Бичачі ставки на біткойн тепер вигідні, оскільки 7% тижневе падіння підкреслює ведмежий тренд

Автор Омкар Годболе (Усі часи за східним часом, якщо не зазначено інше)

Крипторинок відчувається особливо нестабільним після того, як біткоїн BTC$68 749,59 впав на 7% минулого тижня, що стало його найбільшим падінням за два місяці. Проте надія мерехтить у зростаючих ставках на деривативи, які зараз пропонуються за вигідними цінами.

Падіння цін опустило їх нижче стабільного висхідного шляху, який технічні аналітики називають «бичачою трендовою лінією», що утримувала ступінчасте зростання з 20 000 доларів на початку 2023 року до рекордних 126 000 доларів минулого жовтня.

Ця модель посилює побоювання, викликані різким коригуванням біткойна від історичного максимуму: ми увійшли у ведмежий ринок (перевірте розділ TA). Поки що подальше падіння було помірним. Ціни біткойна відновилися до майже $88 000 після мінімуму вихідних близько $86 000.

Втім, загальна картина залишається похмурою, оскільки ослаблення інституційного інтересу до криптовалют супроводжує ведмежий сигнал від графіків. Спотові ETF, зареєстровані у США, минулого тижня зазнали чистого відтоку коштів у розмірі 1,33 мільярда доларів, що є найвищим показником за 11 місяців, згідно з даними SoSoValue. У понеділок вони залучили лише 6,84 мільйона доларів.

"Іноді здається, що капітал і увага спекулянтів тепер спрямовані виключно на дорогоцінні метали (переважно золото та срібло), і просто не залишається сил для криптовалют," — заявив Алекс Купцікевич, головний ринковий аналітик The FXPro, в електронному листі.

Деякі спостерігачі вважають, що кошти повернуться, як тільки ралі золота та срібла спаде. Якщо ви поділяєте подібний оптимістичний погляд, колл-опціони на BTC — деривативні контракти, що надають великий потенціал зростання за невеликої початкової вартості — пропонують найкращий спосіб зробити ставку на це.

Ці кол-опціони виглядають недорогими, оскільки всі одночасно скуповують пут-опціони, які забезпечують захист від зниження, за словами Меттью Сіґела, керівника досліджень цифрових активів у VanEck.

"Захист від зниження офіційно став масовою стратегією. У той час як усі платять премію за пут-опціони, позиції на зростання [кол-опціони] торгуються дешево. Якщо у вас є гіпотеза про відскок, поверхня волатильності пропонує знижку," — сказав Зігель."

В інших новинах, головний директор з інвестицій BlackRock у сфері глобального фіксованого доходу, Рік Рідер, який керує близько $2,4 трильйона клієнтських коштів, та виступає за зниження облікових ставок у США, вивалився як претендент на посаду голови Федеральної резервної системи після Джерома Пауелла, термін повноважень якого закінчується у травні.

На традиційних ринках золото та срібло торгувалися на своїх історичних максимумах, тоді як Індекс долара утримувався на найнижчому рівні з вересня минулого року.

Індекс провідних акцій Південної Кореї, Kospi, продовжив зростання, збільшивши річний приріст до 20%, нарощуючи після минулорічного суттєвого зростання на 75%. Це має значення, оскільки, що дивно, протягом років нові максимуми Kospi спричинили спадові коливання біткойна. Будьте пильні!

Читайте більше: Для аналізу сьогоднішньої активності в альткоїнах та деривативах див. Криптовалютні ринки сьогодні

Що слід стежити

Для більш повного переліку подій цього тижня дивіться на CoinDesk ""Крипто тиждень попереду".

• Крипто
  • Нічого не заплановано.
• Макро
  • 27 січня: Щотижневе змінення зайнятості за даними ADP у США (попереднє значення 8 тис.)
  • 27 січня: Річне зростання цін на житло в США за індексом S&P/Case-Shiller за листопад (попереднє 1,3%); місячне зростання (попереднє -0,3%)
• Прибутки (Оцінки на основі даних FactSet)
  • Нічого не заплановано.

