Бичачий настрій щодо Bitcoin покладається на «приховане» зниження ставок ФРС: Криптоновини Америки

Автор: Омкар Годболе (усі часи наведені за східним часом, якщо не вказано інше)

Єдине, про що постійно говорять оптимісти щодо біткоїна BTC$88 460,49, — це пом'якшення ліквідності через зниження процентних ставок Федеральною резервною системою та можливість повернення ставок до нуля, як це було у 2020–2021 роках. Тоді нульова ставка спричинила безпрецедентне бичаче ралі на фінансових ринках, включно з альткоїнами з невеликою капіталізацією.

Зараз,новий аналізДані Федеральних резервних банків Нью-Йорка та Сан-Франциско свідчать про 9% ймовірність того, що базова облікова ставка Федеральної резервної системи знизиться до так званої нульової нижньої межі протягом наступних семи років. Нинішні дані демонструють очікування підвищених процентних ставок, однак ймовірність досягнення нульового рівня залишається суттєвою в середньостроковій та довгостроковій перспективі, йдеться в повідомленні.

Це стосується довгострокової перспективи. Імовірність того, що ставки впадуть до такого низького рівня протягом наступних двох років, становить лише 1%. Проте варто пам’ятати, що достатньо лише одного несподіваного негативного чинника, як-от падіння ринку через Covid, щоб Федеральна резервна система розглянула можливість встановлення нульових ставок. Наразі ставка залишається на рівні 4,25%, а учасники ринку очікують одного зниження на 25 базисних пунктів до кінця року.

Однак центральний банк проводить приховане зниження ставок, тобто пом'якшує ліквідність за рахунок таких заходів, як зниження «посиленого додаткового коефіцієнта» та звільнення коштів для банків з метою купівлі державних облігацій.відповідно доОлександр Блюме, генеральний директор інвестиційної компанії Two Prime. Крім того, Міністерство фінансів нещодавно розширило програму викупу, вливши додатковий капітал в економіку, зазначив Блюме.

Не дивно, що деякі великі трейдериочікуютьВідновлена бичача волатильність і масове вкладення коштів у колл-опціон на біткоїн зі страйком $130 тис. на Deribit. Американські спотові біткоїн-ETF зафіксували чистий приплив коштів уже третій день поспіль у понеділок, а трейдери також активізувалися в укладанні бичачих ф’ючерсних контрактів на XRP.

В інших новинах, Bit Digital завершила стратегічну зміну резервів на ефір ETH$3 017,91 після залучення 172 мільйонів доларів шляхом публічного розміщення акцій та продажу 280 BTC. Дубай схвалив Money Market Fund QCD, спільний продукт Qatar National Bank та DMZ Finance. Криптофонд, зареєстрований в Австралії – DigitalX (DCC)підвищив20,7 млн австралійських доларів (13,5 млн доларів США) на поповнення запасів біткойнів.

Патрік Хансен, директор з європейської стратегії компанії Circle,розкрито на XЗа шість місяців з моменту впровадження Європейським Союзом регулювання MiCA у сфері криптоактивів 53 компанії отримали відповідні ліцензії. Дані свідчать про високий попит на продукти, які відповідають вимогам нормативного регулювання. Водночас Tether, емітент найбільшого у світі стейблкоїна, прив’язаного до долара, поки що не звертався за ліцензією.

У традиційних ринках дохідність японських 30-річних державних облігацій зросла до 3,11%, що є найвищим показником з 22 травня, що свідчить про відновлення волатильності на ринку державних облігацій у розвинених країнах. Будьте уважні!

