Трейдери біткоїна спостерігають за індексом споживчих цін у пошуках сигналів від ФРС: Crypto Daybook Americas

Автор: Омкар Годболе (усі часи за східним часом, якщо не вказано інше)

Отже, настав той час місяця, коли ринок затамовує подих у очікуванні останніх даних про інфляцію в США, які задають тон політиці відсоткових ставок Федеральної резервної системи. Консенсусні оцінки Bloomberg свідчать, що показник за липень, анонсований на 8:30 ранку, ймовірно, продемонструє зростання цін, спричинене тарифами президента Трампа.

Деякі трейдери вже почато хеджування із короткостроковими опціонами put на біткойн BTC$67 522,08 в діапазоні $115,000–$118,000.

Але ось цікава частина: показники імпліцитної волатильності не демонструють жодних ознак паніки. 24-годинний показник Volmex індекс імпліцитної волатильності біткоїна становив 31% у річному обчисленні, легко в межах свого недавнього діапазону, що відповідає очікуваному коливанню цін лише на 1,6% за наступні 24 години. Показники для ефіру ETH$1 960,04, солани SOL$80,02 та XRP XRP$1,3847 показали очікувані коливання відповідно в 3,29%, 2,9% та 4,5%. Жоден з них не є аномальним.

Втім, трейдерам варто залишатися пильними, адже серпень відомий своєю значною волатильністю на ринках акцій, яка може швидко переключитися на крипторинок. Відомий на Уолл-стріт індекс страху, VIX, що вимірює 30-денну імпліцитну волатильність індексу S&P 500, різко зріс 1 серпня, а потім заспокоївся — модель, яка історично передувала сплескам волатильності.

"Цікаво, що індекс VIX зробив короткочасний сплеск точно в той час, коли це передбачала сезонна карта, а потім також своєчасно заспокоївся," зазначив Коллум Томас, засновник і керівник відділу досліджень Topdown Charts. "Це свідчить про те, що якщо цей сезонний тренд збережеться, то в наступні тижні та місяці нас очікує підвищена волатильність."

Варто пам’ятати, що волатильність не залежить від напрямку ціни і може розгортатися в бік зростання, якщо індекс споживчих цін (CPI) виявиться нижчим за очікування. Це стало б позитивним сюрпризом для ризикових активів, таких як криптовалюти.

Ether ETH$1 960,04 може отримати найбільшу вигоду, оскільки нещодавно він вів BTC вгору завдяки корпоративному впровадженню.

"Ethereum, підтримуваний інституційними вливаннями та корпоративними купівлями казначейства, має потенційний шлях до тестування попередніх історичних максимумів за умови збереження сприятливих умов," - сказав головний інвестиційний директор XBTO Хав’єр Родрігес-Аларкон у листі електронною поштою. BTC продовжує виконувати роль якірного активу, додав він. Навпаки, ширший ринок, за словами Аларкона, залишається сконцентрованим у верхній частині."

На традиційних ринках золото може зазнати різких втрат у разі вищих за очікувані показників ІСЦ, оскільки його стійке невдачі подолати рівень $3 400 з квітня свідчить про виснаження бичачого тренду. Будьте пильними!