Події Токенів

Для більш повного переліку подій цього тижня дивіться на CoinDesk ""Крипто тиждень попереду".

• Голосування та дзвінки з управління
  • 27 січня: Zebec Network, Dash, Houdini Swap та Cryptic візьмуть участь у Сесія X Spaces про те, чому приватність має значення.
  • 27 січня: Брендан Айх із Brave, Чарльз Госкінсон із Cardano та Джон Лінден із Mythigal Games візьмуть участь у Сесія X Spaces.
  • 27 січня: PancakeSwap проведе Запитайте мене про що завгодно (AMA) сесія з протоколом Venus.
• Відкриття
  • Великі розблокування відсутні.
• Запуски Токенів
  • 27 січня: Очікується, що мережа Theo здійснить оголошення, можливо, пов’язано з запуском thGOLD.

Конференції

Для більш повного переліку подій цього тижня дивіться на CoinDesk ""Крипто тиждень попереду".

• Відсутні великі конференції.

Ринкові рухи

• BTC зросла на 0,38% станом на 16:00 за східним часом у понеділок і становить $88 326,08 (24 години: -0,18%)
• ETH зростає на 0,1% до $2 929,56 (за 24 години: +0,22%)
• Індекс CoinDesk 20 знизився на 0,58% до 2 683,47 (за 24 години: +0,32%)
• Складна ставка стейкінгу Ether CESR зросла на 4 базисні пункти до 2,85%
• Ставка фінансування BTC становить 0,0074% (8,068% річних) на Binance

• Індекс долара США (DXY) залишається без змін на рівні 97,01
• Ф’ючерси на золото залишаються без змін на рівні $5,082.10
• Ф’ючерси на срібло впали на 2,82% і торгуються на рівні $112,25
• Індекс Nikkei 225 закрився зростанням на 0,85% на рівні 53 333,54
• Індекс Hang Seng закрився зростанням на 1,35% на рівні 27 126,95
• Індекс FTSE піднявся на 0,4% і становить 10 189,88
• Індекс Euro Stoxx 50 зріс на 0,22% і становить 5 970,72
• Індекс DJIA закрився в понеділок зростанням на 0,64% до рівня 49 412,40
• Індекс S&P 500 закрився зростанням на 0,50% на рівні 6 950,23
• Індекс Nasdaq Composite закрився зростанням на 0,43% на рівні 23 601,36
• Індекс S&P/TSX Composite закрився зі зниженням на 0,16% на рівні 33 093,32
• Індекс S&P 40 Латинська Америка закрився зростанням на 0,36% на рівні 3 604,49
• Доходність 10-річних облігацій Міністерства фінансів США зросла на 1 базисний пункт до 4,221%
• Ф'ючерси E-mini на індекс S&P 500 зросли на 0,25% до рівня 6 999,00
• Ф’ючерси E-mini Nasdaq-100 зросли на 0,56% до 25 994,50
• Ф’ючерси на індекс E-mini Dow Jones Industrial Average залишаються без змін на рівні 49 518,00

Статистика Bitcoin

• Домінування BTC: 59,67% (-0,07%)
• Коефіцієнт ефір-біткойн: 0.03307 (-0.28%)
• Хешрейт (середнє за сім днів): 921 EH/s
• Хешпрайс (спот): $39.22
• Загальні комісії: 2.38 BTC / 208 632 $
• Відкритий інтерес ф’ючерсів CME: 120,620 BTC
• BTC оцінюється в золото: 17,2 унції.
• Ринкова капіталізація BTC у порівнянні з золотом: 5,87%

Технічний аналіз

• Графік показує коливання ціни біткойна, починаючи з 2023 року.
• Ціни впали більш ніж на 7% минулого тижня, при цьому велика червона свічка пробила трендову лінію, що відображає сходовий ралі з 2023 року.
• Так зване падіння підтверджує побоювання ведмежого ринку.