Що варто відстежувати

• Криптовалюти
  • 9 липня, 11:00: Хард-форк Isthmusактивуєна основній мережі CELO$0.1208, мережі другого рівня Ethereum, узгоджуючи стек L2 з оновленням Pectra Ethereum та покращуючи масштабованість, взаємодію та безпеку через ключові пропозиції щодо покращення Ethereum.
  • 14 липня, 22:00: Високий суд СінгапуруслуханняЩодо схеми врегулювання WazirX, що є важливим кроком у реструктуризації біржі після хакерської атаки на суму 234 мільйони доларів, що сталася 18 липня 2024 року.
  • 15 липня: Оновлення стейкінгу Alchemist запущено, що дозволяє власникам токенів стейкати ALCH для отримання доступу до розширених функцій, преміальних переваг та винагород в екосистемі, що потенційно може підвищити корисність токена та попит на нього.
  • 15 липня:Lynq""очікується дебютЦе мережа розрахунків цифрових активів із нарахуванням відсотків у режимі реального часу для інституційних клієнтів. Побудована на блокчейні Avalanche рівня 1 та підтримувана токенізованими акціями фонду Мінфіну США від Arca, Lynq забезпечує миттєві розрахунки, безперервне накопичення доходу та підвищену ефективність капіталу.
• Макроекономіка
  • 8 липня, 8:00: Бразильський інститут географії та статистики оприлюднює дані про роздрібні продажі за травень.
    • Роздрібні продажі у місячному вираженні: очікування 0,2% проти попереднього показника -0,4%.
    • Річне зростання роздрібних продажів, очікування: 2,4% проти попереднього показника 4,8%.
  • 9 липня, 8:00 ранку: Національний інститут статистики та географії Мексики (INEGI) оприлюднює дані щодо інфляції споживчих цін за червень.
    • Базовий рівень інфляції за місяць (MoM) становить за оцінками 0,38% у порівнянні з попереднім показником 0,3%.
    • Річний показник базової інфляції, згідно з оцінками, склав 4,22% порівняно з попереднім значенням 4,06%.
    • Річний приріст інфляції в місячному обчисленні: оцінка 0,27% проти попереднього показника 0,28%.
    • Річний рівень інфляції за оцінками склав 4,31% проти попереднього показника 4,42%.
  • 9 липня, 10:00: Комітет з банківської справи Сенату США проводить гібридне слухання на тему «Від Волл-стріт до Web3: побудова цифрових ринків майбутнього» за участю генеральних директорів Blockchain Association, Chainalysis, Paradigm та Ripple, які виступають зі свідченнями.Посилання на прямий ефір""
  • 9 липня, 14:00: Публікація протоколу засідання Федерального комітету з відкритого ринку (FOMC), що відбулося 17–18 червня.
  • 10 липня, 8:00: Бразильський інститут географії та статистики (IBGE) оприлюднить дані про інфляцію споживчих цін за червень.
    • Інфляційний показник за місяць (MoM) очікується на рівні 0,2% порівняно з попереднім значенням 0,26%.
    • Річний рівень інфляції: очікуваний показник 5,32% порівняно з попереднім 5,32%.
  • 10 липня, 8:30 ранку: Міністерство праці США оприлюднює дані з безробіття за тиждень, що завершився 5 липня.
    • Початкові заявки на отримання допомоги з безробіття: очікування 235 тис. проти попередніх 233 тис.
    • Продовжені вимоги щодо допомоги по безробіттю: очікувано 1980 тис. проти попередніх 1964 тис.
  • 10 липня, 13:15: губернатор Федеральної резервної системи Крістофер Дж. Воллер виступає з промовою на заході, організованому Федеральним резервним банком Далласа та Радою світових справ Даллас/Форт-Верт.Посилання на прямий ефір""
  • 10–11 липня: ЧетвертеКонференція з відновлення УкраїниУ Римі відбувається зустріч світових лідерів та зацікавлених сторін з метою сприяння відновленню та реконструкції України в умовах війни з Росією.
  • 1 серпня 2025 року, 00:01: Взаємні тарифи набирають чинності після заяви президента Трампа від 7 липня.виконавчий указзатримав початковий термін до 9 липня, встановивши цю дату як початок застосування підвищених тарифів на імпорт з країн без торгових угод.
• Прибутки(Оцінки на основі даних FactSet)
  • Немає жодних очікувань у найближчому майбутньому.

