Mercati Crypto Oggi: La Paura Domina mentre le Altcoin Restano Indietro, Bitcoin Mettere alla Prova Livelli Chiave

I principali cripto, bitcoin BTC$89,579.78, ether ETH$3,048.44, XRP$2.0577 e solana SOL$133.18, si sono consolidati nelle ultime 24 ore dopo una settimana volatile che ha visto il mercato più ampio cadere ai livelli più bassi da mesi.

Il mercato è ancora dominato da un "timore estremo" con il Indice di Paura e Avidità posizionandosi a 12/100, anche se è importante notare che periodi prolungati sotto 20/100 solitamente preparano il terreno per un rimbalzo del mercato.

Gli altcoin continuano a registrare difficoltà a causa della carenza di liquidità e della mancanza di domanda per asset speculativi ad alto rischio. L'indice CoinDesk Memecoin (CDMEME) è diminuito del 30% nell'ultimo mese, sottoperformando rispetto al CoinDesk 5 (CD5), che ha perso il 23%.

Bitcoin ora deve affrontare una prova per invertire la tendenza del mercato ribassista. Un rifiuto a qualsiasi livello fino a 95.000$ indicherebbe un quarto massimo più basso, confermando un trend al ribasso.

Posizionamento nei derivati

• L'indice di volatilità implicita basato su opzioni a 30 giorni di Volmex, BVIV, è tornato a quasi il 60%, cancellando un calo iniziale al 57,55%.
• Il rimbalzo avviene mentre il prezzo spot affronta una rinnovata pressione al ribasso, mantenendo la relazione inversa osservata durante la recente flessione del mercato.
• La crescente domanda di BTC sulle piattaforme Deribit, unita al calo dell'interesse dei trader per il call overwriting, è responsabile del recente incremento degli indici di volatilità.
• Gli operatori sembrano trasferire le posizioni long sulle opzioni put verso prezzi di esercizio più bassi, come evidenziato dalla crescente popolarità della put a 80.000 $, che ora conta oltre 2 miliardi di dollari in open interest.
• Gli skew call-put di BTC ed ETH rimangono difensivi o negativi.
• I flussi di block nelle ultime 24 ore hanno mostrato una preferenza per strategie che traggono vantaggio da un gioco ampio nei prezzi spot, come il condor call su BTC.
• I put calendar spread hanno dominato i flussi di blocco nelle ultime 24 ore.
• Nel mercato dei futures, XRP, DOGE e HYPE hanno registrato un aumento dell’interesse aperto, mentre BCH ha subito una diminuzione del 5% delle posizioni aperte.

Parla il Token

Di Oliver Knight

• Il mercato delle altcoin ha mostrato debolezza rispetto alle coppie di scambio con bitcoin nelle ultime 24 ore a causa di problematiche legate a un mancanza di liquidità è persistito.
• La profondità del mercato, una misura della liquidità per particolari coppie di trading, rimane bassa per token come TON$1.6007 e DOT$2.1300. Al momento della stesura, la profondità di mercato al 2% su TON si situa tra $500.000 e $800.000, il che significa che sarebbe sufficiente una negoziazione inferiore a tali cifre per muovere il mercato del 2%.
• La profondità è inferiore su DOT e ancora peggiore su diverse altcoin di dimensioni minori, il che significa che quando un mercato è volatile, i movimenti si amplificano a causa della chiusura forzata delle posizioni in seguito a liquidazioni o all’attivazione di stop-loss.
• CoinMarketCap's Indicatore di "Altcoin Season" è sceso a 23/100 dal 30/100 della scorsa settimana, suggerendo che i trader stanno optando per detenere bitcoin o stablecoin piuttosto che token altcoin più speculativi.
• Mentre il sentiment rimane timoroso, da una prospettiva tecnica i token crypto si trovano in una zona "neutra", senza mostrare condizioni di ipervenduto né di ipercomprato.
• La direzione che prenderemo da questo punto dipenderà dalla capacità di bitcoin BTC$89,579.78 di uscire dalle difficoltà con un ritorno nella fascia dei 90.000 dollari, il che potrebbe ispirare fiducia in tutto il mercato.
• Un ritorno al minimo della scorsa settimana di 81.000$ potrebbe innescare un'altra svendita panico, in cui le altcoin farebbero peggio a causa della loro situazione di liquidità abissale.