연준 금리 결정 종료, 주목해야 할 3가지 이슈: 크립토 데이북 아메리카스

옴카르 고드볼레 작성 (특별한 언급이 없는 한 모든 시간은 동부 표준시 기준)

비트코인BTC$92,923.64을 포함한 주요 암호화폐들이 미국 연방준비제도(Fed)의 오랜 기대를 모았던 25bp 금리 인하와 연내 추가 완화 가능성 시사 이후 상승세를 기록했다. 다만 제롬 파월 연준 의장이 기자회견에서 다소 매파적인 발언을 내놓았다.

코인데스크 20 지수는 최근 24시간 동안 3% 상승했으며, 모든 구성 종목이 상승세를 기록했습니다.

트레이더들은 이제 암호화폐 특정 발전 사항에 집중할 수 있게 되었습니다. 주목할 만한 점은 SEC가 암호화폐 ETF에 대한 "가속 기반" 상장 기준을 승인하여 승인 기간을 기존 240일에서 약 75일로 단축한 것입니다. 전통 시장에 대한 유사한 일반 상장 기준 역시 상장 수의 급격한 증가를 촉진했습니다.에서 언급한 바와 같이 블룸버그의 에릭 발추나스.

또 다른 주요 소식은 디파이 거대 기업 아베AAVE$205.42에서 전해졌으며, 이는 V4 로드맵을 공개했습니다 ERC-4626 공유 회계 방식으로의 전환을 특징으로 합니다. 번역은 다음과 같습니다: Aave V3에서는 100 DAI를 예치하면 보유한 이자 발생 aToken 수가 시간이 지남에 따라 증가했습니다. V4에서는 여전히 100개의 토큰을 보유하지만 각 토큰의 가치가 상승하게 됩니다.

이번 변화는 더 깔끔한 통합, 더 쉬운 세금 처리, 그리고 다른 디파이 프로토콜과의 호환성 향상을 약속합니다. 로드맵은 또한 일부 레이어 2 및 대체 레이어 1 네트워크에서 비생산적인 배치에 대한 전략적 철수를 의미합니다. AAVE 토큰의 가격은 지난 24시간 동안 4% 이상 상승했습니다.

다른 소식으로, 탈중앙화 블록체인 브리지 Wormhole가 발표했습니다 새로운 토크노믹스는 거버넌스에 적극 참여하는 토큰 보유자들에게 수익 기회를 확대하는 동시에 전략적 준비금을 제공합니다.

익명 관찰자가 작성한 인기 게시물 G3ronimo는 하이퍼리퀴드(Hyperliquid)의 HYPE 토큰이 현저히 저평가되어 있다고 주장하며 큰 반향을 일으켰습니다. G3ronimo는 HYPE의 독특한 현금 흐름 특성 덕분에 전통적인 배수법보다 할인된 현금 흐름(DCF) 모델을 사용하는 것을 권장합니다.

전통 시장 전반에서 달러는 7월 저점 대비 상당히 높은 수준을 유지하고 있으며, 이는 연준의 금리 인하가 이미 시장에 반영되었음을 시사합니다. 엔화는 금요일 일본은행의 금리 결정에 앞서 달러 대비 약세를 보였으며, 금리 동결과 강경한 향후 정책 방향에 대한 기대가 반영되었습니다. 주의하시기 바랍니다!

주목할 만한 사항

• 크립토
  • 9월 18일: 마브릭 네트워크가 를 출시합니다메인넷 및 네이티브 MVRK 토큰.
  • 9월 18일: 렉스-오스프리의 도지코인 ETF 및 XRP ETF 거래 시작 각각 DOJE와 XRPR 티커로 Cboe BZX 거래소에 상장되어 있습니다.
  • 9월 18일: 유니폴리 체인 (UNP) 메인넷 출시.
  • 9월 18일: 마감일 MKR 보유자들이 페널티를 피하기 위해 SKY 토큰으로 업그레이드할 수 있는 기회입니다.
• 거시경제
  • 9월 18일 오전 7시: 영국 기준금리 결정 예상 4%로 동결; 이어서 통화정책위원회(MPC) 회의록 발표 예정.
  • 9월 18일 오전 8시 30분: 필라델피아 연준 제조업 지수 예상치 2.3
  • 9월 18일 오전 8시 30분: 9월 13일로 종료된 주간 미국 신규 실업수당 청구 건수. 예상치 24만 건.
• 수익 (FactSet 데이터를 기반으로 한 추정치)
  • 9월 18일: 라이트 스트래티지 (LITS), 프리마켓