Події щодо токенів

• Голосування з питань управління та конференц-дзвінки
  • Спільнота Polkadot проводить голосування щодо...Запуск безкастодіальної платіжної картки з брендом Polkadot«щоб подолати розрив між цифровими активами в екосистемі Polkadot та повсякденними витратами». Голосування завершується 9 липня.
  • Compound DAO працюємножинні голосуванняЩодо рішення впровадити рішення Oracle Extractable Value (OEV) для основної мережі Ethereum, а також мереж Unichain, Base, Polygon, Arbitrum, Optimism, Scroll, Mantle, Ronin та Linea. Делегати можуть обирати між впровадженням Api3, Secure Value Relay (SVR) від Chainlink або залишенням поточної конфігурації без OEV. Голосування за всі ці варіанти триває до 12 липня.
  • 9 липня, 13:00: Livepeer (LKPT) проведе презентаціюБесіда біля каміну.
• Розблокування
  • 11 липня: Immutable (IMX) розблокує 1,31% свого обігового запасу вартістю 10,08 млн доларів США.
  • 12 липня: APT$1,6175 розблокує 1,76% свого обігового запасу на суму 49,54 млн доларів США.
  • 15 липня: STRK$0.08012 розблокує 3,79% своєї обігової пропозиції вартістю 14,05 млн доларів.
  • 15 липня: SEI$0.1125 розблокує 1% свого обігового запасу вартістю 14,01 млн доларів США.
  • 16 липня: ARB$0.1874 розблокує 1,87% своєї обігової пропозиції вартістю 30,21 мільйона доларів США.
  • 18 липня: Офіційний TRUMP (TRUMP) розблокує 45,35% свого обігу, вартістю 768,22 мільйона доларів США.
  • 18 липня: FTN$1,0904 розблокує 4,64% свого обігового запасу вартістю 88,8 мільйона доларів.
• Запуск токенів
  • 8 липня: Акції Boom (BOOM) будуть додані до лістингу на Binance, Bitget, KuCoin, Gate.io, MEXC та інших біржах.
  • 9 липня: RCADE Network (RCADE) буде включено до торгів на платформах Binance, Gate.io, MEXC та інших.

Конференції

""""Конференція CoinDesk з питань політики та регулювання(раніше відомий як State of Crypto) — одноденна спеціалізована подія, що відбудеться у Вашингтоні 10 вересня. Вона надає можливість генеральним радникам, фахівцям із комплаєнсу та керівникам з регулювання зустрітися з державними посадовцями, відповідальними за законодавство та нагляд у сфері криптовалют. Кількість місць обмежена. Використайте промокод CDB10, щоб отримати знижку 10% на реєстрацію до 17 липня.

• 10-13 липня:Дні блокчейну Мальорки(Пальма, Іспанія)
• 16 липня:Інвестиційний форум Web3(Дубай)
• 20 липня:Crypto Coin День 20.07(Атланта)
• 24 липня: Decasonic'sДень інвестора Web3 2025 року(Чикаго)
• 25 липня:Глобальний саміт з блокчейну(Монтевідео, Уругвай)
• 28-29 липня:Конференція TWS 2025(Сінгапур)

Токен Ток

Автор: Саурья Малва

• Загальна заблокована вартість (TVL) мережі Sei досягла рекордного рівня в 626 мільйонів доларів, що відображає стрімке зростання з лише 60 мільйонів доларів рік тому — темпи зростання, що значно перевищують більшість конкурентних блокчейнів.
• Аналітики пояснюють зростання збільшенням активності в блокчейні та припливом капіталу, при цьому кількість щоденних активних адрес досягла найвищого за два роки рівня.після отримання регуляторного погодженнядля лістингу токена на місцевих біржах від Японського агентства фінансових послуг.
• Вхід Sei на суворо регульований японський ринок розглядається як ключовий каталізатор, що підвищує довіру інвесторів та інтерес інституційних гравців.
• Ціна SEI подвоїлася в червні, що було зумовлено пілотним проєктом стейблкойна за підтримки уряду США та зростаючим інтересом до запропонованого переходу на архітектуру, що підтримує виключно EVM, у рамках SIP-3.
• Попри довгостроковий потенціал зростання, акції компанії SEI залишаються волатильними, наразі їхній курс знизився більш ніж на 78% від піку в березні 2024 року і торгується на рівні $0,2649.
• Рівень у $0,25 тепер є критичною технічною підтримкою, при цьому деякі учасники ринку попереджають про ризик пробою нижче цього рівня.може призвести до повторного тестування$0.20.
• Інвестори уважно спостерігають за тим, як Sei поєднує стрімке зростання з високоризиковими змінами в мережі, регуляторними факторами та досі нестабільною технічною структурою.

