Hay una estafa más grande que cualquier otra en Cripto: se llama KYC/AML

Edan Yago ha pasado los últimos siete años involucrado en pagos con criptomonedas, primero en Zynga, luego como CEO de Epiphyte y ahora como fundador de una startup discreta que desarrolla una plataforma meta-stablecoin.

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El Secret peor guardado de las Criptomonedas es que muchos proyectos son poco más que estafas: han digerido miles de millones de dólares y lo que ha salido del otro lado ha sido, bueno... usa tu imaginación.

Pero ¿qué pasa con las prácticas cada vez mayores, cada vez más complejas y cada vez más exigentes de conozca a su cliente (KYC) y de lucha contra el lavado de dinero (AML) que se les exigen a las jóvenes empresas emergentes de tecnología financiera y Cripto al incorporar clientes?

Estas prácticas nos han costado muchos más miles de millones que todas las estafas de ofertas iniciales de monedas (ICO) juntas, y lo que han producido, en mi opinión, es peor que nada.

Han creado un aparato de vigilancia global y omnipresente. Un sistema que mantiene a miles de millones de personas en la pobreza, frena la innovación y proporciona una excusa para que el sistema bancario excluya a la competencia.

Exclusión financiera

Retrocediendo en el tiempo, en 1970, Estados Unidos aprobó la Ley de Secreto Bancario, que convirtió a las instituciones bancarias y financieras en una fuerza de seguridad Secret no oficial. A partir de entonces, cualquier persona que operara en el Finanzas estaba sujeta a órdenes cada vez más estrictas de vigilar la actividad de sus clientes, informar a las autoridades sobre cualquier "actividad sospechosa" y bloquear el acceso financiero a personas indeseables.

El coste directo de este cumplimiento para las empresas financieras asciende ahora a miles de millones de dólares anuales. Pero eso es solo una pequeña parte de su coste social.

De forma similar a la guerra contra las drogas, Estados Unidos ha promovido la expansión mundial de las regulaciones KYC/AML. La mayoría de los países las han adoptado con entusiasmo, y aquellos que intentaron resistirse, como Suiza, finalmente cedieron ante la intensa presión. Hoy en día, la mayoría de los países del mundo están unidos, administrando la forma de vigilancia de Gran Hermano menos publicitada y más global que existe.

Dejando a un lado las cuestiones de Privacidad , estos requisitos han acabado excluyendo a un número cada vez mayor de grupos del sistema financiero. Inmigrantes, personas de bajos recursos y cualquier persona sin una ID oficial "apropiada" quedan fuera del sector financiero formal.

En los EE. UU., más de 10 millones de personas son...no bancarizados, y millones más en el Reino Unido. Pero es el mundo en desarrollo el que más sufre.

Países enteros han sido víctimas de los prejuicios y la indolente aversión al riesgo por parte de los bancos. Muchos países pequeños del Caribe, el Pacífico y África están prácticamente excluidos del sistema global de pagos.

Un país entero, Somalia, comenzó a morir de hambre porque los bancos británicos decidieron que no valía la pena molestarse en prestar servicios de remesas. El cuarenta por ciento de la población del país dependía de estos.remesasPersonas que envían sus ahorros ganados con tanto esfuerzo a casa para alimentar a sus familias. La excusa de los bancos del Reino Unido: los pagos a Somalia eran de "alto riesgo", un eufemismo para decir que no justificaban el coste de cumplimiento que implica tratar con personas con documentación deficiente. Invariablemente, quienes pagan el mayor coste son los más débiles de la sociedad.

Quizás el mayor costo de KYC/AML sea imposible de medir, ya que se trata de lo que nunca ocurrió. Nunca sabremos cuántos productos y soluciones innovadores nunca se materializaron por no ajustarse al régimen de cumplimiento actual o por no poder costearlo.

En el mundo de las Cripto , lo vemos a diario. ¿Cuántos servicios desaparecieron por no poder acceder a los servicios bancarios? ¿Cuántas startups se desvanecieron al verse obligadas a invertir un capital preciado en abogados, abogados y más abogados?

¿Cuántas alternativas fintech no pudieron empezar a operar por falta de licencias? ¿Cuántas alternativas a la banca tendríamos los pobres, los jóvenes, todos nosotros, si las empresas financieras no se vieran obligadas a ser un brazo no oficial de las fuerzas del orden?

Nunca lo sabremos.

Costos vs. beneficios

Para justificar al Gran Hermano financiero, los gobiernos hacen lo que siempre hacen en defensa de las medidas intrusivas: sacan a relucir una lista cada vez mayor de Cosas Muy Aterradoras™.

Entre ellos se incluyen narcotraficantes, terroristas, dictadores, iraníes y, lo peor de todo, evasores fiscales. Los gobiernos han Patrocinado numerosos estudios que demuestran que las políticas KYC/AML ayudan a frustrar los esfuerzos de estos blanqueadores de dinero™.

Y quizá sí frustran a algún que otro terrorista u oligarca (aunque aparentemente no mucho). Sin embargo, la pregunta que nunca se plantea es: ¿a qué precio?

¿Vale la pena el servicio más incómodo y costoso al que estamos sometidos? ¿Vale la pena la exclusión de las personas pobres o marginadas? ¿Vale la pena el afianzamiento del sistema bancario?

¿Vale la pena la enorme cantidad de información privada que recopilan todas las empresas financieras y que con frecuencia roban los hackers? ¿Vale la pena crear un sistema de vigilancia global masivo y semiprivatizado?

Más vale que así sea. De lo contrario, ¡qué trágico y desgarrador desperdicio!

Alcancía inaccesibleimagen vía Shutterstock