토큰 이벤트

• 거버넌스 투표 및 콜
  • MantleDAO가 에 대해 투표를 진행하고 있습니다2025-2026 예산 유지 5,200만 미국 달러(USDc) 및 2억 몽골 투그릭(MNT)에서. 투표는 9월 18일에 종료됩니다
  • Curve의 마이클 에고로프 제안된 수익 기준, 비트코인 풀에 6,000만 달러를 지원하고 veCRV 보유자에게 최대 65%의 수익을 제공하는 계획. 투표는 9월 24일에 종료됩니다.
• 개방
  • 9월 18일: FTN$0.5887이 유통 공급량의 2.08%에 해당하는 8,980만 달러를 잠금 해제할 예정
• 토큰 출시
  • 9월 18일: 마감일 MKR를 SKY로 전환 지연된 업그레이드 페널티가 적용되기 전입니다.

컨퍼런스

• 3일 중 2일차: AIBC 2025 (도쿄, 일본)
• 9월 18일: CBC 서밋 USA (워싱턴)

토큰 토크

올리버 나이트 작성

• 알트코인 시장은 수요일 과매도된 RSI 지표를 기점으로 강한 반등을 보였으며, 여러 토큰이 10% 이상의 상승률을 기록했습니다.
• 랠리를 주도하는 것은 ether.fi(ETHFI)로, 지난 24시간 동안 12% 상승하여 1.64달러를 기록했으며 이는 1월 이후 최고치입니다.
• BNB는 모멘텀이 새로운 기록 고점을 향해 가속화됨에 따라 처음으로 $1,000를 돌파하는 이정표를 세웠습니다.
• 비트코인이 11만 7,300달러에 근접하며 11만 달러의 중요한 지지선 위에서 횡보하는 가운데, 강세 배경이 조성되고 있다.
• 한편, 비트코인 점유율은 CoinMarketCap 기준으로 56%로 하락했으며, 이는 1월 초 이후 최저치로 투자자들이 보다 투기적인 투자에 대한 관심을 키우고 있음을 보여준다.
• 탈중앙화 금융(DeFi) 부문은 목요일의 상승 움직임에서 가장 큰 수혜자 중 하나였으며, 모든 프로토콜의 총 가치 잠금(TVL)은 1,700억 달러 돌파, 2022년 4월 이후 최고점입니다.
• 하이퍼리퀴드(Hyperliquid)의 레이어-1 블록체인은 24시간 동안 3.88% 상승하여 사상 최고치인 27억 7천만 달러를 기록했으며, Sui의 총고유가치(TVL)는 3% 상승하여 21억 달러에 이르렀다.