Позиції у деривативах

• Негативні безстрокові фінансові ставки для BNB, TRX, SOL, XLM та AVAX свідчать про упередженість на користь шортів. У той же час безстрокові контракти на BTC, ETH та XRP демонструють помірну бичачу тенденцію з незначно позитивними ставками.
• Активність BTC та ETH на CME залишається низькою, при цьому річна тримісячна базова ставка залишається стабільною нижче 10%.
• На Deribit трейдери шукають можливості для зростання, купуючи кол-опціони на біткойн зі страйком $130 тис.
• Потоки блоків ETH характеризувалися лонг-позицією за колом із ціною виконання $3,200, що діє до 26 вересня, та шорт-позицією за путом із ціною виконання $2,100, що діє до 25 липня.

Ринкові коливання

• BTC виріс на 0,54% з 16:00 за східним часом у понеділок до $108 467,33 (24 години: -0,23%).
• ETH зростає на 0,74% і становить $2 552,44 (за 24 години: -0,28%).
• Індекс CoinDesk 20 зростає на 0,69% до рівня 3 086,44 (за 24 години: -0,45%).
• Ставка складеного стейкінгу Ether CESR зросла на 4 базисні пункти до 2,97%.
• Ставка фінансування BTC на Binance становить 0,0036% (3,9157% у річному вираженні).

• Індекс долара США (DXY) знизився на 0,14% до рівня 97,35.
• Ф'ючерси на золото знизилися на 0,22% і торгуються на рівні $3 335,30.
• Ф'ючерси на срібло залишаються без змін на рівні $36,93.
• Індекс Nikkei 225 закрився зростанням на 0,26% на рівні 39 688,81.
• Індекс Hang Seng закрився зростанням на 1,09% на рівні 24 148,07.
• FTSE піднявся на 0,15% і становить 8 820,05.
• Індекс Euro Stoxx 50 залишається без змін на рівні 5 342,75.
• Індекс Dow Jones Industrial Average (DJIA) у понеділок закрився зі зниженням на 0,94% на рівні 44 406,36.
• Індекс S&P 500 закрився зниженням на 0,79% на позначці 6 229,98.
• Індекс Nasdaq Composite закрився зі зниженням на 0,92% на рівні 20 412,52.
• Індекс S&P/TSX Composite закрився на рівні 27,020.28 без змін.
• Індекс S&P 40 Латинська Америка закрився зі зниженням на 1,68% на рівні 2 695,20.
• Ставка за 10-річними казначейськими облігаціями США зросла на 2 базисні пункти та становить 4,415%.
• Ф’ючерси E-mini на індекс S&P 500 залишаються без змін на рівні 6 281,25.
• Ф’ючерси E-mini Nasdaq-100 зросли на 0,24% до рівня 22 938,75.
• Ф'ючерси на індекс Dow Jones Industrial Average (E-mini) знизилися на 0,11% до рівня 44 630,00.

Статистика біткоїна

• Домінування BTC: 65,3 (без змін)
• Співвідношення ефіру до біткойна: 0,02352 (0,18%)
• Хешрейт (семиденне ковзне середнє): 884 EH/s
• Хешпрайс (спотовий): $58,87
• Загальні комісії: 4.04 BTC / 438,326 доларів США
• Відкритий інтерес ф'ючерсів CME: 148 445 контрактів
• BTC у ціні золота: 32,6 унції.
• Ринкова капіталізація BTC порівняно з золотом: 9,22%

Технічний аналіз

• Щоденний графік токена SOL програмованого блокчейну Solana демонструє трикутну консолідацію ціни після прориву з падного каналу наприкінці червня.
• Трейдери зазвичай чекають на появу чітких сигналів напрямку в подібних ситуаціях.
• Вихід із трикутника ймовірно спричинить значне зростання цін.

