Startup tokeniza US$ 2,2 bilhões em imóveis comerciais por meio da Polymath

O mercado imobiliário comercial Red Swan tokenizou US$ 2,2 bilhões em imóveis por meio da plataforma de token de segurança Polymath.

De acordo comCisne VermelhoCEO Ed Nwokedi, US$ 780 milhões disso estão disponíveis para investidores em pré-venda, enquanto a empresa tem outros US$ 4 bilhões em imóveis em seu pipeline de tokenização. Os US$ 2,2 bilhões representam 16 diferentes propriedades comerciais Classe A com sede em Austin e Houston, Texas, Brooklyn, N.Y., Oakland, Califórnia, e Ontário, Canadá.

A tokenização tem lutado para transformar o mercado imobiliário multitrilionário, pois as instituições hesitam em reprojetar os back offices até que vejam liquidez. Graeme Moore, chefe de tokenização na Polymath, acredita que este projeto funcionará onde outros falharam.

“Acho que o que aconteceu no passado foi que havia plataformas como Harbor, Propellr e Fluidity, que eram realmente empresas de tecnologia”, disse Moore. “Elas realmente T tinham o histórico imobiliário ou a expertise para entender como o mercado imobiliário privado funciona.”

(Portoprojeto emblemático teria desmoronadosobre questões de papelada. A startup foiadquirido pelo custodiante de Cripto BitGono início deste mês. O projeto Fluidity and Propellr foi silenciosamente arquivado no verão passado.)

A Red Swan, sediada em Nova York, está mantendo os fundos dos investidores em custódia e planeja distribuir ações em abril. Enquanto isso, Nwokedi disse que a Red Swan está no meio de se tornar uma consultora de investimentos registrada na U.S. Securities and Exchange Commission, o que lhe permitirá administrar ativos para investidores credenciados.

Os tokens são tokens ST-20 rodando em Ethereum, mas a Red Swan planeja mudar para uma plataforma de blockchain Enterprise no futuro para maior velocidade e segurança, disse Nwokedi. A Polymath fornece apenas a Tecnologia de tokenização, enquanto a Red Swan avalia, Mercados e vende os negócios.

Nwokedi, um veterano de 18 anos no setor imobiliário, recorreu à tokenização porque estava procurando uma maneira de abrir investimentos imobiliários de alta qualidade, geralmente disponíveis apenas para instituições e indivíduos de alto patrimônio líquido, para investidores credenciados. A Red Swan afirma ter 30.000 investidores credenciados em sua rede.

“Você tem um segmento muito grande de investidores que estão entre meio milhão e US$ 10 milhões que não estavam participando porque simplesmente T tinham capital suficiente para comprar um imóvel de qualidade”, disse Nwokedi. “Então eles estão focados em projetos mais arriscados e de nível de classe mais baixo.”

Nwokedi também espera ajudar proprietários de imóveis que são ricos em imóveis e pobres em dinheiro, permitindo que eles retirem mais capital de suas propriedades sem ter que ir ao banco. Enquanto os bancos geralmente permitem apenas cerca de 50 por cento de alavancagem em um determinado ativo, o Red Swan permite que os proprietários tokenizem 90 por cento do capital líquido subjacente a uma propriedade.

A Red Swan ganha dinheiro tomando uma porcentagem do patrimônio emitido, e os tokens ficam em uma carteira digital custodiada pela PRIME Trust e são segurados em até US$ 1 bilhão.