Що слід спостерігати

• Криптовалюта
  • 15 серпня: дата фіксації для наступний розподіл FTX власникам допустимих претензій Класу 5 «Право клієнта», Класу 6 «Загальні незабезпечені претензії» та «Зручні претензії», які відповідають вимогам передрозподілу.
  • 18 серпня: Coinbase Derivatives буде запуск ф'ючерси в стилі перпетуал на nano SOL та nano XRP у США.
  • 20 серпня: Qubic (QUBIC), найшвидший блокчейн коли-небудь зафіксований, з більш ніж 15 мільйонами транзакцій на секунду та під керівництвом Useful Proof of Work (UPoW), пройде своє перше щорічне подія халвінгу як частина контрольованої моделі емісії. Хоча валова емісія залишається фіксованою на рівні 1 трильйона токенів QUBIC на тиждень, адаптивна ставка спалювання, затверджена Computors мережі — ключовими валідаторами та приймаючими рішення, суттєво зросте — буде спалено близько 28,75 трильйона токенів, що знизить чисту ефективну емісію до приблизно 21,25 трильйона токенів.
• Макро
  • 12 серпня, 8:00: Бразильський інститут географії та статистики (IBGE) оприлюднює дані про інфляцію споживчих цін за липень.
    • Місячний рівень інфляції (оцінка) 0,37% проти попереднього 0,24%
    • Річний рівень інфляції, оцінка: 5,34% проти попереднього 5,35%
  • 12 серпня, 8:30 ранку: Бюро трудової статистики США (BLS) публікує дані про інфляцію споживчих цін за липень.
    • Місячний рівень базової інфляції, оцінка 0,3% проти попередніх 0,2%
    • Річний темп базової інфляції, прогноз 3% проти попереднього 2,9%
    • Місячний рівень інфляції, прогноз 0,2% проти попереднього 0,3%
    • Річний рівень інфляції, оцінка 2,8% порівняно з попереднім 2,7%
  • 13 серпня: Серія віртуальних зустрічей з участю європейських лідерів, президента України Зеленського, керівника НАТО Марка Рутте, президента США Дональда Трампа та віцепрезидента США Дж. Д. Ванса серед інших для координації підтримки України, посилення тиску на Росію та обговорення мирних переговорів.
  • 13 серпня, 15:00: Національний інститут статистики та перепису населення Аргентини опублікує дані про інфляцію споживчих цін за липень.
    • Місячний рівень інфляції оцінено на рівні 1,8% порівняно з попереднім 1,6%
    • Річна інфляція, оцінка 36,4% проти попереднього 39,4%
  • 14 серпня, 8:30 ранку: Бюро трудової статистики США публікує дані щодо інфляції цін виробників за липень.
    • Основний PPI місяць до місяця, оцінка 0,2% проти попередніх 0,0%
    • Основний індекс цін виробників (PPI) у річному вимірі, прогноз 2,9% проти попереднього 2,6%
    • Зміна індексу цін виробників (PPI) за місяць оцінена на рівні 0,2% порівняно з попереднім показником 0%
    • Інфляція виробників (PPI) у річному численні Оцінка 2,5% проти 2,3% попереднього
  • 14 серпня, 19:00: Центральний банк Перу оголошує про своє рішення щодо монетарної політики.
    • Оцінка базової процентної ставки 4.5% проти попередньої 4.5%
  • 14 серпня, 22:00: Офіс статистики та перепису населення Сальвадору, що входить до Центрального резервного банку Сальвадору, оприлюднив дані щодо інфляції споживчих цін за липень.
    • Рівень інфляції в місячному вимірі Попередній 0,32%
    • Рівень інфляції у річному вимірі Попередній -0,17%
• Дохід (Оцінки на основі даних FactSet)
  • 12 серпня: Bitfarms (BITF), поза ринком, -$0.02
  • 12 серпня: Circle Internet Group (CRCL), передринковий
  • 12 серпня: CoreWeave (CRWV), після ринку
  • 12 серпня: Fold Holdings (FLD), після ринку
  • 14 серпня: KULR Technology Group (KULR), після ринку
  • 15 серпня: Sharplink Gaming (SBET), передринковий
  • 15 серпня: BitFuFu (FUFU), передринковий час, $0.07
  • 18 серпня: Bitdeer Technologies Group (BTDR), пре-маркет, -$0.12

Події Токенів

• Голосування та дзвінки в управлінні
  • Compound DAO голосує за призначення ChainSecurity та Certora спільними провайдерами безпеки, при цьому ZeroShadow відповідатиме за реагування на інциденти в рамках бюджету у $2 мільйони, який буде траншований у COMP протягом 12 місяців, починаючи з 18 серпня. Голосування завершується 13 серпня.
  • Aavegotchi DAO голосує щодо спонсорства Bitcoin Ben’s Crypto Club у Лас-Вегасі: корпоративне членство за $1,000 на місяць (логотип на стіні спонсорів, доступ для команди, публікація в інформаційному бюлетені, один брендований мітап на місяць) або розпис мурала на Graffiti Wall вартістю $5,000 терміном на 90 днів з промоакцією. Голосування завершується 23 серпня.
  • 12 серпня, 10:00: Maple Finance, Aave, Elixir, OpenEden та Mento візьмуть участь у Сесія Stablecoin Summer X spaces проведено Chainlink.
  • 14 серпня, 10:00: Lido проведе tоновлення для токенхолдерів.
  • 14 серпня, 10:00: Stacks проведе tзагальна зустріч.
• Розблокування
  • 15 серпня: AVAX$8,7330 розблокує 0,39% свого обігового запасу вартістю 38,25 млн доларів.
  • 15 серпня: Starknet STRK$0.04494 розблокує 3,53% свого обігового запасу вартістю 16,21 мільйона доларів.
  • 15 серпня: SEI$0.07057 розблокує 0,96% свого обігового запасу вартістю 16,89 млн доларів США.
  • 16 серпня: Arbitrum ARB$0.1096 розблокує 1,8% своєї циркулюючої пропозиції на суму 40,76 мільйона доларів.
  • 18 серпня: FTN$0.08196 розблокує 4,64% свого обігового запасу на суму 91,6 млн доларів.
  • 20 серпня: ZRO$2,1463 розблокує 8,53% свого обігового запасу на суму 56,56 млн доларів США.
  • 20 серпня: KAITO$0.2945 розблокує 8,82% своєї обігової пропозиції вартістю 26,15 млн доларів США.
• Запуски токенів
  • 12 серпня: WAI$0.02158 буде включено до лістингу на Binance Alpha, MEXC, Bitget та інших.

