Goldman Sachs очікує, що цифрові юані охоплять 1 мільярд користувачів протягом 10 років

Цифровий юань, запланована національна віртуальна валюта Китаю, складатиме 15% від загальних споживчих платежів за 10 років, допомагаючи комерційним банкам отримати більше позицій від фінтех-компаній, згідно зі звітом Goldman Sachs від 17 листопада, наданим CoinDesk.

Електронний платіж у цифровій валюті (DC/EP) може стати більш привабливою альтернативою існуючим послугам цифрових платежів, які надають фінтех-компанії в безготівковому середовищі, йдеться у 81-сторінковому звіті. Він зазначив, що анонімність, що забезпечується розділенням банківського рахунку та цифрового гаманця в юанях, офлайн-оплата та взаємозв’язок із різними варіантами оплати, сприяють успіху цифрового юаня.

«Через 10 років ми очікуємо, що DC/EP досягне 1 мільярда адресних користувачів, 1,6 трильйона юанів (229 мільярдів доларів США) в емісії, 19 трильйонів юанів (2,7 трильйона доларів США) річної загальної суми платежів (TPV) і становитиме 15% загальних споживчих платежів», – йдеться у звіті.

У Goldman Sachs заявили, що споживчі платежі, тобто транзакції, під час яких користувачі здійснюють покупки через цифрову платіжну платформу, будуть найбільш агресивною конкуренцією між банками та фінтех-провайдерами.

«Споживання є основним джерелом доходу для постачальників [платежів третьої сторони] (3PP), враховуючи вищу ставку отримання, ніж перекази та Фінанси; тому платежі за споживання розглядаються платіжними установами як «комерційні платежі», — йдеться у звіті.

Вирівнювання ігрового поля

Звіт надійшов після того, як провідні фінансові регулятори Китаю зупинено Рекордне первинне розміщення акцій ANT Group. Компанія, яка є фінтех-філією китайського IT-гіганта Alibaba, має ONE із найпопулярніших мобільних додатків для цифрових платежів Alipay. Влада Пекіна також запропонувала набір нових антимонополістичної практики приборкати фінтех-компанії в країні.

Запровадження цифрового юаня, ймовірно, уповільнить темпи, з якими банки поступаються фінтехам, і навіть поверне назад втрату частки ринку в довгостроковій перспективі, якщо DC/EP набере популярності, йдеться у звіті.

У звіті зазначено, що China Merchant Bank (CMB) і Ping An Bank (PAB) можуть бути серед бенефіціарів нової екосистеми цифрових платежів, оскільки сторонні платіжні платформи повинні будуть зіткнутися з більшою конкуренцією в довгостроковій перспективі.

«Збільшення кількості користувачів банківських додатків на 10% збільшить доходи на 2-5%», — йдеться у звіті. «PAB і CMB найкраще підходять для комерціалізації користувачів додатків, які повертаються, враховуючи їхні провідні роздрібні франшизи, базу клієнтів преміум-класу, чудові можливості фінансових технологій і стратегічну спрямованість на роздрібне Фінанси».

Наразі Alipay і підрозділ цифрових платежів Tencent WeChat Pay все ще домінують у індустрії цифрових платежів Китаю. Дві компанії обліковують понад 90% транзакцій мобільного банкінгу за останні три місяці 2019 року.

«Комерційні банки будуть єдиними установами, яким буде дозволено працювати в обміні DC/EP, оскільки це оцифрування законного платіжного засобу», — зазначив банк. «Це фактично зрівняє умови гри з фінтех-платформами, дозволяючи банкам знову конкурувати з ними в споживацьких платежах».

Фінтех зростання

Проте фінтех-компанії все ще будуть зосереджені на роздрібних банківських послугах, зайнявши значні частки зростання на ринку роздрібних фінансових послуг у наступні п’ять років, оскільки центральний банк поступово збільшує впровадження цифрових юанів.

«Протягом наступних п’яти років ми очікуємо, що фінансові технології зростуть доходи майже вдвічі швидше, ніж банки, оскільки вони продовжуватимуть захоплювати додаткову частку ринку в екосистемі роздрібного Фінанси », – сказав банк.

У звіті також зазначається, що DC/EP не буде відмовлятися від посередництва комерційних банків, оскільки віртуальна валюта замінює готівку, а не заощадження. Крім того, цифровий гаманець у юанях не виплачуватиме відсотки вкладникам, і більшість транзакцій здійснюватимуться невеликими сумами, йдеться у звіті.

Згідно зі звітом, станом на 2019 рік у Китаї 900 мільйонів користувачів мобільного Інтернету, що становить понад 64% населення. Співвідношення M0/M2 у країні становить лише 4%, що є ONE із найнижчих показників використання готівки серед великих економік, і воно все ще знижується. Дев'яносто шість відсотків китайських банківських послуг обробляються на електронних пристроях.

Банк прогнозує 3 трильйони юанів (428,6 мільярдів доларів) доходу від роздрібного Фінанси до 2025 року (без урахування іпотеки), оскільки зростання платежів і роздрібного кредитування сповільнюється, але управління активами та страхові агентства залишаються активними.

Прочитайте повний звіт нижче: