Bitfinex Securities Hanteert een Andere Benadering van RWA's en Lanceert Twee Nieuwe Producten

Tegenwoordig roept de vermelding van blockchain-gebaseerde 'real world assets' (RWA's) traditionele financiële instellingen op, zoals BlackRock, die toezicht houden op miljarden dollars aan getokeniseerde geldmarktfondsen.

Maar de oorspronkelijke belofte van crypto was het openen van financiële kansen voor iedereen. Dat is de ethos waaraan Bitfinex Securities vasthoudt met zijn nieuwste ge-tokeniseerde aandelenuitgiftes: twee alternatieve financieringsproducten, waarvan één gericht op gemeenschapsbankleningen en het andere op rechtszaken met betrekking tot misverkochte autoleningen.

Aangekondigd op woensdag, Bitfinex Securities’TITAN1Het product zal 5 miljoen Britse pond (6,8 miljoen dollar) toewijzen aan achtergestelde schuldbewijzen uitgegeven door Castle Community Bank, een instelling die leningen ondersteunt voor financieel uitgesloten klanten in Edinburgh, Schotland.

Dit alternatieve schuldenproduct zal beleggers een dividend van 20% per jaar bieden (netto na kosten), dat elk kwartaal zal worden uitbetaald gedurende maximaal 10 jaar, met niet-oproepbare bepalingen voor de eerste 5 jaar, aldus een persbericht.

""TITAN2,""zal 100 miljoen Britse pond (136 miljoen dollar) investeren in procesfinanciering met betrekking tot claims over verkeerde verkoop van autofinanciering in het Verenigd Koninkrijk, een markt die naar verwachting miljarden aan compensatie zal genereren.

Fondsen zullen worden geïnvesteerd via aandelengekoppelde obligaties en beleggers ontvangen een aandeel van 50% in de opbrengsten uit de incasso van vorderingen, proportioneel verdeeld onder de beleggers, aldus Bitfinex Securities.

Beide beursnoteringen zullen voor beleggers toegankelijk zijn als verhandelbare tokens via de secundaire markt van Bitfinex Securities. De tokens zijn uitgegeven op het Liquid Network, een zijketen van Bitcoin ontwikkeld door technologiebedrijf Blockstream, waarbij overboekingen goedkeuring van de uitgever vereisen en een whitelist-systeem nalevingsnormen en jurisdictievereisten waarborgt.

Terugkijkend in de tijd, gaat Bitfinex Securities' initiatief op het gebied van getokeniseerde reële wereldactiva (RWAs) enkele jaren vooraf aan de huidige trend van blockchain-gebaseerde financiële activa uitgegeven door instellingen zoals BlackRock of Franklin Templeton.

Het bedrijf begon met nicheproducten zoals een getokeniseerde bitcoinmijnbouw.hashrate-contractGelieerd aan Blockstream, gevolgd door een aantal obligatie-uitgiftes, waaronder de eerste getokeniseerde uitgifte van Amerikaanse staatsobligaties inde opkomende cryptohub van El Salvador,het toegankelijk maken van T-Bill-investeringen voor particulieren en organisaties die voorheen geen toegang hadden tot deze producten.

Jesse Knutson, hoofd operations bij Bitfinex Securities, beschouwt de huidige trend van tokenisatie vanuit een filosofisch perspectief.

„We willen mensen in staat stellen de kloof naar investeerders te overbruggen,” zei Knutson in een interview. „Of het nu gaat om een bedrijf, een obligatie-uitgifte of iets anders, het doel is om kapitaal aan te trekken en de leemte op te vullen die banken in veel delen van de wereld hebben achtergelaten doordat zij niet bereid zijn leningen te verstrekken, of waar mensen moeite hebben om toegang tot kapitaal te krijgen.”

Vers van een panel over digitale activa in Londen, samen met BlackRock en de Britse vermogensbeheerder Schroders, stelde Knutson dat er een zeker vooroordeel in het ecosysteem bestaat ten gunste van vastrentende waarden. De meeste aandacht gaat uit naar geldmarktfondsen, waar mensen doorgaans kopen en vasthouden om een rendement te behalen, waardoor er volgens hem weinig handel plaatsvindt.

Een groot deel hiervan draait om disintermediatie, en ik denk dat de institutionele partijen dat niet helemaal begrijpen,” zei Knutson. “Wanneer je kijkt naar de details van wat ze daadwerkelijk hebben gedaan, is het meestal van linkerhand naar rechterhand. Het zijn dezelfde soort mensen. Het verloopt via bewaarinstellingen, via betalingsagenten voor overboekingen, alle gebruikelijke onderdelen van het traditionele ecosysteem, waarvan ik denk dat ze technologisch waarschijnlijk niet noodzakelijk zijn.”

Lees meer:Hoe de volgende golf van RWAs de echte troef van crypto wordt

CORRECTIE (30 juni, 21:10 UTC) Verwijdert de frase 'in het VK' uit het artikel, waar werd gesuggereerd dat de aanbiedingen uitsluitend beschikbaar zijn voor klanten in het Verenigd Koninkrijk.