Конференції

The Конференція CoinDesk з питань політики та регулювання (раніше відомий як State of Crypto) — одноденний бутік-захід, що відбудеться у Вашингтоні 10 вересня, який дає змогу головним юрисконсультам, працівникам відділів комплаєнсу та регуляторним керівникам зустрітися з державними посадовцями, відповідальними за криптовалютне законодавство та регуляторний нагляд. Кількість місць обмежена. Використовуйте код CDB10, щоб отримати знижку 10% на реєстрацію до 31 серпня.

• День 2 із 3: AIBB 2025 (Стамбул)
• День 2 з 7: Ethereum NYC (Нью-Йорк)
• 13-14 серпня: Криптозима ‘25 (Квінстаун, Нова Зеландія)
• 15 серпня: Неофіційна конференція викладачів Bitcoin (Ванкувер)
• 17-21 серпня: Крипто 2025 (Санта-Барбара, Каліфорнія)
• 18-21 серпня: Симпозіум блокчейну Вайомінгу 2025 (Джексон-Гоул)

Токен Ток

Автор: Шауря Малва

• Ethena перевищила показник TVL у $11,89 млрд, ставши шостим DeFi-протоколом, який подолав позначку в $10 млрд, та другим протоколом з моделлю, що не базується на стейкінгу, після Aave, який досяг цього. APY для sUSDe становить 4,72%, приваблюючи інвесторів, орієнтованих на дохідність.
• Масштаб протоколу підкреслює зростаючий інтерес до моделей DeFi без стейкінгу та може вплинути на майбутні розробки. Ринкова реакція була загалом позитивною, при цьому представники галузі відзначають важливість цього етапу.
• USDe зберігає прив’язку до 1 долара США з ринковою капіталізацією в 10,48 млрд доларів та обсягом торгів за 24 години у 371,97 млн доларів.
• Polymarket здійснить перехід оракула UMA з OOV2 на MOOV2 після затвердження управлінням, обмежуючи пропозиції щодо розв’язання ринку лише попередньо перевіреним учасникам з білого списку.
• Зміни мають на меті зменшити кількість суперечок та маніпуляцій на ринку, забезпечуючи подання пропозицій досвідченими користувачами, водночас зберігаючи права на вирішення суперечок доступними для всіх.
• Початковий білосписок включає 37 адрес, при цьому зміна подається як перехід від відкритих обговорень до більш контрольованого процесу вирішення у форматі ради.
• Pudgy Penguins забезпечили бренд Formula 1 на Гран-прі Сінгапуру після перемоги в конкурсі з торгівлі мемкоїнами Kraken. Бренд PENGU з’явиться на боліді FW47 команди Williams Racing.
• Токен зріс на 55,1% за останні 30 днів, водночас зазнавши падіння на 11,8% за 24 години, частково відновившись із внутріоденним зростанням на 1,4%.
• Очікується, що ця експозиція підвищить впізнаваність серед широкої аудиторії та посилить зусилля Kraken у просуванні криптовалют, пов’язаних зі спортом.

