Cryptomarkten Vandaag: Hoop op Renteverlaging door Fed Stuwt BTC, ETH Terwijl Handelaren Zich Voorbereiden op Volatiliteit

De cryptomarkt verkeert in een optimistische stemming voorafgaand aan de rentevoetbeslissing van de Federal Reserve op woensdag.

De overweldigende verwachting is dat de Fed de rente zal verlagen met 25 basispunten, een stap die als gunstig wordt gezien voor risicovolle activa zoals bitcoin BTC$93.789,21.

BTC wordt verhandeld op $92.300 na een stijging van 2,3% in de afgelopen 24 uur. Ether ETH$3.273,91 presteerde beter dan bitcoin met een winst van 7%.

Rentevoetbesluiten zorgen vaak voor volatiele handelssessies en hoewel een renteverlaging van 25 basispunten als positief kan worden gezien, bestaat er een scenario waarin handelaren besluiten dat verdere winstkansen onwaarschijnlijk zijn en verkopen zodra het nieuws wordt bekendgemaakt, waardoor de prijzen effectief dalen en anderen gevangen worden in overgewaardeerde longposities.

Bitcoin heeft de afgelopen week een handelsbereik gevormd tussen $88.000 en $94.500. Een doorbraak van een van beide niveaus zal de richting van toekomstige bewegingen aangeven.

Posities in derivaten

• De één-daagse impliciete volatiliteit van bitcoin van Volmex steeg van 20% naar 67%.
• De meest recente meting wijst op een verwachte prijsbeweging van 3,5% binnen 24 uur, wat nu buiten het normale bereik valt. Dit betekent dat de Fed-vergadering niet wordt gezien als een gebeurtenis die een buitensporige impact op de markt zal hebben.
• ETH mikte op een beweging van 4,6%, terwijl SOL en XRP worden voorspeld op 5%.
• De op opties gebaseerde impliciete volatiliteitstermijnstructuur van BTC is licht omgekeerd, waarbij de volatiliteit aan de voorkant duurder is dan aan de lange kant. Mocht de beslissing van de Fed tegenvallen, dan kan de curve snel normaliseren.
• Op Deribit blijven BTC- en ETH-putopties duurder dan callopties. De block flows van de afgelopen 24 uur bevatten ETH strangles en straddles, een teken dat handelaren zich positioneren op volatiliteit. Voor BTC joegen handelaren risicowisselingen na.
• In futures is de open interest (OI) gestegen bij de meeste grote tokens, waarbij ether met 8% toenam tot 12,4 miljoen ETH, een niveau dat sinds 2 december niet meer werd gezien.
• De openstaande interest in Cardano steeg kortstondig naar 1,80 miljard ADA, het hoogste sinds 10 oktober, en ligt recentelijk op 1,71 miljard ADA.
• BCH, XMR, WLFI hebben sterk negatieve jaarlijkse financieringsrentes, een teken dat handelaren bearish shortposities najagen.
• Op de CME is de open interest in etherfutures weer gestegen tot boven de 2 miljoen ETH, terwijl de positie in BTC zich op meermaandse dieptepunten bevindt.

Token talk

• Met uitzondering van ether, dat de aandacht trekt na de Fusaka-upgrade van vorige week, blijft de altcoin-markt achter.
• CoinMarketCap's "altcoin season" indicator staat op 16/100, een cyclisch dieptepunt en een opvallend contrast met de septemberwaarde van 78/100.
• Een mogelijke reden hiervoor kan zijn dat handelaren de voorkeur geven aan tokens met een grotere marktkapitalisatie, zoals bitcoin en ether, omdat daar meer liquiditeit is en daardoor minder volatiliteit voorafgaand aan een gebeurtenis zoals de rentebeslissing in de VS.
• In de afgelopen week is de derivatentoken HYPE een van de slechtst presterende, met een waardeverlies van 15%. STRK, KAS en APT hebben ook dubbelecijferige dalingen te verwerken gekregen.
• De op AI gerichte token FET behoorde tot de grootste stijgers in de afgelopen 24 uur, met een stijging van 9,3% terwijl het zich herstelt van een recente daling. Op langere termijn blijft het echter sterk verzwakt, aangezien het in de afgelopen week 1,6% heeft verloren en daarmee een daling van meer dan 80% dit jaar verder heeft versterkt.