Nvidia se torna mais volátil que Bitcoin e Ether

• A volatilidade implícita de 30 dias do NVDA ultrapassou o indicador do Bitcoin e do ether.
• O Bitcoin tem apresentado uma forte correlação positiva com o NVDA desde o final de 2022.

Nvidia listada na Nasdaq (NVDA),aclamado pelo Goldman Sachs como a ação mais importante do mundo neste ano, espera-se que veja oscilações de preço mais significativas do que os líderes do mercado de Cripto, Bitcoin e ether.

A volatilidade implícita das opções de 30 dias do NVDA, um indicador das oscilações de preços previstas ao longo de quatro semanas, aumentou recentemente de 48% anualizado para 71%, de acordo comfonte de dados Fintel.

Enquanto isso, o índice DVOL do Bitcoin da bolsa de Cripto Deribit, uma medida da volatilidade implícita de 30 dias, caiu de 68% para 49%, de acordo com a plataforma de gráficos TradingView. O índice ETH DVOL caiu de 70% para 55%.

Opções são contratos derivativos que protegem o comprador de oscilações de preço de alta e baixa. A volatilidade implícita, influenciada pela demanda por opções, representa o grau de incerteza ou turbulência de preço esperada.

A NVDA, referência em tudo relacionado à inteligência artificial (IA) e produtora de unidades de processamento gráfico usadas anteriormente para mineração de Criptomoeda , surgiu como um barômetro do sentimento para os Mercados de ações e Cripto desde a estreia do ChatGPT no final de 2022.

Tanto o Bitcoin quanto o NVDA atingiram o fundo do poço no final de 2022 e desde então exibiram uma forte correlação positiva. No momento em que escrevo, a correlação entre os preços de 90 dias do Bitcoin e do NVDA era 0,73.

As ações da NVDA caíram cerca de 26% desde que atingiram uma alta de US$ 140 no mês passado, oferecendo sinais de baixa para o mercado de Cripto . O Bitcoin foi bloqueado na faixa de US$ 60.000 a US$ 70.000, Dados do CoinDesk mostram.

O aumento na volatilidade implícita do NVDA provavelmente está relacionado à atividade de hedge dos formadores de mercado, um fenômeno frequentemente visto no mercado de Cripto , de acordo com a plataforma financeira de Cripto BloFin.

"É preciso admitir que o gama negativo não domina apenas o mercado de Cripto . No mercado de ações dos EUA, SPY e QQQ experimentaram declínios significativos causados ​​pelo hedge de gama negativo, e o alto risco de volatilidade fez com que o nível de volatilidade implícita do primeiro mês do NVDA superasse significativamente o de criptomoedas como BTC e ETH", disse Griffin Ardern, chefe de negociação de opções e pesquisa na plataforma financeira de Cripto BloFin, ao CoinDesk.

Gama negativo ou curtosignifica que os formadores de mercado negociam na direção dos movimentos de preços para manter sua exposição geral neutra em relação à direção, aumentando inadvertidamente a volatilidade do mercado.