Aster supera a HyperLiquid con un volumen de negociación 8 veces mayor: Crypto Daybook Americas

Por James Van Straten (Todas las horas en ET a menos que se indique lo contrario)

Si el desempeño del mercado de criptomonedas y acciones relacionadas del lunes es un indicio de lo que podrían traer octubre y el cuarto trimestre, podría tratarse de un período positivo para una industria que aún está rezagada frente a las acciones estadounidenses y los metales.

Bitcoin BTC$90.269,49 subió un 5% desde la sesión impulsada por el temor del viernes hacia una postura más neutral en $114,000 el lunes, mostrando la rapidez con la que cambia el sentimiento según lo medido por el Índice de Miedo y Codicia en Cripto puede cambiar.

Sin embargo, la criptomoneda más grande cedió parte de esas ganancias y recientemente se comerciaba alrededor de $112,800. Probablemente necesitará que el oro pierda algo de atención antes de su próximo movimiento al alza.

Eso podría ser un desafío, sin embargo. El oro continúa superando expectativas, ofreciendo rendimientos cercanos al 50 % en lo que va del año y alcanzando otro máximo histórico por encima de $3,870 a primera hora de hoy. Al mismo tiempo, el índice del dólar (DXY) no logra generar impulso y ha caído por debajo de 98, lo cual es positivo para los activos de riesgo.

Mientras tanto, un inminente Cierre del gobierno de EE. UU. amenaza con afectar las decisiones de política relacionadas con las criptomonedas más que cualquier otra área.

Acciones vinculados a la inteligencia artificial y la computación de alto rendimiento continúan ganando fuerza. Robinhood (HOOD), la plataforma de trading añadida al S&P 500 en su rebalanceo más reciente, vio cómo el precio de sus acciones subió un 12% el lunes al cierre del trimestre.

Septiembre ha sido un mes bastante tranquilo para las criptomonedas, con el índice CoinDesk 20 apenas variando durante el período, con un aumento de solo 0.54%. Ether ETH$3076,88 quedó rezagado y está en camino de perder más del 5% en el mes. Bitcoin actualmente sube un 4.5%.

Octubre, apodado Uptober por su efecto histórico en BTC, está a la vuelta de la esquina. ¡Manténgase alerta!

Qué observar

Para una lista más completa de eventos esta semana, consulte de CoinDesknota para la próxima semana.

• Cripto
  • 30 de septiembre: FTX comienza 1.600 millones de dólares, tercer pago a acreedores bajo su plan de bancarrota a través de BitGo, Kraken y Payoneer. Los acreedores deben completar los formularios de KYC y fiscales para calificar.
  • 30 de septiembre: Starknet (STRK) comienza Staking de BTC en la red principal, habilitando el staking de tokens BTC envueltos con un peso de consenso del 25%; período de des-staking reducido a 7 días; inicio de recompensas.
• Macro
  • 30 de sept., 10 a.m.: Informe JOLTS de EE. UU. de agosto. Vacantes Est. 7.1M, Renuncias (Prev. 3.208M).
  • 30 de septiembre, 10 a.m.: Índice de Confianza del Consumidor CB de EE. UU. para septiembre. Estimado 96.
  • 30 de septiembre: Fecha límite para que el Congreso de EE. UU. apruebe el proyecto de ley anual de asignaciones federales que financia las operaciones gubernamentales.
• Ganancias (Estimaciones basadas en datos de FactSet)
  • Nada programado.

Eventos de Tokens

Para una lista más completa de eventos esta semana, consulte de CoinDesknota para la próxima semana.

• Votaciones y llamadas de gobernanza
  • GnosisDAO está votando sobre un reenviado propuesta para crear un fondo piloto de $40,000. Esto permitiría a la comunidad financiar directamente pequeños proyectos del ecosistema utilizando un fondo de votación por convicción. La votación termina el 1 de octubre.
• Desbloqueos
  • 30 de septiembre: OP$0.2995 desbloqueará el 1.74% de su oferta circulante por un valor de $20.46 millones.
• Lanzamientos de Tokens
  • 30 de septiembre: airdrop de Soon (SOON) período de reclamación termina.
  • 30 de septiembre: ZkVerify (VFY) será listado en Binance, KuCoin, Gate.io y otros.

