Bitcoin enfrenta una brecha en la CME antes de 'Uptober:' Crypto Daybook Americas

Por James Van Straten (Todos los horarios en ET, salvo que se indique lo contrario)

Bitcoin BTC$68.168,18, que ha subido un 2,5 % en las últimas 24 horas, ha creado un Brecha en los futuros del CME entre $110,000 y $111,335. Esa es la diferencia entre sus precios cuando el mercado CME cerró para la semana el viernes y reabrió el domingo.

Ether (ETH) muestra una configuración similar. Ha ganado un 3.4% y ha dejado un vacío en futuros que comienza alrededor de $4,000.

Lo que ocurre con los gaps en los futuros de CME es que suelen llenarse. Con las dos criptomonedas más grandes cotizando actualmente al alza, implica que ambas — en algún momento — probablemente retrocedan y vuelvan a probar esos niveles inferiores.

El mínimo mensual de Bitcoin suele ocurrir dentro de los primeros 10 días de negociación, lo que significa que esta caída podría llegar en las próximas dos semanas. Esto a pesar de que octubre, a menudo referido como “"Uptober,” históricamente es su segundo mejor mes en desempeño con un rendimiento promedio del 22%.

Más ampliamente, el índice CoinDesk 20 ha ganado un 3.2% en las últimas 24 horas, con todos sus miembros en verde.

Fuera del ámbito criptográfico, los metales preciosos se mantienen firmes, con oro subiendo un 1.5% el lunes hasta $3,815 y la plata acercándose a máximos históricos en $47, con el próximo nivel de ruptura en $50.

Los mercados macro están centrados en el informe de empleo de Estados Unidos del viernes, altamente influyente, con una expectativa de 39,000 nuevas nóminas no agrícolas, una medida de nuevos empleos que excluye el trabajo agrícola y ciertas categorías, junto con una tasa de desempleo estable del 4.3%. Se pronostica que el PMI de Servicios ISM se sitúe en 52, lo que indica una expansión continua de la economía más grande del mundo.

Para que bitcoin rompa su rango actual de negociación de $110,000 a $120,000, será necesario que regresen la volatilidad y el sentimiento. El cuarto trimestre, que comienza el miércoles, podría proporcionar el catalizador. ¡Manténgase alerta!

Qué observar

• Cripto
  • 29 de septiembre, 8:00 p. m.: PancakeSwap (CAKE) descontinúa soporte para los grupos de liquidez Polygon zkEVM y el libro de órdenes Perpetual V1. Los usuarios deben retirar los fondos antes de la fecha límite.
• Macro
  • 29 de septiembre, 7:30 a. m.: El gobernador de la Fed, Christopher J. Waller, pronuncia un discurso sobre "Pagos" en Frankfurt.
  • 29 de septiembre, 10:30 a.m.: Índice Manufacturero de la Fed de Dallas de septiembre (Anterior: -1.8)
  • 29 de septiembre, 1 p.m.: Las agencias estadounidenses SEC y CFTC celebran un mesa redonda sobre los esfuerzos de armonización regulatoria. Ver en vivo.
• Ganancias (Estimaciones basadas en datos de FactSet)
  • Nada programado.

Eventos de Tokens

• Votaciones y llamadas de gobernanza
  • Lido DAO está votando sobre el diseño e implementación de su actualización Lido V3, que entre otras cosas introduce bóvedas de staking (stVaults) que permiten a los usuarios seleccionar operadores de staking específicos. La votación termina el 29 de septiembre.
• Desbloqueos
  • Nada programado.
• Lanzamientos de Tokens
  • 29 de sept.: Anoma (XAN) será listado en KuCoin.
  • 29 de septiembre: Ronin (RON) recompras de tesorería comienzo.
  • 29 de septiembre: Falcon Finance (FF) se incluirá en Binance, BingX, KuCoin, Gate.io, Bitget y otros.

Conferencias

• 29 de sept.: CoinFerenceX Singapur
• Día 1 de 2: Cumbre Sónica 2025 (Singapur)

Charla de Tokens

Por Oliver Knight

• El token nativo de Plasma, XPL, está empezando a enfriarse tras su debut de negociación muy activo. El token respaldado por Tether se intercambia a $1.29, con una caída del 12% en las últimas 24 horas, mientras que el volumen diario de operaciones disminuyó un 9% hasta los $2.3 mil millones.
• La actividad en cadena, sin embargo, cuenta una historia diferente, con los depósitos aumentando un 13,7 % hasta alcanzar los 5.500 millones de dólares en el mismo período. Gran parte de ese capital está fluyendo hacia productos generadores de rendimiento como los Plasma Saving Vaults, que actualmente ofrecen alrededor del 20 % de rentabilidad anualizada en bóvedas de préstamos.
• La combinación de rendimientos atractivos y entradas rápidas ha ayudado a Plasma a escalar rápidamente en los rankings de blockchain, ya superando a Base, respaldada por Coinbase, en términos de valor total bloqueado, según datos de DeFiLlama.
• Mientras que la actividad comercial de XPL se ha enfriado, las entradas sugieren un fuerte apetito inversor durante una pausa relativa en los mercados cripto más amplios, ya que activos como BTC y ETH retrocedieron a niveles respectivos de soporte hacia el final de la semana pasada.
• Queda por ver qué tan bien se desempeñan Plasma y sus protocolos durante una fase de mercado alcista, pero la blockchain enfocada en stablecoins ya ha demostrado su valor cuando el mercado está bajo presión.