Криптоакції

• Coinbase Global (COIN): закриття в понеділок на рівні $213.48 (-1,60%), +0,76% на $215.10 у передринковій торгівлі
• Circle Internet (CRCL): закриття на рівні $70,90 (-0,60%), +0,56% на рівні $71,30
• Galaxy Digital (GLXY): закрито на рівні $31.28 (-1.94%), +0.38% на рівні $31.40
• Bullish (BLSH): закрито на рівні $35.66 (-0.25%), +1.04% на $36.03
• MARA Holdings (MARA): закриття на рівні $9,98 (-4,95%), +0,70% на $10,05
• Riot Platforms (RIOT): закрито на рівні $16.23 (-6.08%), +1.42% на $16.46
• Core Scientific (CORZ): закриття на рівні $19.05 (+1.38%)
• CleanSpark (CLSK): закриття на рівні $12.44 (-9.26%), +0.88% до $12.55
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): закрито на рівні $46.58 (-5.21%)
• Exodus Movement (EXOD): закрито на рівні $14.72 (-1.80%)

Криптовалютні Казначейські Компанії

• Strategy (MSTR): закрито на рівні $160.58 (-1.55%), +0.46% на рівні $161.32
• Strive (ASST): закриття на рівні $0,79 (-9,76%), +2,56% до $0,81
• SharpLink Gaming (SBET): закриття на рівні $9.38 (-3.79%), без змін у передринковій торгівлі
• Upexi (UPXI): закриття на рівні $1.89 (-5.50%)
• Lite Strategy (LITS): закрито на рівні $1,29 (+1,57%)

Потоки ETF

Спотові BTC ETF

• Щоденні чисті потоки: 6,8 мільйона доларів
• Кумулятивні чисті потоки: 56,48 мільярда доларів США
• Загальні запаси BTC приблизно 1,29 мільйона

Спотові ETF на ETH

• Щоденні чисті потоки: 117 мільйонів доларів
• Накопичувальні чисті потоки: 12,45 млрд доларів США
• Загальний обсяг володінь ETH ~6,02 мільйона
  

Джерело: Інвестори Farside

Поки Ви Спали

• Індія та ЄС досягли знакового торговельного договору, митні тарифи на більшість товарів будуть суттєво знижені (Рейтер) – Індія та Європейський Союз уклали торговельну угоду щодо зниження тарифів на 96,6% товарів за вартістю з метою стимулювання двосторонньої торгівлі та зменшення залежності від США. Очікується, що цей пакт подвоїть експорт ЄС до Індії до 2032 року та заощадить європейським компаніям близько 4 мільярдів євро (4,8 мільярда доларів) на митах.
• Співвідношення біткоїна до срібла наближається до рівнів, що спостерігалися під час капітуляції FTX (CoinDesk): Співвідношення біткойна до срібла становить близько 780, що нижче пікового значення 2017 року та наближається до рівнів листопада 2022 року, коли BTC досяг дна. Така конвергенція може свідчити про зростаючу вразливість срібла відносно біткойна.
• Трамп натискає кнопку паніки в Міннесоті (Wall Street Journal): Після ще одного трагичного випадку у штаті Міннесота адміністрація Трампа почала перестановки у своїй міграційній команді, щоб врятувати поточну операцію на тлі загострення внутрішньої ситуації в країні.
• Корпоративний регулятор Австралії попереджає про ризики, пов’язані з швидкими інноваціями у сфері цифрових активів (CoinDesk): Австралійська комісія з цінних паперів та інвестицій (ASIC), незалежний урядовий орган, який виконує функції національного регулятора корпоративної діяльності, виявила ризики, пов’язані з швидкими інноваціями у сфері цифрових активів.