Крипто for Advisors: Професіоналізація Крипто

Маючи стільки всього, про що потрібно Навчання в Крипто , і так мало часу, як ви створюєте інвестиційні стратегії для своїх клієнтів? Ерік Ервін, генеральний директор Onramp Invest, надає огляд моделей Крипто , які консультанти можуть враховувати, оскільки інтерес клієнтів до Крипто зростає.

LEO Міндюк, генеральний директор ML Tech, охоплює активні та пасивні стратегії інвестування в Bitcoin та Крипто в Ask an Expert.

–С.М.

Ви читаєте Крипто для радників, щотижневий інформаційний бюлетень CoinDesk, який розпаковує цифрові активи для фінансових радників. Підпишіться тут отримувати щочетверга.

Вершина айсберга: створення Крипто без згоряння

Ми з командою багато говорили про відчутні зміни на ринку Крипто . Навпаки, рік тому здавалося, що всі спілкувалися безпосередньо з інвесторами, підштовхуючи їх до численних програм обміну та автономного інвестування. Зараз ми бачимо цілеспрямовану спробу розширити можливості професіоналів у просторі. Незалежно від того, чи це токенізовані цінні папери, крипто-форвардні фінансові продукти від найбільших у світі менеджерів активів або платформи, які допомагають фінансовим консультантам отримати прямий доступ до цього нового ринку, безсумнівно, професіоналізація Крипто тут.

Це чудова новина для радників. Це не тільки означає ширший доступ до низки цифрових активів для клієнтів, але також означає, що консультанти тепер можуть створювати нові пропозиції у своєму бізнесі, обслуговуючи клієнтів, надаючи їм те, що вони шукають, і захоплюючи більше активів під управління ( AUM) по дорозі. Компанії, які оснащені рішеннями доступу, налаштовані на процвітання. Як ми чітко бачили з Bitcoin ETF, попит інвесторів на доступ до Крипто є відчутним, і це починає відкривати двері в більш широкий світ цифрових активів для консультантів. Однак існує багато цифрових активів, про які варто Навчання , і криптовалюти все ще оцінюються лише за рекомендованими 1-6% розподілу в портфелі. Якщо ви керуєте бізнесом, який на 95% складається з традиційних ринкових фондів, як ви Навчання про кожну монету чи кожного лідера на ринку, який рухається 24/7?

На традиційному ринку є досвідчені менеджери активів, які зроблять це Для вас. Тож чому б не використати ті самі інструменти для Крипто?

Застосування інструментів, які ви знаєте, на ринку, якого ви (ще) T знаєте

Так само, як і на традиційному ринку, SMA не призначені замінити належну обачність на практиці; вони дозволяють консультантам використовувати ретельно досліджені стратегії, створені для охоплення найкращих частин ринку цифрових активів. Давайте розберемо, як RIA можуть застосувати цей старий інструмент до нового класу активів:

5 способів, як Крипто від менеджерів активів можуть бути корисними для радників

• Диверсифікація. Крипто дозволяють консультантам пропонувати своїм клієнтам доступ до диверсифікованого портфеля криптовалют. Ця диверсифікація може допомогти знизити загальний ризик шляхом розподілу інвестицій між кількома активами з різними профілями ризику.
• Налаштування: консультанти можуть адаптувати Крипто для досягнення конкретних інвестиційних цілей і толерантності до ризику окремих клієнтів. Вони можуть коригувати склад портфеля на основі таких факторів, як ринкові умови, переваги клієнтів та інвестиційні стратегії.
• Прозорість: багато менеджерів Крипто забезпечують прозорість у реальному часі портфельних активів і ефективності. Така прозорість сприяє зміцненню довіри клієнтів, дозволяючи їм відстежувати свої інвестиції та розуміти, як розпоряджаються їхніми грошима.
• Професійне управління: радники можуть використовувати знання та ідеї топ-менеджерів активів для прийняття обґрунтованих інвестиційних рішень від імені своїх клієнтів.
• Економія часу: оскільки керуючі активами надають найновішу інформацію про ринок, автоматичний баланс і продуманий розподіл без необхідності багатогодинних досліджень з боку консультанта, вони можуть заощадити значну кількість часу та дозволити радникам зосередитися на більшому частини клієнтського портфеля.

Максимальне використання цього класу активів для клієнтів

Я знаю, що вислів «ваші гроші T працюють Для вас» зараз є кліше, але правда полягає в тому, що інвестування в цифрові активи не є винятком із правил диверсифікації портфеля. Мати всі ваші активи в Bitcoin можна вважати тим самим, що мати всі ваші кошти в ONE акції. На ринку цифрових активів є сезони, тобто іноді менш відомі криптовалюти або альткоїни мають вищу ефективність, ніж Bitcoin чи ефір. Коли інвестори T розглядають цілісну стратегію Крипто , вони нехтують потенціалом значущого використання ринку. Як професіонал, тепер ви можете допомогти їм максимально використати ці можливості, пропонуючи доступ до більшої екосистеми.