Posicionamiento en Derivados

• El interés abierto total de los futuros de BTC ha disminuido a aproximadamente 29 mil millones de dólares desde un máximo reciente de 32 mil millones de dólares, lo que indica que los operadores están reduciendo su exposición.
• Al mismo tiempo, la base anualizada a tres meses se mantiene comprimida alrededor del 6%, lo que hace que la operación de base sea menos rentable.
• En esencia, el mercado muestra un claro cambio desde un sesgo alcista mientras los operadores liquidan sus posiciones largas y un número creciente de posiciones cortas ingresan al mercado.
• En opciones, la estructura temporal de la volatilidad implícita del BTC muestra una curva ascendente, mientras que el sesgo delta 25 para opciones a corto plazo (1 semana, 1 mes) ha aumentado, lo que sugiere que algunos operadores están pagando una prima por las calls sobre las puts, indicando un sesgo alcista.
• Esto contradice directamente el volumen de put-call de 24 horas, que muestra un dominio de las puts con un 58.43% de los contratos negociados, una señal de que un gran número de operadores aún buscan protección contra la caída.
• La divergencia sugiere un mercado altamente polarizado donde algunos apuestan por un repunte a corto plazo mientras que otros se están cubriendo activamente contra caídas adicionales, lo que conduce a un estado de indecisión y sentimiento mixto.
• Las tasas de financiamiento de BTC han comenzado a volverse negativas recientemente, lo que sugiere un creciente sentimiento bajista. Tras mantenerse estables durante la mayor parte de la semana, la tasa de financiamiento anualizada en Hyperliquid cayó significativamente a un -6% negativo. Esto indica una fuerte convicción por parte de los traders que están posicionados en corto con BTC en esa plataforma.
• Mientras tanto, las tasas de financiamiento en plataformas principales como Binance y OKX se mantienen cerca de la neutralidad. La tendencia general, en particular la fuerte caída en Hyperliquid, sugiere que los traders están retirando activamente el riesgo y posicionándose para una caída en los precios de BTC.
• Los datos de Coinglass muestran 350 millones de dólares en liquidaciones en 24 horas, con una división de 24-76 entre posiciones largas y cortas. ETH (130 millones de dólares), BTC (52 millones de dólares) y SOL (37 millones de dólares) lideraron en términos de liquidaciones nominales. El mapa de calor de liquidaciones de Binance indica 113,000 dólares como un nivel central de liquidación a monitorear, en caso de un aumento en el precio.

Movimientos del Mercado

• BTC sube un 2.54% desde las 4 p.m. ET del viernes, cotizando en $112,164.29 (24 hrs: +2.49%)
• ETH sube 3.1% a $4,136.88 (24h: +3.38%)
• CoinDesk 20 sube un 2.76% a 3,985.34 (24 horas: +3.2%)
• La tasa compuesta de staking CESR de Ether disminuye 9 pb hasta 2.81%
• La tasa de financiamiento de BTC está en -0.0012% (-1.2855% anualizado) en Binance

• El DXY cae un 0,19 % a 97,96
• Los futuros del oro suben un 0,76% hasta $3,838.10
• Los futuros de la plata suben un 0,73 % a $46,99
• El Nikkei 225 cerró con una caída del 0,69 % en 45.043,75
• Hang Seng cerró con una subida del 1,89% en 26.622,88
• El FTSE sube un 0,58 % hasta 9.338,77
• El Euro Stoxx 50 sube un 0,14 % hasta 5.507,35
• El DJIA cerró el viernes con un alza del 0.65% en 46,247.29
• El S&P 500 cerró al alza con un aumento del 0.59% en 6,643.70
• El Nasdaq Composite cerró con una subida del 0.44% en 22,484.07
• El S&P/TSX Composite cerró con un alza del 0.1% en 29,761.28
• El S&P 40 América Latina cerró al alza en un 0.43% en 2,920.80
• La tasa del Bono del Tesoro estadounidense a 10 años baja 4.4 puntos básicos a 4.143%
• Los futuros del E-mini S&P 500 suben un 0,51 % a 6.730,75
• Los futuros del E-mini Nasdaq-100 suben un 0,64 % a 24.885,75
• El índice E-mini Dow Jones Industrial Average sube un 0.4% hasta 46,741.00

