency XRP zou stijgen of dalen tussen 12:45 uur ET en 13:00 uur ET op 17 januari.

Naarmate de minuten verstreken, dreef agressief kopen de UP-aandelen naar 70 cent, zelfs terwijl de spotprijs van XRP op grote beurzen in die periode met 0,3% afnam.

De uiteenlopende trends zorgden ervoor dat Polymarket-bots, geprogrammeerd om koop-/verkooporders te creëren en liquiditeit en arbitrage te bieden of prijsinefficiënties tussen de twee markten te benutten, automatisch meer UP-aandelen verkochten naarmate hun prijzen stegen, zelfs wanneer de prijs van XRP daalde.

Dit stelde de handelaar in staat om maar liefst 77.000 UP-aandelen in bezit te krijgen tegen een gemiddelde prijs van 48 cent.

Wat er vervolgens gebeurde, geeft de weddenschap een Wolf of Wall Street-achtige uitstraling. Twee minuten voordat de markt zich stabiliseerde, deed een Binance-wallet die naar verluidt aan de handelaar gekoppeld is, een grote aankoop van $1 miljoen aan XRP, wat de prijs met ongeveer 0,5% deed stijgen.

Deze tijdige prijsstijging van XRP zorgde ervoor dat het Polymarket-contract als winst kon worden afgehandeld, waarbij UP-aandelen in aanmerking kwamen voor aflossing tegen $1 per stuk, een aanzienlijke winst ten opzichte van een gemiddelde aankoopprijs van 48 cent.

De handelaar verkocht vervolgens de aangeschafte XRP op Binance, waardoor de spotprijs weer kelderde. De hele operatie kostte de handelaar ongeveer $6.200, terwijl bots volgens gegevensbron PolymarketHistory hun winst van een jaar in één nacht verloren.

De handelaar stopte daar niet en paste de tactiek toe op meerdere dunbevolkte weekendmarkten, waarbij hij systematisch de liquiditeit van bots leegtrok. Terwijl sommige bots zich aanpasten en werden uitgeschakeld, hadden anderen die pech niet.

Noodzaak voor slimme bots

De aflevering benadrukt de kwetsbaarheden in Polymarkets geautomatiseerde market-making bots, die elke prijsbeweging (tick) als identiek behandelen. Ze zijn blind voor cruciale dynamieken zoals volume, liquiditeitsregimes, vijandige tactieken en verschuivingen in prikkels nabij de afwikkeling.

Dit vraagt om de ontwikkeling van contextbewuste (slimme) bots die zich direct kunnen aanpassen en begrijpen tegen wie ze handelen, op welk tijdstip van de dag, en wanneer ze beter niet kunnen deelnemen.

Chris Tremulis, wereldwijd hoofd van commodities compliance bij Goldman Sachs, uitte zorgen over X, waarbij wordt gesteld dat het waarborgen van marktintegriteit essentieel is voor institutionele adoptie van gokplatforms.

"Het waarborgen van marktintegriteit zal essentieel zijn voor de leiders van voorspellingsmarkten om betekenisvolle institutionele adoptie te bereiken (als dat is wat ze nastreven)," zei Tremulis.

"Strengere handhaving van de gedragsregels, snellere onderzoeken door het toezichthoudend personeel van beurzen, gepubliceerde disciplinaire uitkomsten en doorverwijzingen naar de CFTC zullen een lange weg afleggen. Vroege dagen," voegde hij eraan toe.