Задовольняйте попит і накопичуйте досвід

Цілком зрозуміло відчувати страх перед обсягом освіти, необхідної для справжнього розуміння криптовалют. Кожна з ONE має інше призначення та різну цінність. Завдяки стратегіям управління активами ви можете прямо вийти на ринок і попутно отримати знання, водночас задовольняючи попит і зберігаючи актуальність своєї фірми. Цей ринок постійно зростає, і лідери в просторі, включаючи всіх нас Onramp Invest, компанія Securitize, прагне тримати вас попереду.

- Ерік Ервін, генеральний директор Onramp Invest

Запитайте експерта

З. Які ключові відмінності між активними та пасивними стратегіями Крипто інвестування та як вони впливають на ризик і потенційну прибутковість на нестабільному ринку Криптовалюта ?

Подібно до традиційних Ринки, стратегії активного та пасивного інвестування на ринку Криптовалюта пропонують контрастні підходи до створення та управління портфелем.

Стратегії пасивного Крипто передбачають вибір портфеля криптовалют і утримання їх протягом тривалого періоду, незалежно від короткострокових коливань ринку. Пасивні стратегії можна реалізувати шляхом купівлі ETF або володіння диверсифікованим портфелем криптовалют через фонд або структуру SMA. Цей підхід зазвичай вимагає мінімального поточного управління, низьких операційних витрат і більш простих податкових наслідків через рідкісні операції. У успішній пасивній стратегії доходи, як правило, близькі до відповідного еталонного рівня. Наприклад, для Bitcoin ETF прибутковість має бути дуже близькою до стратегії «купуй і тримай». На Крипто Ринки існує багато короткострокових коливань цін, тому пасивні стратегії зазвичай пов’язані з вищою волатильністю та вищими просадками.

Крипто з активним керуванням спрямовані на отримання привабливих абсолютних прибутків або перевищення ринкових показників за рахунок використання неефективності ринку та використання методів управління ризиками. Як правило, активний підхід пов’язаний із постійним моніторингом та активним управлінням ризиками, вищими комісіями за транзакції та вищими комісіями за продуктивність і управління, що сплачуються професійному менеджеру активів. Однак у разі успішного впровадження активний підхід зазвичай пом’якшує волатильність і зниження класу активів і досягає вищої прибутковості з поправкою на ризик. Існують різні типи стратегій з активним керуванням, які відповідають різним інвестиційним цілям і цілям ризику та прибутку.

У нестабільному світі криптовалют вибір між активним і пасивним підходом може значно вплинути на результати, яких може досягти інвестор.

З. Які типи стратегій активного інвестування існують?

Для інвесторів існує безліч активно керованих стратегій з різними профілями ризику та прибутку. Деякі активно керовані стратегії, такі як арбітраж за ставкою фінансування, базовий арбітраж, статистичний арбітраж, довго-короткострокові та короткострокові спрямовані стратегії, спрямовані на досягнення абсолютної прибутковості. Як правило, це складні стратегії, що включають різні кількісні методи, складне та оптимізоване виконання, а також передові методи управління ризиками. Ці стратегії часто не сильно корелюють із цінами на Криптовалюта та здатні досягти абсолютної прибутковості з вищими коефіцієнтами Шарпа та меншими просіданнями за рахунок монетизації неефективності класу активів, що зароджується.

Іншим хорошим прикладом активно керованих стратегій є стратегії, які мають на меті перевершити контрольні показники, наприклад, стратегія купівлі та утримання Bitcoin або стратегія купівлі та утримування, зваженої за ринковою капіталізацією. Ці стратегії, як правило, передбачають певний вид прогнозування доходів, ринкових термінів і системи управління ризиками. У разі успіху підхід до активного управління допомагає досягти кращого прибутку з поправкою на ризик порівняно з відповідною пасивною стратегією. Наприклад, належним чином реалізований інтелектуальний ризик-менеджмент Bitcoin допомагає інвесторам досягти вищих прибутків із меншою волатильністю, ніж утримання Bitcoin ETF.

Зазвичай інвестори можуть отримати доступ до різноманітних активно керованих стратегій через структури фондів або окремо керовані рахунки на спотових або ф'ючерсних Ринки. Я очікую, що з часом активно керовані ETF стануть доступними для інвесторів.

- LEO Міндюк, CEO, ML Tech

KEEP читати

Стався четвертий халвінг біткойна П’ятниця, 20 квітня 2024 року, без затримок.

Спотовий Bitcoin ETF BlackRock продовжує бити рекорди оскільки досягло 70 днів припливів.

Paypal запропонував програма заохочення щоб стимулювати видобуток Bitcoin з низьким рівнем вуглецю.