힐베르트 그룹, 암호화폐 거래 경쟁력 강화를 위해 3,200만 달러에 이니그마 노르딕 인수

스웨덴의 암호화폐 시장 내 알고리즘 트레이딩을 전문으로 하는 투자 회사인 Hilbert Group(HILB)이 3,200만 달러 규모의 거래로 고빈도 거래 플랫폼인 Enigma Nordic을 인수했다.

이번 조치로 힐버트는 글로벌 암호화폐 거래소 전반에서 시장 중립 전략을 실행하는 이니그마의 독점 거래 시스템에 접근할 수 있게 되었다고 양사가 밝혔다.보도자료.

Enigma는 2025년 현재까지 500억 스웨덴 크로나(약 54억 달러) 이상의 거래량을 처리했으며, 샤프 비율이 3.0 이상이라고 보고했습니다. 이 성과는 회사가 “전 세계적으로 확장 가능한 시장 중립 디지털 자산 전략에서 드물게 달성되는 성과”라고 주장하고 있습니다.

54억 달러의 거래량은 높은 활동성을 나타내지만, 반드시 수익성을 의미하지는 않습니다. 고빈도 거래 전략은 종종 막대한 거래 회전율을 필요로 합니다 얇은 마진 생성. 게다가, 이러한 전략들은 종종 '알파 디케이(alpha decay)'라고 알려진 현상에 직면하는데, 이는 자본 배치 비효율성으로 인해 시간이 지남에 따라 수익이 감소하는 현상입니다.

힐버트 그룹은 성과 기반 조항을 통해 이러한 위험을 완화하는 것으로 보입니다. 이번 거래에는 750만 달러 상당의 신규 발행 힐버트 주식과 최대 1,750만 달러에 이르는 성과 기반의 추가 지급액이 포함되어 있으며, 이 중 1,000만 달러는 현금으로 지급됩니다.

전체 수익 배분을 받기 위해서는 Enigma의 전략이 순이익 4,000만 달러를 창출해야 합니다. Enigma 창립자들에게 발행된 주식은 3년간 락업 기간이 적용됩니다.

힐베르트 CEO 바르날리 비스왈은 이번 인수가 기관 투자자들에게 체계적인 암호화폐 상품을 제공하는 회사의 역량을 강화한다고 밝혔습니다.

"Enigma는 최첨단 기술과 공공 기업을 구축 및 확장한 입증된 경력을 가진 기업가 팀을 모두 제공합니다,”라고 Biswal이 말했습니다. “그들의 시장 중립 전략은 매우 높은 샤프 비율을 기록했으며, 자연스럽게 당사의 자체 정량적 플랫폼을 보완합니다.”

힐버트는 플랫폼을 자사의 헤지 펀드 상품 및 자체 트레이딩 데스크에 통합할 계획이며, 새로운 투자 상품은 향후 분기에 출시될 예정입니다.

힐버트 그룹의 자산 운용 부문인 힐버트 캐피탈은 작년에 비트코인 기준 헤지펀드 운용을 시작했습니다 2억 달러의 초기 자본금.