Деривативи

• Відкритий інтерес за ф’ючерсами на основні токени знизився за останні 24 години, що свідчить про відтік капіталу. Це також свідчить про те, що падіння цін обумовлене закриттям довгих позицій, а не прямими короткими продажами.
• Перпетуальні ф’ючерси на XMR виглядають перегрітими, зі ставками фінансування у річному еквіваленті, що перевищують 200%. Надзвичайно висока цифра може спонукати арбітражерів одночасно зайняти довгу позицію на спотовому ринку та коротку позицію у ф’ючерсах, що дозволить їм безпечно отримувати прибуток від фінансування.
• Ставки фінансування для інших основних токенів залишаються на рівні близько 10%, що відображає помірно оптимістичний настрій.
• На CME відкритий інтерес у ф'ючерсах на ETH зазнав оновленого зростання з 1,51 мільйона ETH до 1,70 мільйона. Тим часом відкритий інтерес на BTC залишається стабільним близько 138 тис. BTC, що є найнижчим показником з квітня.
• На Deribit опціони BTC з терміном дії до серпневої експірації демонструють легку схильність до захисних пут-опціонів. У той же час опціони ETH виявляють позитивний тренд по всіх термінах.
• Термінова структура імпліцитної волатильності (IV) ETH загострилася, тоді як IV BTC залишаються незмінними. Потоки через OTC-деск Paradigm включали довгу позицію в опціонах пут BTC зі страйком $115К з експірацією 13 серпня та попит на кол-опціони зі страйком $150К з експірацією у вересні.
• Обсяги були значними, на Paradigm було виконано угод на суму 3,3 мільярда доларів.

Ринкові коливання

• BTC знизився на 0,35% станом на 16:00 за східним часом у понеділок до $118 412,69 (24 години: -2,36%)
• ETH котирується зі зниженням на 1,17% до $4,195.12 (24год: +1,05%)
• Індекс CoinDesk 20 знизився на 0,35% до 4 082,37 (за 24 години: -2,6%)
• Складна ставка стейкінгу Ether CESR зросла на 1 базисний пункт до 2,92%
• Ставка фінансування BTC на Binance становить 0,005% (5,4827% у річному еквіваленті)

• Індекс долара США (DXY) без змін на рівні 98,58
• Ф’ючерси на золото знизилися на 0,21% до $3 397,50
• Ф’ючерси на срібло залишаються без змін на рівні $37,78
• Індекс Nikkei 225 закрився зростанням на 2,15% на рівні 42 718,17
• Індекс Hang Seng закрився зростанням на 0,25% на рівні 24 969,68
• FTSE зростає на 0,34% до 9 161,10
• Індекс Euro Stoxx 50 знизився на 0,14% до 5 324,34
• Індекс DJIA в понеділок закрився зі зниженням на 0,45% на рівні 43 975,09
• Індекс S&P 500 закрився зниженням на 0,25% на рівні 6 373,45
• Індекс Nasdaq Composite закрився на рівні 21 385,40, знизившись на 0,30%
• Індекс S&P/TSX Composite закрився без змін на рівні 27 775,23
• Індекс S&P 40 Латинської Америки закрився зниженням на 0,36% на рівні 2 648,54
• Ставка по 10-річних облігаціях США залишається без змін на рівні 4,275%
• Ф’ючерси E-mini на індекс S&P 500 залишаються без змін на рівні 6 403,25
• Ф’ючерси E-mini Nasdaq-100 без змін на рівні 23 643,75
• Індекс E-mini Dow Jones Industrial Average зріс на 0,12% до 44 138,00

Статистика Bitcoin

• Домінування BTC: 60.56% (-0.27%)
• Співвідношення Ether до Bitcoin: 0,03619 (1,69%)
• Хешрейт (середнє значення за сім днів): 893 EH/s
• Хешпрайс (спот): $58.16
• Загальна комісія: 4.42 BTC / $531,812
• Відкритий інтерес ф'ючерсів CME: 138,165 BTC
• BTC у ціні золота: 35,4 унції
• BTC проти ринкової капіталізації золота: 10.02%

Технічний аналіз

• Індекс Dow Jones Industrial Average (DJIA) різко вийшов із висхідного каналу після невдалої спроби пробити максимум грудня-січня.
• Цей патерн вказує на виснаження покупців і сигналізує про можливу корекцію в майбутньому.