파생상품 포지셔닝

• BNB, AVAX, 그리고 DOT는 지난 24시간 동안 선물 미결제약정(OI)에서 두 자릿수 증가를 기록하며, 5%에서 9%에 이르는 가격 상승세를 견고히 했습니다.
• BTC의 USD 및 USDT 표시 무기한 선물 누적 미결제약정이 계속 감소하며 상승하는 가격과 괴리를 보이고 있습니다. 아마도 파생상품 트레이더들은 이번 랠리에 참여하지 않고 있는 것으로 보입니다. (기술적 분석 섹션을 참조하세요.)
• BCH, TRX, BNB, BTC, XMR, AVAX, 및 SUI는 긍정적인 미결제약정 조정 누적 거래량 델타를 보여 강한 매수 압력을 나타내고 있습니다.
• 소규모 투기성 토큰의 연 환산 펀딩 금리가 약 10% 수준을 유지함에 따라, 암호화폐 시장의 가장 변두리 영역에서도 과열 조짐은 전혀 나타나지 않고 있습니다.
• CME에서 이더리움 선물의 미결제약정(Open Interest, OI)은 다시 200만 ETH 수준에 근접하고 있는 반면, 비트코인 선물에 대한 포지셔닝은 여전히 상당히 가벼운 상태를 유지하고 있습니다. 두 토큰 모두에 대한 연환산 3개월 베이시스는 10% 이하로 나타나, SOL의 17% 수익률에 비해 캐리 트레이더들에게 제공하는 수익률이 크게 낮습니다.
• Deribit에서 25-델타 리스크 리버설은 3월 만기 옵션에 대해 중립에서 약세(풋) 편향을 나타냅니다. 반면, 이더 옵션은 모든 만기 구간에서 강세를 보이고 있습니다.
• 장외(OTC) 네트워크 파라다임(Paradigm)에서 대규모 거래가 이루어졌으며, 9월 19일 만기 11만 6천 달러 콜 옵션과 10월 31일 만기 10만 달러 풋 옵션에 대한 수요가 두드러졌습니다.

시장 동향

• BTC는 목요일 오후 4시 ET 기준 $117,327.22로 1.43% 상승하였으며(24시간 변동: +0.62%)
• ETH는 2.09% 상승한 $4,597.79를 기록 중입니다 (24시간: +2.12%)
• 코인데스크 20 지수는 4,400.70으로 2.9% 상승했습니다(24시간 변동률: +2.9%)
• 이더 CESR 복합 스테이킹 금리는 2.89%로 3bps 상승
• Binance에서 BTC 펀딩 비율은 0.0093% (연 환산 10.1583%)입니다

• DXY는 96.89로 변동이 없습니다
• 금 선물은 0.31% 하락한 3,706.30달러에 거래되고 있습니다
• 은 선물 가격이 0.19% 상승한 42.23달러를 기록하고 있습니다
• 니케이 225는 45,303.43에서 1.15% 상승 마감했습니다
• 항셍지수는 26,544.85로 1.35% 하락 마감했다
• FTSE는 9,243.77에서 0.38% 상승했습니다
• 유로 스톡스 50 지수는 5,437.69포인트로 1.27% 상승했습니다
• DJIA는 수요일 마감 기준 0.57% 상승한 46,018.32를 기록했습니다
• S&P 500 지수는 6,600.35로 0.1% 하락 마감했다
• 나스닥 종합지수는 0.33% 하락한 22,261.33에 마감했습니다
• S&P/TSX 종합지수는 29,321.66으로 변동 없이 마감되었습니다
• S&P 40 라틴 아메리카 지수는 2,927.97포인트로 0.29% 상승 마감했습니다
• 미국 10년 만기 국채 수익률이 3.3bp 하락한 4.043%를 기록하고 있습니다
• E-mini S&P 500 선물은 6,715.50에서 0.85% 상승 중입니다
• E-mini 나스닥-100 선물은 24,717.00에 1.03% 상승했습니다
• E-mini 다우존스 산업평균지수는 46,684.00에서 0.69% 상승하였습니다

비트코인 통계

• BTC 도미넌스: 57.74% (0.1%)
• 이더리움 대 비트코인 비율: 0.03922 (-0.56%)
• 해시레이트(7일 이동 평균): 980 EH/s
• 해시프라이스(즉시가): $54.76
• 총 수수료: 4.50 BTC / $523,932
• CME 선물 미결제약정: 144,440 BTC
• 금으로 평가된 BTC: 32 온스
• BTC 대 금 시장 총액: 9.03%

기술적 분석

• 차트는 지난주 동안 BTC 가격이 상승했음에도 불구하고 주요 거래소에 상장된 무기한 선물의 누적 미결제약정이 감소했음을 보여줍니다.
• 해당 괴리는 가격 상승에 있어 파생상품 거래자들의 참여 부족을 나타냅니다.

