¿Por qué se está cerrando la brecha Tecnología de los asesores de Cripto ?

Cuando me enteré por primera vez de las criptomonedas hace poco más de una década, ONE que yo conociera estaba invirtiendo en ellas.

Eso cambió rápidamente a medida que las personas a mi alrededor comenzaron a comprar, mantener e intercambiar Cripto, utilizando herramientas de comercio y custodia que rápidamente se volvió más sofisticado y siguió cambiando al ritmo de la Tecnología en general.

Este artículo apareció originalmente enCripto para asesores, el boletín semanal de CoinDesk que define las Cripto, los activos digitales y el futuro de las Finanzas. Regístrate aquípara recibirlo todos los jueves.

Pero cuando comencé a escribir para asesores financieros en 2015, fui testigo de un panorama completamente diferente: no existían herramientas convencionales para que los asesores trabajaran con criptomonedas, y gran parte de la Tecnología que existía parecía electrodomésticos de Los Picapiedra en comparación con las herramientas que usaban los comerciantes y los aficionados al bricolaje.

Se abre una brecha

Cuando se lanzó Bitcoin en 2009 y las criptomonedas irrumpieron en la conciencia financiera global, el individuo, el inversor que lo hace por sí mismo, obtuvo una ventaja tecnológica sobre el asesor promedio, principalmente por ser el pionero.

Hoy en día, esa brecha entre el inversor individual y el asesor casi se ha cerrado a medida que se están implementando nuevas herramientas y plataformas para los planificadores financieros, lo que les permiteasesorar a los clientes sobrey trabajar directamente con criptomonedas. La industria financiera tradicional finalmente se está poniendo al día.

“Las criptomonedas, como industria y clase de activo, comenzaron con la inversión individual en tokens, pero ahora se está construyendo una infraestructura de gestión y asesoramiento de activos”, afirmó Henry Yoshida, cofundador y director ejecutivo de Rocket Dollar, que ofrece cuentas de jubilación autodirigidas a personas que desean invertir sus ahorros para la jubilación en cualquier activo alternativo, incluidas las Cripto. Yoshida, exasesor de Merrill Lynch, fundó MY Group LLC, una firma de asesoría para la jubilación con 2.600 millones de dólares en activos bajo gestión, y posteriormente el robo-asesor Honest Dollar, adquirido por Goldman Sachs.

“Tradicionalmente, la gente común solo podía comprar fondos mutuos, y solo los asesores y un grupo exclusivo de inversores podían comprar acciones, bonos y otros activos”, dijo. “Es exactamente lo opuesto en las Cripto; comenzó con la gente primero, y solo ahora estamos obteniendo la Tecnología, las regulaciones y las infraestructuras para los asesores”.

Cerrando la brecha

Dan Eyre, director ejecutivo de Blockchange, un programa de gestión de activos y una plataforma de cuentas administradas por separado (SMA) para activos digitales, dijo que la Tecnología para abrir el acceso de los asesores a las criptomonedas ya existía en 2009, pero pocos de los actores más grandes en Tecnología de asesores y servicios de custodia la tomaron. clase de activo en serio.

“Estas herramientas deberían haber existido desde el principio, pero hasta el año pasado, muchas de las grandes empresas no veían mucha legitimidad en esta clase de activo y se quedaban a la espera de que desapareciera”, dijo Eyre. “Para cuando realmente cobró impulso, estaban rezagados, mientras que los innovadores iban más adelantados. Esto se debe a que esta clase de activo es fundamentalmente nueva. No se trata de reorganizar algo que ya existía, sino de reconstruirlo desde cero”.

Por un lado, Eyre dijo que las herramientas e infraestructura de custodia y acceso tradicionales no funcionan bien para los activos digitales porque estos se comercializan con frecuencia y las 24 horas del día.

Blockchange se basa en las ofertas de custodia e infraestructura de Gemini, la plataforma de intercambio de Cripto . Gracias a una alianza anunciada recientemente con Equity Trust, la compañía ahora ofrece acceso a cuentas de jubilación individuales compatibles con el Servicio Automatizado de Transferencia de Cuentas de Clientes (ACATS), lo que reduce el tiempo de espera para transferir activos a una IRA, un factor importante al invertir en Mercados con una dinámica tan rápida como la de las criptomonedas. La oferta de Gemini permite a los asesores acceder y trabajar con las cuentas de Criptomonedas de sus clientes.

Onramp Invest, otro servicio que ofrece un acceso similar en paralelo para asesores e inversores finales, se lanzó en julio.

Dándole a las Cripto una cara familiar

Blockchange, por ejemplo, también ofrece a los asesores la posibilidad de personalizar su interfaz de cliente y ofrece o está buscando integraciones con las principales plataformas de contabilidad de cartera como Black Diamond Capital Management, Envestnet | Tamarac, Morningstar Office y Orion.

Son las integraciones, no las nuevas Tecnología, las que abrirán el mundo de las criptomonedas a los asesores financieros, dijo Cory Klippsten, cofundador de Swan Bitcoin, que permite a los inversores autónomos comprar Bitcoin a través de deducciones automáticas o en un ONE paso y que planea lanzar un servicio para asesores financieros este otoño.

“Ha sido difícil para los asesores prepararse para trabajar con criptomonedas, pero la capacidad ha estado ahí”, dijo Klippsten. “Lo que necesitan es Tecnología que se integre con las Black Diamonds, Addepars y Envestnets del mundo, las diferentes herramientas y sistemas de informes en los que la industria de los asesores ya confía. Esto hará que Bitcoin y otras Cripto se parezcan mucho a los demás productos con los que ya están acostumbrados. Es la clave para abrir ese mercado”.

Es importante que tanto los asesores como los clientes tengan plataformas Tecnología que se vean y se comporten como la Tecnología a la que ya están acostumbrados, dijo Klippsten, y que permitan a los asesores y las empresas financieras cobrar tarifas por Brindando asesoramiento sobre Criptomonedas.

¿Qué pasa con los ETF?

Mucho se ha dicho sobre laPerspectiva de un fondo cotizado en bolsa de Bitcoin al contado En Estados Unidos, muchos asesores mantienen la esperanza de que ONE brinde un acceso fácil a la clase de activos de Criptomonedas sin necesidad de nuevas Tecnología o relaciones de custodia.

Klippsten instó a los asesores a no confundir unETF de Bitcoin al contadocon el recientemente lanzadoproductos de futuros de Bitcoin.

“Los ETF de futuros no resuelven los problemas de los asesores; eso es para que lo negocien las instituciones”, dijo. “Cada vez que el contrato de futuros se renueva, se pierde entre un 5% y un 10%. Se termina con la mitad en Bitcoin que alguien que compra la misma cantidad de un ETF al contado”.

Eyre señaló que los ETF al contado, al igual que muchos de los productos y fideicomisos privados ya lanzados, son instrumentos contundentes que ofrecen exposición a un solo tipo de token o a un índice fijo de tokens, pero los Mercados de Criptomonedas se mueven con gran rapidez. Servicios de SMA como Blockchange ofrecen una plataforma digital donde asesores y gestores de activos pueden desarrollar, gestionar y asignar sus propias estrategias o modelos de terceros.

“Ha llevado mucho tiempo llegar hasta aquí, pero creo que ahora estamos llegando a un punto en el que las herramientas finalmente están disponibles, son operativas, se están utilizando y están generando valor para los clientes”, dijo Eyre. “Los días en que los asesores o gestores puedan decir que no tienen un plan ni una estrategia para los activos digitales están contados”.