Estadísticas de Bitcoin

• Dominancia de BTC: 58.61% (0.11%)
• Relación Ether a bitcoin: 0.03687 (-0.16%)
• Tasa de hash (promedio móvil de siete días): 1,051 EH/s
• Precio del hash (spot): $49.78
• Comisiones Totales: 2.19 BTC / $241,364
• Interés Abierto de Futuros CME: 134,900 BTC
• BTC valorado en oro: 29.6 oz
• Capitalización de mercado de BTC vs oro: 8.35%

Análisis Técnico

• Ether ha rebotado desde la media móvil exponencial de 100 días, recuperando terreno por encima del nivel psicológico clave de $4,000. Aunque esta recuperación señala resiliencia, la tendencia a corto plazo sigue inclinada a la baja, con la EMA de 50 días — actualmente cerca de $4,210 — actuando como resistencia inmediata.
• Para que se genere un impulso alcista, los operadores observarán de cerca si ETH puede seguir respetando el soporte semanal y establecer aceptación por encima del reciente mínimo semanal.
  

Acciones Cripto

• Coinbase Global (COIN): cerró el viernes en $312.59 (+1.92%), +2.26% a $319.66 en el pre-mercado
• Circle Internet (CRCL): cerró en $126.99 (+1.87%), +1.98% en $129.50
• Galaxy Digital (GLXY): cerrado en $30.90 (-3.78%), +3.27% en $31.91
• Bullish (BLSH): cerró en $62.59 (+1.23%), +1.9% en $63.78
• MARA Holdings (MARA): cerró en $16.13 (+0.37%), +2.67% en $16.56
• Riot Platforms (RIOT): cerró en $17.69 (+5.68%), +3% a $18.22
• Core Scientific (CORZ): cerró en $16.85 (+0.06%), +2.08% en $17.20
• CleanSpark (CLSK): cerró en $12.96 (-5.26%), +3.16% en $13.37
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): cerró en $40.61 (-3.68%)
• Exodus Movement (EXOD): cerró en $28.51 (-1.35%), +2.81% en $29.31

Empresas de Tesorería Criptográfica

• Strategy (MSTR): cerró en $309.06 (+2.78%), +2.3% en $316.17
• Semler Scientific (SMLR): cerró en $28.31 (-6.29%), +2.3% en $28.96
• SharpLink Gaming (SBET): cerró en $16 (-1,9%), +1,94% en $16,3 1
• Upexi (UPXI): cerró en $5.22 (-1.23%), +1.63% en $5.30
• Lite Strategy (LITS): cerrado en $2.56 (+0.79%), +4.3% en $2.67

Flujos de ETF

ETFs Spot de BTC

• Flujos netos diarios: -418.3 millones de dólares
• Flujos netos acumulados: 56.78 mil millones de dólares
• Tenencias totales de BTC ~1,32 millones

ETF de ETH al contado

• Flujos netos diarios: -248,4 millones de dólares
• Flujos netos acumulados: 13.14 mil millones de dólares
• Posesiones totales de ETH ~6.52 millones

Fuente: Inversores de Farside

Mientras Dormías

• Swift construirá un libro mayor basado en blockchain para firmas financieras (Bloomberg): El primer prototipo, desarrollado en colaboración con más de 30 bancos, utilizará la tecnología de Consensys, liderada por Joe Lubin, para pagos transfronterizos en tiempo real.
• Revolut considera una cotización dual de 75.000 millones de dólares en Nueva York y Londres (Sunday Times): El movimiento podría ser un voto de confianza para el centro financiero de Londres y convertiría a fintech en la primera empresa en cotizar simultáneamente en Nueva York e ingresar al FTSE 100.
• Los economistas prefieren a Christopher Waller para liderar la Fed, pero esperan que Trump elija a un leal (Financial Times): Los economistas encuestados por el FT esperan que Kevin Hassett, presidente del Consejo Económico Nacional de la Casa Blanca, prevalezca, citando el enfoque de Trump en la lealtad y las agresivas reducciones de tasas.
• Maple Finance se integrará con Elwood para llevar estrategias de crédito institucional a la cadena (CoinDesk): La integración está diseñada para ofrecer a los bancos y gestores de activos una entrada más fluida en los mercados de crédito digital, combinando estrategias de préstamo en cadena con sistemas institucionales de comercio y gestión de riesgos.
• Miedo y esperanza en Venezuela mientras los buques de guerra estadounidenses acechan (The New York Times): A medida que los buques de guerra estadounidenses patrullan y las amenazas se intensifican, los venezolanos permanecen divididos entre los llamados a un cambio de régimen apoyado por el extranjero, el miedo al caos tras Maduro y la resignación agotada de que poco cambiará.