Збирання податкових збитків для мультиактивних Крипто : Початок

Клас цифрових активів є високотехнічним. Ринки цифрових активів, що працюють на основі Технології блокчейн і торгуються цілодобово без вихідних, швидко розвиваються та переповнені даними. Систематичний інвестиційний підхід може добре підійти для такого ринку.

Систематичне інвестування також може розблокувати критично важливу та особливо добре підходящу функцію для Крипто із кількома активами: автоматизований збір податкових втрат.

Ти читаєш Довгі та короткі Крипто, наш щотижневий інформаційний бюлетень, що містить статистику, новини та аналіз для професійних інвесторів. Зареєструйтеся тут щоб отримувати його на свою поштову скриньку щосереди.

Що таке збір податкових втрат (TLH)?

Інвестори купують активи, які вони очікують з часом подорожчати, але Ринки припливають і FLOW, і жоден актив не зростає безперервно, не відчуваючи при цьому певних втрат. Іноді інвестори тримають активи в збиток.

Коли інвестори тримають ONE або більше своїх активів у збиток, вони можуть продати амортизовані активи, усвідомити збитки та використати ці реалізовані збитки для компенсації реалізованих прибутків або звичайного доходу. Одночасно інвестори повторно інвестують кошти від продажу знецінених активів для придбання подібних активів (наприклад, продаж акцій Home Depot і повторна купівля акцій Lowe), таким чином також зберігаючи початковий портфельний ризик.

Результат? Інвестори платять менше податків наприкінці року, зберігаючи при цьому свою вразливість — відкладаючи короткострокові податкові зобов’язання та KEEP більше інвестицій сьогодні для більшого довгострокового зростання.

Чому автоматизовано?

Програмне забезпечення та алгоритми краще підходять для систематичного використання можливостей збору податкових втрат (TLH), ніж для ручної участі Human . Щоб ефективно компенсувати збитки, інвестори повинні відстежувати свою собівартість і дати придбання, а також здійснювати необхідну торгівлю всіма своїми холдингами — всі завдання, які ефективніше обробляються за допомогою механічного процесу, особливо при розширенні цієї техніки для портфелів із кількома активами з десятками цифрових активів.

Коли TLH працює найкраще?

TLH — це системна техніка, яка дозволяє інвесторам отримувати Ще з розділу від своїх активів. Великі, диверсифіковані ліквідні портфелі добре піддаються цій техніці, оскільки інвестори можуть легко торгувати базовими активами та замінювати активи подібними (наприклад, продати акції Coca-Cola та замінити їх на акції Pepsi).

Те саме стосується Крипто — портфелі з десятками цифрових активів зазвичай мають більшу гнучкість TLH порівняно з холдингами з одним активом або портфелями лише з невеликою кількістю цифрових активів.

Насправді ця техніка інвестування, яка сприяє сплаті податків, може спрацювати зокрема добре для Крипто , які демонструють відносно вищу волатильність порівняно з іншими класами активів, такими як акції та інструменти з фіксованим доходом. Хоча волатильність криптовалюти може відлякувати деяких інвесторів, TLH є перевагою.

Коли TLH T працює?

Оскільки TLH вимагає відновлення бази витрат шляхом продажу та заміни окремих активів, є кілька інвестиційних варіантів, які можуть не підходити для TLH:

• Біржові фонди (ETF). ETF представляє єдиний холдинг. Якщо інвестор купує, наприклад, S&P 500 ETF, це володіння або приносить збиток, або T, і немає можливості торгувати базовими акціями. Якщо натомість інвестор окремо придбав усі 500 акцій індексу S&P 500, тепер він може запровадити програму TLH, за якою він може продати певні активи та повторно інвестувати в подібні. Це суттєвий недолік поточних Крипто ETF, які стикаються з додатковою проблемою, оскільки зазвичай складаються лише з одного активу та страждають від відсутність диверсифікації.
• Інвестиції в один актив (наприклад, лише BTC або ETH ) або невелику кількість холдингів (наприклад, лише 2-3 активи). На традиційних Ринки TLH T можна використовувати з холдингами одного активу, оскільки не буде «замінного» активу. The правило прання не дозволяє інвесторам на Ринки TradFi продавати та повторно купувати той самий актив виключно для того, щоб вимагати збитків і отримати податкове вирахування. Однак наразі для Крипто T існує правила миття. Таким чином, Крипто все ще можуть використовувати цю відсутність і отримувати переваги TLH лише з ONE або декількома активами, але така ситуація не може тривати вічно. Якщо говорити точніше, його відсутність є насамперед результатом відсутності регуляторного нагляду і не обов’язково є навмисним.

Як почати роботу інвесторам?

Інвестори можуть використовувати окремо керовані рахунки з прямим індексом Крипто (SMA). менеджери Крипто SMA отримати доступ до ліквідних, активно керованих портфелів із кількома активами, які охоплюють десятки активів, автоматично перебалансувати та виконувати автоматизований TLH.