Conferencias

Para una lista más completa de las conferencias de la semana, consulte de CoinDesknota para la próxima semana.

• Día 2 de 2: Cumbre Sonic 2025 (Singapur)
• 30 de septiembre: Cumbre de Activos Digitales 2025 (Singapur)
• 30 de septiembre: Cumbre de Capital Tokenizado 2025 (Singapur)

Análisis de Tokens

Por Oliver Knight

• La batalla en el mercado de derivados entre Aster y HyperLiquid se está intensificando.
• El volumen diario de operaciones en Aster, basado en BNB Chain, se ha disparado a $64 mil millones, superando con creces los $7.6 mil millones de HyperLiquid, DefiLlama los datos muestran.
• Según Max Arch, colaborador principal de BoltLiquidity, el cambio se debe a que Aster ofrece un apalancamiento de entre 100x y 300x. Los mercados de HyperLiquid están principalmente limitados a 40x.
• "Los traders siguen el apalancamiento, sin importar la calidad de la plataforma subyacente, pero veremos cómo el aumento del riesgo asociado con los límites de apalancamiento más altos afecta a plataformas como Aster a largo plazo," Arch escribió en X.
• Arch señala que alrededor del 6% del volumen de negociación de Aster puede atribuirse a operaciones simuladas, mucho menos de lo que algunos escépticos habían estimado.
• Los tokens nativos de los exchanges, ASTER y HYPE, han tenido un desempeño deficiente durante la última semana; el primero descendió de $2.39 el 25 de septiembre a $1.80, mientras que HYPE bajó desde el máximo del 18 de septiembre de $58.92 a $44.32.
• El rendimiento bajista del token en relación con la actividad de negociación se puede atribuir a una liquidación más amplia de altcoins que llevó a la eliminación de $200 mil millones del valor total de mercado del sector la semana pasada, según CoinMarketCap datos.

Posicionamiento en Derivados

• El mercado muestra señales de un posible cambio hacia una tendencia alcista, ya que los indicadores de derivados, incluyendo el interés abierto y la base, presentan un aumento.
• El interés abierto total en futuros de BTC aumentó aproximadamente a 31 mil millones de dólares desde un reciente mínimo mensual de 29 mil millones de dólares. Este incremento indica un renovado interés por parte de los traders, con Binance aún liderando con 12.7 mil millones de dólares.
• La base anualizada a tres meses también se está recuperando, ascendiendo al 7% desde alrededor del 6%, lo que hace que la operación de base sea más rentable.
• El mercado de opciones de BTC sigue presentando un panorama complejo y algo contradictorio.
• Mientras que el sesgo delta 25 para opciones a corto plazo continúa disminuyendo, lo que sugiere que los operadores están pagando una prima por las opciones de venta y señala un deseo de protección a la baja, el volumen de opciones de compra y venta en las últimas 24 horas cuenta una historia diferente.
• En una clara reversión de las tendencias recientes, las opciones de compra ahora dominan el volumen, representando el 65% de los contratos negociados. Este aumento pronunciado indica que, a pesar del sentimiento cauteloso reflejado en el sesgo, un número significativo de traders se está posicionando activamente para un repunte a corto plazo.
• Esta divergencia destaca un mercado altamente polarizado, donde una mezcla de estrategias de cobertura y apuestas especulativas genera un estado de sentimiento mixto.
• Las tasas de financiación en plataformas importantes como Binance y OKX se han vuelto positivas, aumentando hasta aproximadamente un 7% y un 10% respectivamente. Esto indica un creciente apetito por posiciones largas apalancadas, donde los operadores largos ahora están pagando a los cortos, una señal clásica de sentimiento positivo en el mercado.
• Aunque la tasa de financiamiento en Hyperliquid sigue siendo volátil, la tendencia en los intercambios clave sugiere que los operadores están recuperando la confianza y están dispuestos a asumir una exposición alcista
• Los datos de Coinglass muestran $316 millones en liquidaciones en 24 horas, con una división de 44-56 entre posiciones largas y cortas. ETH ($73 millones), BTC ($70 millones) y otros ($29 millones) fueron los líderes en términos de liquidaciones nocionales. El mapa de calor de liquidaciones de Binance indica $115,000 como un nivel clave de liquidación a monitorear, en caso de un aumento de precio.