Криптовалютні акції

• Strategy (MSTR): Закрилася в понеділок на рівні $395.67 (-2.06%), зростання на 0.84% до $399.01.
• Coinbase Global (COIN): закрилася на рівні $357,1 (+0,37%), зростання на 0,81% до $360.
• Circle (CRCL): закрився на рівні $207,46 (+9,9%), знизившись на 0,68% до $206,05.
• Galaxy Digital (GLXY): закриття на рівні $19.69 (-9.47%), зростання на 2.54% до $20.19.
• MARA Holdings (MARA): закрилася на рівні $16,75 (-5,15%), зростання на 0,66% до $16,86.
• Riot Platforms (RIOT): закриття зафіксовано на рівні $11,55 (-5,09%), зростання на 0,69% до $11,63.
• Core Scientific (CORZ): закриття на рівні $14,83 (-17,61%), зростання на 2,23% до $15,16.
• CleanSpark (CLSK): закриття на рівні $11,33 (-7,51%), з приростом 0,88% до $11,43.
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI) закрився на рівні $24,89, що на 4,38% нижче попереднього значення.
• Semler Scientific (SMLR): закриття на рівні $38,95 (-3,71%)
• Exodus Movement (EXOD): закриття на рівні $29.93 (-8,75%), зростання на 0,1% до $29.96

Потоки інвестицій у ETF

СПОТ-БТЦ ЕТФ

• Щоденні чисті надходження: 216,5 мільйона доларів США
• Накопичені чисті потоки: 49,84 мільярда доларів США
• Загальний обсяг утримуваних BTC становить приблизно 1,25 мільйона.

Спотові ETF на ETH

• Щоденні чисті потоки: 62,1 мільйона доларів США
• Накопичені чисті потоки: 4,48 мільярда доларів США
• Загальні обсяги утримуваних ETH становлять приблизно 4,18 мільйона.

Джерело:Farside Investors

Нічні потоки коштів

Графік дня

• Діаграма показує, що біржові фонди спотового ефіру, зареєстровані у США, зафіксували чистий приплив у розмірі 61 000 ETH протягом восьми тижнів поспіль.
• Постійне зростання попиту на ETF свідчить про оптимістичний прогноз для другої за ринковою капіталізацією криптовалюти.

Поки ви спали

• BlackRock iShares Bitcoin ETF перевищує позначку в 700 тис. BTC у рекордному зростанні(CoinDesk): Активи IBIT обсягом 76 мільярдів доларів, накопичені всього за 18 місяців, тепер перевищують обсяги таких ETF, як iShares Core S&P 500 ETF (IVV) та iShares Russell 2000 ETF (IWM).
• Coinbase Відновлює Оцінку До Рівня Дня Лістингу. Що Далі для COIN?(CoinDesk): Акції COIN нещодавно досягли рівня $380, повторно долучившись до показників дебюту на Nasdaq у квітні 2021 року, що супроводжувалося сигналом про потенційне зростання за сприятливою графічною моделлю. Більшість фундаментальних аналітиків зберігають оптимізм щодо перспектив цієї акції.
• Трейдери біткойна прагнуть ставок у розмірі 130 тисяч доларів у очікуванні відновлення бичачої волатильності.(CoinDesk): Біткойн торгується в бічній тенденції вже понад 50 днів, оскільки довгострокові власники продають активи, однак трейдери активно купують опціони кол на суму $130 тис. на платформі Deribit, очікуючи відновлення волатильності на фоні майбутніх макроекономічних подій.
• Bonk.fun захопила 55% частки випуску токенів Solana, стимулюючи попит на BONK(CoinDesk): Протягом вихідних Bonk.fun обігнав Pump.fun, ставши провідною платформою запуску токенів Solana, обробивши обсяг у $540 мільйонів від 175 000 запусків мемкоїнів та згенерувавши $34 мільйони комісійних зборів.
• Найбільший порт Європи готується до потенційної війни з Росією(Financial Times): Роттердам координує дії з Антверпеном щодо перенаправлення цивільного трафіку та резервування терміналів для військового використання, готуючись до масштабних вантажопотоків НАТО в рамках зусиль ЄС із підвищення власної автономії.
• Китайські корпорації ставлять на те, що Пекін збережеться жорсткий контроль над юанем на тлі триваючих побоювань щодо тарифів зі сторони США.(Reuters): Китайські компанії активно збільшують депозити у доларах та валютні свапи, оскільки політика Пекіна свідчить про можливе пом’якшення курсу юаня для підтримки конкурентоспроможності експорту на тлі тарифного тиску з боку США.

В ефірі