Custodia de Cripto para asesores

La custodia de Cripto puede ser un tema complejo, ya que los inversores y asesores tienen muchas opciones al considerar el almacenamiento, la seguridad y la accesibilidad de los activos digitales. En el artículo principal de hoy, Todd Bendell, de Amphibian Capital, analiza las diferentes opciones de custodia que los asesores financieros deben conocer.

Meredith Yarbrough de LaHoja Capital Partners responde preguntas sobre la custodia y garantía de Bitcoin en Pregunte a un experto de hoy.

–S.M.

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Custodia de Cripto para asesores financieros

En el dinámico mundo de las Criptomonedas, la previsión estratégica es fundamental. Los asesores financieros que buscan desenvolverse en este panorama volátil deben comprender la gama completa de opciones de custodia de Cripto , equilibrando la innovación con la gestión de riesgos para optimizar las carteras de sus clientes.

Autocustodia: el control máximo

Optar por la autocustodia equivale a asumir la responsabilidad. Este enfoque implica proteger las claves privadas mediante almacenamiento en frío: monederos físicos aislados de las amenazas en línea. Es un refugio seguro para las Cripto, que ofrece máxima seguridad, pero requiere perspicacia técnica. Para el inversor astuto o la persona que prioriza la privacidad, la autocustodia es la opción más adecuada para quienes priorizan el control absoluto sobre sus activos digitales.

Custodia en el Intercambio: Conveniencia con un truco

La conveniencia de la custodia en el mercado de valores es innegable. Las criptomonedas siguen siendo fácilmente accesibles, lo que facilita transacciones rápidas. Sin embargo, este método no está exento de inconvenientes: la seguridad solo es tan robusta como el LINK más débil de la plataforma. Aquí reside una paradoja: cuanto más cómodo es el acceso, mayor es la vulnerabilidad. colapso de FTXSe destacaron las posibles vulnerabilidades y la importancia de seleccionar plataformas con prácticas de seguridad sólidas y transparentes, así como con cumplimiento normativo. Por lo tanto, los asesores deben elegir plataformas con protocolos de seguridad de nivel militar; sin embargo, incluso las fortalezas más sólidas han caído.

Soluciones fuera de bolsa: Garantía institucional

Para quienes gestionan activos sustanciales, las soluciones de custodia extrabursátil representan una estrategia clave. Este tipo de acuerdo puede incluir niveles adicionales de verificación al involucrar a un tercero en la autorización de las transacciones, alineándose con las estrictas exigencias de los inversores institucionales. Representa una combinación estratégica de la seguridad bancaria tradicional y la eficiencia de las nuevas tecnologías.

Invertir en fondos Quant de Cripto

Incursionar en los fondos Quant de Cripto ofrece una narrativa atractiva. Estos fondos utilizan algoritmos para el trading de alta frecuencia y otras estrategias neutrales al mercado, lo que potencialmente reduce los riesgos mediante la diversificación y estrategias sofisticadas. Este método puede permitir una exposición diversificada y a largo plazo a las principales criptomonedas, a la vez que minimiza las complejidades y los riesgos típicos asociados con la gestión y custodia directa de Cripto .

Navegando por el panorama regulatorio

Los asesores también deben dominar las complejidades de los marcos regulatorios que rigen los activos digitales. El panorama presenta tanto matices políticos como tecnológicos, lo que requiere un equilibrio adecuado entre cumplimiento normativo e innovación estratégica.

Reflexiones finales

En resumen, integrar criptomonedas en las carteras de inversión requiere una combinación de conocimiento, perspicacia estratégica y una profunda comprensión del riesgo. Las opciones de autocustodia, custodia en bolsa y soluciones innovadoras fuera de bolsa ofrecen diversas estrategias que se adaptan a diferentes necesidades. Ya sea manteniendo activos directamente o invirtiendo en fondos algorítmicos, la clave reside en aprovechar estas herramientas para lograr resultados superiores, que evocan la filosofía de innovación estratégica y audaz de los activos digitales.

-Todd Bendell, cofundador y socio gerente de Amphibian Capital

Pregúntele a un experto

P. ¿Qué buscan los gestores de fondos de crédito al elegir un custodio para sus activos colaterales de Bitcoin ?

Los gestores de fondos de crédito priorizan la minimización del riesgo empresarial al seleccionar un custodio para la garantía de Bitcoin . Dado que la garantía de Bitcoin suele conservarse durante la vigencia del préstamo, se evalúa la viabilidad a largo plazo de los custodios, incluyendo sus prácticas de auditoría y planes de continuidad del negocio. La seguridad también es una preocupación clave; los gestores evalúan tanto las políticas generales de seguridad como los procedimientos específicos adaptados a Bitcoin, junto con cualquier servicio adicional que el custodio pueda ofrecer. El mayor reto a la hora de elegir un custodio es la falta de estandarización, ya que muchas instituciones adaptan sus marcos tradicionales para incluir programas de Bitcoin .

P. ¿En qué se diferencia la custodia de las garantías de Bitcoin de la custodia de activos tradicionales?

Si bien existen preocupaciones compartidas, como los riesgos de ciberseguridad, tanto para los activos tradicionales como para los digitales, la custodia de Bitcoin conlleva desafíos únicos. Por ejemplo, los riesgos cibernéticos asociados a los activos digitales pueden potencialmente traducirse en riesgos físicos debido al acceso no autorizado a las claves. Los custodios de Bitcoin competentes mitigan este riesgo implementando procedimientos robustos de ceremonia de claves, donde las claves que controlan los activos se distribuyen en múltiples ubicaciones geográficas con protocolos estrictos que rigen su acceso y uso.

P. ¿Es posible asegurar los activos de Bitcoin ?

Obtener un seguro para activos de Bitcoin es posible, aunque no es una práctica común entre los gestores de crédito que gestionan garantías de Bitcoin , al igual que ocurre con la falta de pólizas de seguro estándar para los activos financieros tradicionales. En cambio, los gestores dependen en gran medida de estrictos protocolos de seguridad y de los marcos regulatorios existentes para proteger estos activos.

-Meredith Yarbrough, socia gerente, La Hoja Capital Partners LLC

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