Movimientos del Mercado

• BTC ha caído un 1.3% desde las 4 p.m. ET del lunes, situándose en $112,840.60 (24 horas: +0.71%)
• ETH ha caído un 2.13% a $4,138.84 (24 horas: +0.71%)
• CoinDesk 20 cae un 2.34% a 3,971.18 (24 horas: -0.16%)
• La tasa compuesta de participación CESR de Ether sube 12 pb hasta 2,93%
• La tasa de financiamiento de BTC está en 0.0056% (6.1276% anualizado) en Binance

• El DXY se mantiene sin cambios en 97.82
• Los futuros del oro suben un 0,76% hasta $3,884.40
• Los futuros de plata se mantienen sin cambios en $47.01
• El Nikkei 225 cerró con una baja del 0,25 % en 44.932,63
• El Hang Seng cerró con un alza del 0,87% en 26,855.56
• FTSE se mantiene sin cambios en 9,299.84
• El Euro Stoxx 50 sube un 0,13% hasta 5.506,85
• El DJIA cerró el lunes con un aumento del 0.15% en 46,316.07
• El S&P 500 cerró con un alza del 0.26% en 6,661.21
• El Nasdaq Composite cerró al alza un 0.48% en 22,591.15
• El índice compuesto S&P/TSX cerró con una ganancia del 0.71% en 29,971.91
• S&P 40 América Latina cerró con una subida del 0,84% en 2.945,34
• La tasa del bono del Tesoro estadounidense a 10 años baja 1.6 puntos básicos hasta 4.125%
• Los futuros E-mini del S&P 500 caen un 0,1% a 6.706,50
• Los futuros E-mini Nasdaq-100 se mantienen sin cambios en 24,814.75
• El índice E-mini Dow Jones Industrial Average cae un 0.13% a 46,550.00

Estadísticas de Bitcoin

• Dominancia de BTC: 58.88% (0.12%)
• Relación ether a bitcoin: 0,03673 (-0,33%)
• Tasa de hash (promedio móvil de siete días): 1,041 EH/s
• Precio hash (spot): $50.55
• Comisiones Totales: 3.32 BTC / $376,516
• Interés Abierto de Futuros CME: 133,005 BTC
• BTC valorado en oro: 29.5 oz
• Capitalización de mercado de BTC frente al oro: 8.32%

Análisis Técnico

• Después de probar la media móvil exponencial (EMA) de 20 días en el gráfico semanal, bitcoin ha rebotado hasta el nivel de $114,000 y ahora se mantiene por encima de todas las principales EMAs diarias.
• Para los alcistas, el objetivo clave será superar el bloque de órdenes diario entre $116,000 y $118,000, lo que confirmaría una ruptura en la estructura del mercado y señalaría una posible reversión de tendencia.
• En el lado negativo, un cierre por debajo del máximo del lunes en $114,870 dejaría a bitcoin abierto a la posibilidad de volver a probar los mínimos del lunes. Este nivel también coincide con la EMA100 en el gráfico diario, lo que lo convierte en una importante zona de confluencia a observar.

