L'Accettazione delle Criptovalute da Parte degli Investitori Istituzionali è in Crescita, Nonostante la Volatilità del Mercato

Il mercato delle criptovalute è sempre stato volatile, ma negli ultimi mesi questa volatilità è stata particolarmente accentuata, con il prezzo del bitcoin che è passato da un massimo storico di 69.000 dollari a novembre a quasi la metà in meno di tre mesi, causando un aumento della paura, incertezza e dubbio (FUD). Nonostante questi ostacoli, il costo ridotto di bitcoin, ether e altre monete ha permesso a molti piccoli investitori di entrare nel settore. Da allora, il mercato si è in gran parte ripreso, con il 2022 destinato a diventare un anno importante per le criptovalute.

Solo questo mese, notizie emerse che BlackRock – il più grande gestore patrimoniale al mondo con 10 trilioni di dollari di asset under management – si stia preparando a entrare nel mercato delle criptovalute. Secondo quanto riportato, potrebbe consentire ai suoi clienti istituzionali di utilizzare gli asset crittografici come garanzia per prestiti oppure permettere loro di negoziare vari asset crittografici sulla piattaforma di trading Aladdin di BlackRock.

Non sono solo gli intermediari finanziari ad avvicinarsi sempre più alle criptovalute. Ad esempio, questo mese KPMG – una delle cosiddette Big Four tra le società di revisione contabile – ha annunciato che sta aggiungendo bitcoin ed ether al suo tesoro canadese, utilizzando essenzialmente queste criptovalute come valuta di riserva per le sue attività.

A rapporto recente di Deloitte – un'altra società delle Big Four – ha mostrato come l'adozione delle criptovalute da parte delle imprese stia diventando sempre più mainstream. “Più di 2.300 aziende statunitensi accettano bitcoin, secondo una stima di fine 2020, e ciò non include i bancomat per bitcoin. Inoltre, un numero crescente di aziende in tutto il mondo utilizza bitcoin e altri asset digitali per una serie di scopi d'investimento, operativi e transazionali,” ha affermato il rapporto.

Sebbene molti titoli possano focalizzarsi sulla volatilità dei prezzi di alcune monete, sotto la superficie si registra una crescente accettazione delle criptovalute come componente importante del sistema finanziario globale. In effetti, qualsiasi aumento nell’adozione istituzionale delle criptovalute crea un maggiore supporto di prezzo per alcune delle monete leader.

“Se si guardano i dati delle dichiarazioni finanziarie delle società quotate in borsa, come MicroStrategy, emerge che il loro costo medio di acquisto del bitcoin si aggira intorno ai 30.000-40.000 dollari,” afferma Annabelle Huang, Managing Partner presso Amber Group a Singapore. “Questo rappresenta un buon livello di supporto per altre istituzioni interessate ad entrare nel mercato.”

Per effettuare il passaggio alle criptovalute, le istituzioni cercano leadership e orientamento per navigare meglio nello spazio degli asset digitali. Amber Group è un unicorno fintech supportato da alcuni dei migliori investitori al mondo. L'azienda ha recentemente raggiunto un traguardo significativo con 5 miliardi di dollari di asset under management e un volume cumulativo di transazioni sin dalla sua nascita superiore a 1 trilione di dollari. Nell'ultimo anno, la base di clienti istituzionali di Amber Group è più che raddoppiata, passando da 500 a oltre 1.000. Solo nel 2021, Amber Group ha erogato oltre 150 milioni di dollari in pagamenti di interessi ai clienti.

La volatilità dei prezzi spot delle criptovalute rappresenta una fonte di opportunità per molte istituzioni, così come le opportunità di rendimento in altri prodotti derivati dal mercato cash. “Abbiamo molti esempi di collaborazione con family office e individui ad alto patrimonio netto (HNWI) per assisterli nella gestione dei loro portafogli di asset digitali attraverso i nostri prodotti a rendimento, dove possono ottenere rendimenti ottimali con l’esposizione desiderata,” afferma Huang. “Una struttura popolare è rappresentata dalle strategie di covered put, tramite le quali guadagnano un rendimento incrementato potenzialmente acquistando a un prezzo inferiore a quello di mercato attuale.”

La leadership di Amber Group nel settore è strettamente legata al suo impegno a mantenere la sicurezza e la conformità normativa. L'azienda ha ottenuto la conformità al Service Organization Control (SOC) 2 – un audit esterno e indipendente che valuta le migliori pratiche del settore in materia di IT, sicurezza e controlli sulla privacy. Il numero di dipendenti globali di Amber Group è più che triplicato nel 2021, passando da meno di 200 a circa 650, vantando ora 12 uffici distribuiti su sei continenti.