Крипто Акції

• Strategy (MSTR): закриття у понеділок на рівні $400.25 (+1.3%), -0.56% на $398 на передринковому рівні
• Coinbase Global (COIN): закрито на рівні $319,62 (+2,92%), +0,4% на $320,91
• Circle (CRCL): закрито на рівні $161,17 (+1,35%), +0,92% на рівні $162,66
• Galaxy Digital (GLXY): закрито на рівні 28,48 $ (+2,52%), -1,93% на рівні 27,93 $
• MARA Holdings (MARA): закрився на рівні $15,66 (+1,82%), -0,89% на рівні $15,52
• Riot Platforms (RIOT): закриття на рівні $11.11 (+0.27%), -0.36% до $11.07
• Core Scientific (CORZ): закриття на рівні $14.53 (+0.83%), +0.21% на рівні $14.56
• CleanSpark (CLSK): закриття на рівні $9,87 (-1,99%), -1,11% на рівні $9,76
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): закрито на рівні $25.06 (+0.4%)
• Semler Scientific (SMLR): закрито на рівні $35,28 (-2,35%), -1,19% на рівні $34,86
• Exodus Movement (EXOD): закриття на рівні $30.12 (-5.58%), без змін на премаркеті
• SharpLink Gaming (SBET): закрито на рівні $22.34 (-6.63%), +0.27% на рівні $22.40

Потоки ETF

Спотові ETF на BTC

• Щоденні чисті потоки: 178,1 млн доларів
• Накопичувальні чисті потоки: 54,59 млрд доларів США
• Загальні обсяги BTC становлять приблизно 1,29 мільйона

Спотові ETH ETF

• Щоденні чисті потоки: 1,02 мільярда доларів
• Накопичені чисті потоки: 10,85 мільярда доларів США
• Загальні обсяги володінь ETH ~5.77 мільйонів

Джерело: Інвестори Farside

Графік дня

• Індекс одноденної імпліцитної волатильності біткойна від Volmex залишається в межах бічного діапазону, незважаючи на побоювання, що сьогоднішні дані ІСЦ США можуть продемонструвати зростаючий інфляційний тиск в економіці.
• Спокій може означати, що ринок може відреагувати різко, якщо індекс споживчих цін (CPI) виявиться вищим за прогнози.

Поки Ви Спали

• Ставки на біткоїн по $115 тис. користуються попитом на тлі побоювань щодо падіння ринку перед звітом CPI США (CoinDesk): Деякі трейдери біткоїна купують короткострокові пут-опціони зі страйком $115 000 для страхування від більш високого, ніж очікувалось, показника індексу споживчих цін (CPI). Один аналітик зазначає, що зниження інфляції посилить очікування щодо зниження ставки Федеральною резервною системою у вересні.
• Спотові ETF на Ether в США вперше досягли щоденного припливу в 1 мільярд доларів (CoinDesk): ETHA від BlackRock очолив рейтинг, зафіксувавши притоки майже 640 мільйонів доларів, тоді як FETH від Fidelity посів друге місце з 276,9 мільйона доларів.
• Увага на потенційний подвійний пік Bitcoin, оскільки бички знову не змогли подолати позначку $122K (CoinDesk): Останній ралі Bitcoin припинився після двократної невдалої спроби подолати ключовий рівень опору, аналітики спостерігають, чи може чіткий прорив нижче $111,982 відкрити шлях до падіння до $100,000.
• Відсторонена від переговорів Трамп-Путін, Україна попереджає світ не довіряти Росії (CNBC): Президент України Зеленський, виключений із п’ятничного саміту між Трампом і Путіним, заявив, що Росія готується до нових наступальних операцій і побоюється, що таємні переговори можуть змусити Київ поступитися територією без його згоди.
• Китай закликає компанії не використовувати чипи Nvidia H20 у нових рекомендаціях (Bloomberg): Пекін стурбований тим, що версії штучного інтелекту від Nvidia та AMD, призначені виключно для Китаю, можуть мати функції, такі як дистанційне вимкнення, і закликає компанії уникати їх використання у роботі, пов’язаній з урядом чи питаннями безпеки.
• Мексиканський песо стрімко зростає, оскільки «carry trade» відновлюється після затримок із тарифами (Financial Times): Валюта зміцнилася приблизно з 21 до трохи більше ніж 18,5 за долар у міру того, як інвестори позичають за кордоном для купівлі місцевих облігацій, що сприяє 90-денної паузі у митах, яку Мексика забезпечила 31 липня.

В ефірі