Acciones Cripto

• Coinbase Global (COIN): cerró el lunes en $333.99 (+6.85%), -1.77% a $328.09 en pre-mercado
• Circle Internet (CRCL): cerró en $133.66 (+5.25%), -1.22% en $132.03
• Galaxy Digital (GLXY): cerró en $34.29 (+10.97%), -1.90% en $33.64
• Bullish (BLSH): cerró en $62.3 (-0.46%), -1.56% en $61.33
• MARA Holdings (MARA): cerró en $18.66 (+15.69%), -2.63% en $18.17
• Riot Platforms (RIOT): cerró en $19.78 (+11.81%), -2.38% en $19.31
• Core Scientific (CORZ): cerró en $17.33 (+2.85%), -0.52% en $17.24
• CleanSpark (CLSK): cerró en $14.87 (+14.74%), -2.02% en $14.57
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): cerró en $44.21 (+8.86%), -1.02% en $43.76
• Exodus Movement (EXOD): cerró en $28.95 (+1.54%), +1.38% en $29.35

Empresas de Tesorería Cripto

• Estrategia (MSTR): cerró en $326.42 (+5.62%), -2.34% en $318.77
• Semler Scientific (SMLR): cerró en $29.24 (+3.29%), -0.14% en $29.20
• SharpLink Gaming (SBET): cerró en $17.26 (+7.88%), -2.61% en $16.81
• Upexi (UPXI): cerró en $5.62 (+7.77%), -1.25% en $5.55
• Lite Strategy (LITS): cerrado en $2.54 (-0.78%), 1.57% a $2.50

Flujos de ETF

ETF de BTC al contado

• Flujos netos diarios: 518 millones de dólares
• Flujos netos acumulados: 57.3 mil millones de dólares
• Total de reservas de BTC ~1.31 millones

ETF de ETH al contado

• Flujos netos diarios: 546,9 millones de dólares
• Flujos netos acumulados: $13.69 mil millones
• Total de tenencias de ETH ~6.46 millones

Fuente: Inversionistas Farside

Mientras Dormías

• La SEC dispuesta a dialogar con emisores de activos tokenizados, afirma Hester Peirce de la SEC (CoinDesk): El Comisionado de la SEC afirmó que la tokenización plantea preguntas complejas sobre cómo coexisten los valores digitales y tradicionales, instando a los emisores a buscar orientación a medida que el mercado se expande hacia un potencial multibillonario.
• Vance Dice Que Estados Unidos «Se Dirige Hacia un Cierre» Tras Reunión Con Demócratas (Reuters): Un enfrentamiento sobre la financiación sanitaria ha paralizado las negociaciones, aumentando la posibilidad de suspensiones temporales de empleo, cierre de tribunales y retraso en los servicios si la financiación gubernamental expira mañana.
• Visa prueba stablecoins prefinanciadas para pagos transfronterizos (Bloomberg): El piloto que utiliza USDC y EURC de Circle tiene como objetivo permitir que los bancos y las empresas de remesas eviten cuentas prefinanciadas, acelerando las transferencias transfronterizas y mejorando la eficiencia del capital en Visa Direct.
• Deutsche Börse y Circle integrarán stablecoins en la infraestructura del mercado europeo (CoinDesk): La iniciativa comienza con el trading de EURC y USDC de Circle en 360T’s 3DX y a través de Crypto Finance, con la custodia gestionada por Clearstream mediante la entidad alemana de Crypto Finance como subcustodio.
• La División Cripto de Societe Generale Despliega Stablecoins en Euros y Dólares en Uniswap, Morpho (CoinDesk): EURCV y USDCV de SG-FORGE se lanzaron en Uniswap y Morpho, permitiendo el préstamo respaldado por criptomonedas y T-Bills tokenizados, con Flowdesk proporcionando liquidez en el mercado spot.
• Los inversores están preocupados de que el rally del mercado de valores sea pasajero (The Wall Street Journal): Las preocupaciones sobre la especulación desenfrenada, las valoraciones récord, los riesgos inflacionarios derivados de los aranceles y el historial turbulento de octubre están alimentando advertencias de que el rally récord de Wall Street podría ser vulnerable a una fuerte reversión.