Crypto Markten Vandaag: Bitcoin Daalt tot $91K Terwijl ETF-uitstromen de Marktonrust Verdiepen

De cryptomarkt daalde tijdens de Europese ochtend, waarbij bitcoin BTC$67.167,55 zakte tot $91.200 na het bereiken van een weekhoogte van $94.200 op woensdag.

De daling beperkte zich tot crypto: de Amerikaanse aandelen bleven vrijwel onveranderd in de pre-market handel en de FTSE100-index steeg met 0,15%.

De massale verkoop kan worden toegeschreven aan recorduitstroom van de Bitcoin ETF IBIT van BlackRock, met nog eens 113 miljoen dollar aan uitstroom geregistreerd op donderdag, terwijl de cryptobullen er niet in slaagden de controle over de markt terug te krijgen van de beren.

De Angst- en Hebzuchtindex blijft depressief op 25/100, zonder erin te slagen zijn weg te vinden naar een neutrale zone nadat het meer dan een maand onder de 40/100 heeft gestaan.

Positie van derivaten

• De BTC-futuresmarkt vertoont aanhoudende voorzichtigheid en een agressieve afbouw van hefboomwerking. De openstaande interest (OI) is gedaald tot $21 miljard van $25 miljard een maand geleden, wat wijst op een vermindering van de hefboom en de risicoblootstelling van handelaren.
• Deze de-risking vindt plaats samen met consequent lage marktderivatenstatistieken: de geannualiseerde driemaandsbasis blijft stabiel op 4%-5%, en de financieringspercentages zijn stabiel op 5%-6% op de belangrijkste platforms, zonder dat enige statistiek in de afgelopen maand een significante verandering laat zien.
• BTC-opties tonen een aanhoudend bullish bias ondanks de daling van de volatiliteit. De termijnstructuur van de impliciete volatiliteit (IV) op korte termijn is gedaald, waarbij de backwardation plaatsmaakt voor een meer typische contango, wat duidt op een afname van de verwachte onmiddellijke en extreme prijsbewegingen.
• Desalniettemin blijft de volume-inclinatie bullish, met een 24-uurs call/put optieverdeling die nog steeds 57% in het voordeel van call-opties is. Cruciaal is dat de 25 delta-inclinatie op één week onlangs licht is toegenomen tot 8%, wat bevestigt dat handelaren nog steeds een premie betalen voor korte termijn bullish blootstelling.
• De recente volatiliteit van de BTC-prijs veroorzaakte liquidaties ter waarde van $280 miljoen binnen 24 uur, waarvan $200 miljoen lange posities betroffen. ETH ($88 miljoen) en BTC ($85 miljoen) leiden in nominale liquidaties.
• De liquidatie heatmap van BTC/USDT op Binance wijst op een groot aantal lange liquidaties rond $90.600, volgens gegevens van Coinglass. Dit is het niveau om in de gaten te houden bij een prijsdaling.

Tokenbespreking

• De altcoinmarkt presteerde de afgelopen 24 uur even slecht, aangezien TAO, HYPE en NEAR allen meer dan 6,5% van hun waarde verloren.
• Maar het grootste nieuws zat in de koersbeweging van ether (ETH). Minder dan een dag na zijn langverwachte Fusaka-upgrade, ETH gaf een groot deel van zijn aanvankelijke winst terug en daalde 2,62% vanaf de dagelijkse piek om 03:00 UTC.
• De gedempte prijshandel van ETH schetst een onthullend verhaal voor de bredere altcoinmarkt, aangezien zelfs vermeende bullish katalysatoren op doventonen stuiten.
• De CoinDesk 20 (CD20) index weerspiegelde de daling van ETH, terwijl CDMEME, CoinDesks memecoin-index, in de afgelopen 24 uur met 5,8% daalde.
• CoinMarketCap's "Altcoin Season" indicator bleef steken op 21/100, blijft ogenschijnlijk gevangen in een bearish zone waarbij handelaren kiezen voor de consistentie van bitcoin en de veiligheid van stablecoins.
• Twee uitzonderingen op de daling van vrijdag: de privacycoin zcash (ZEC) en TRX, de native token van de blockchain Tron, die respectievelijk met 4,7% en 1,8% stegen.
• In het geval van ZEC herstelt het zich van een correctiefase waarin het "oververkocht" raakte op de relative strength index (RSI). TRX daarentegen lijkt zijn eigen koers te varen en noteerde winsten op dag-, week- en maandgrafieken.