크립토 주식

• 코인베이스 글로벌(COIN): 수요일 종가 $320.56 (-2.24%), 장전 거래에서 $337.17로 2.26% 상승
• 서클 (CRCL): 131.04달러(-2.8%)에 마감, 327.18달러에서 2.07% 상승
• 갤럭시 디지털(GLXY): 종가 33.01달러 (+3.71%), 33.86달러에서 2.57% 상승
• Bullish (BLSH): $54.35에 마감 (+5.82%), $60에서 +10.4%
• MARA Holdings (MARA): 종가 $17.34 (-1.08%), +2.02% 상승하여 $17.69
• Riot Platforms (RIOT): 종가 $17.62 (+0.57%), +2.55% 상승하여 $18.07
• 코어 사이언티픽(CORZ): 16.27달러(+0.56%)로 마감, 16.61달러에서 +2.09%
• CleanSpark (CLSK): $11.44 (+2.14%)에 마감, $11.86에서 +3.67%
• 코인셰어스 발키리 비트코인 마이너스 ETF(WGMI): 종가 41.15달러(+3.24%), 43.30달러에서 5.22% 상승
• 엑소더스 무브먼트(EXOD): 28.24달러(-4.92%)에 마감, 29.37달러에서 4% 상승

암호화폐 재무 회사

• 스트래티지(MSTR): 329.71달러에 마감(-1.61%), 337.17달러에서 +2.26%
• Semler Scientific (SMLR): 종가 27.68달러(-4.91%), +3.36% 상승 28.61달러
• SharpLink Gaming (SBET): 종가 $17.12 (+1%), $17.64에서 +3.04%
• Upexi (UPXI): 종가 $6.08 (+4.55%), +5.51% 상승하여 $6.42 기록
• 라이트 스트래티지(LITS): 2.61달러에 종가 마감(-2.97%), 2.84달러에서 8.81% 상승

ETF 자금 이동

스팟 BTC ETF

• 일일 순유입: -5,130만 달러
• 누적 순유입: 572억 9천만 달러
• 총 BTC 보유량 약 132만

현물 ETH ETF

• 일일 순유출: -190만 달러
• 누적 순유입: 136.8억 달러
• 총 이더리움 보유량 약 659만

출처: 파사이드 인베스트먼트

당신이 잠든 사이에

• ​​비트코인 ETF 자금 유입, 연준의 매파적 전망에 따른 시장 경계감으로 급격히 반전 (코인데스크): 비트코인 ETF는 1주일 만에 처음으로 순유출을 기록하며 5,100만 달러의 자금이 인출되었고, 이더 ETF는 190만 달러의 환매를 기록하며 이틀 연속 유출세를 이어갔습니다
• 호주 금융 감독 당국, 스테이블코인 중개업체에 대한 면제 조치 제공 (코인데스크): 호주 증권투자위원회는 이미 금융 서비스 라이선스를 보유한 발행자가 발행한 스테이블코인을 유통하는 중개인에 대해 라이선스 면제를 적용할 예정입니다.
• 리플(Ripple), 프랭클린 템플턴(Franklin Templeton) 및 DBS, 토큰 대출 및 거래 서비스 제공 예정 (코인데스크): 프랭클린 템플턴이 XRP 원장 상에서 머니 마켓 펀드를 토큰화하며, DBS는 Ripple의 RLUSD와 함께 sgBENJI 토큰을 상장하여 고객들이 수익성과 안정성 간에 전환할 수 있도록 지원합니다.
• 금, 연준 금리 발언에 따른 경계 심리로 기록 경신 후 하락 (블룸버그): 연준의 금리 인하 이후 파월 의장의 신중한 발언에 달러가 강세를 보이면서 금 가격이 하락했다. 그러나 인플레이션 우려와 긍정적인 전망이 새로운 랠리의 발판이 될 수 있다.
• 파월의 마지막 고군분투: 까다로운 경제와 극심한 정치적 압력 사이에서의 균형 잡기 (월스트리트저널): 일부 경제학자들은 관세 압력으로부터 일자리를 보호하기 위해 연준이 0.5%포인트 금리 인하를 단행했어야 한다고 말하는 반면, 다른 이들은 더 큰 완화 정책이 인플레이션을 지속시킬 수 있다고 경고하고 있다.