Fireblocks, Celsius Back Zero-Knowledge Credit Scoring для інституційних Крипто трейдерів

Зараз у децентралізованому Фінанси (DeFi) є TON інновацій, але Крипто в ширшому плані, яке іноді називають централізованим Фінанси (CeFi), також стало набагато розумнішим.

У четвер було оголошено, що торгова технічна компанія X-Margin із Сан-Франциско та постачальник послуг зберігання Криптовалюта Fireblocks працюють над стандартизацією фрагментованого стану надання та запозичення цифрових активів для інституційної торгівлі. Першими користувачами цієї інституційної платформи пошуку кредитів є кредитний гігант Celsius і Крипто фонд Dunamis Trading.

На відміну від традиційних Ринки капіталу, торгівля Криптовалюта почалася з роздрібної торгівлі, а потім поступово еволюціонувала до інституційного Фінанси – на відміну від навпаки. Відтоді з’явилася жвава індустрія кредитування, яка використовує переваги неефективності, наприклад, коли фірмам доводиться попередньо фінансувати рахунки на багатьох різних біржах і торгових майданчиках. (На традиційних Ринки трейдерам потрібно лише мати капітал у PRIME брокера, який дозволить їм торгувати на багатьох майданчиках.)

Тим часом унікальна інфраструктура криптографії дозволяє багато арбітражних можливостей тому жадібні до капіталу трейдери із задоволенням платять високі відсотки.

Щоб усунути деякі зморшки та витонченість Крипто , що більше нагадує брокерське PRIME , X-Margin створив систему управління кредитами, що зберігає конфіденційність, для кредиторів та установ. Партнерство з Fireblocks гарантує наявність безпечного та безпечного саду для крос-біржового кредитування.

Читайте також: Signature Bank бореться з Silvergate у кредитуванні, підкріпленому біткойнами

«Наразі проблема для Крипто полягає в тому, що для отримання позик або кредитного плеча від таких кредиторів, як Celsius або BlockFi, їм потрібно надлишкове забезпечення», — сказав в інтерв’ю генеральний директор Fireblocks Майкл Шаулов. «Тож за кожен долар Bitcoin вони позичають, вони повинні виставити долар-пункт-два як заставу для безпеки позики. Позичальники страждають, тому що вони T можуть отримати дешеві позики, а кредитори піддаються ризику, оскільки їм бракує видимості».

Використовуючи систему X-Margin Credit, якщо Celsius збирається надати позику такому хедж-фонду, як Dunamis, профіль ризику фонду стає доступним миттєво на основі всіх позицій, які він має на таких майданчиках, як Binance, BitMEX або Deribit, наприклад. . Це робиться з використанням анонімних даних завдяки доказам нульового знання (ZKPs), тому кредитор не знайомий із усією торговою стратегією хедж-фонду.

ЖКП в дії

Колишній трейдер хедж-фонду та маркет- Maker Deribit, Даршан Вайдя, засновник і генеральний директор X-Margin, на ранній стадії побачив, наскільки корисними будуть обчислення для збереження конфіденційності та ZKP (здатність довести володіння Secret інформацією, не розголошуючи її вміст). у забезпеченні більш ефективної торговельної інфраструктури для Крипто.

«X-Margin Credit є доказово неупередженим арбітром торгових ризиків», — сказав Вайдя в інтерв’ю. «Ми розраховуємо загальний ризик торгових фірм, щоб кредитори, які надають кредит, могли приймати рішення щодо цього в режимі реального часу, і трейдерам не потрібно було розкривати свої конфіденційні торгові дані нікому, включаючи нас».

Під капотом рішення Політика конфіденційності X-Margin поєднує в собі приватні анклави Intel SGX із ZKP, які є «надшвидкими порівняно з тим, що існує» та створені компанією всередині компанії, сказав Вайдя.

«За потреби нашу систему можна було б повністю децентралізувати», — сказав Вайдя. «Але за допомогою цього Калькулятор з нульовими знаннями можна фактично створити довіру від кредитора до торгової фірми, не потребуючи моделі консенсусу, щоб отримати таку довіру. Оскільки це доказово нейтральний математичний доказ, ми виключили посередника, який зазвичай був би необхідний для прийняття такого рішення про кредит».

X-Margin Portfolio Lending зараз активний і працює, а Celsius надає кредит Dunamis Trading, умови якого не розголошуються.

«Як кредитору, це дає нам інструменти для надання кредиту з упевненістю, управління кредитним ризиком, коли вартість торгового портфеля позичальника постійно змінюється», — заявив генеральний директор Celsius Алекс Машинскі.