Управление рисками на рынке криптовалют с помощью опционов Marquee

Новое поколение ончейн-хеджей торговой платформы защищает инвесторов способами, которые недоступны традиционным опционам.

Опционы имеют долгую историю в качестве инструментов хеджирования позиций. Однако в эпоху финтеха могут ли они по-прежнему оставаться актуальными?

Маркировка, платформа по управлению рисками цифровых активов, твёрдо заявляет, что это возможно.

В то время как фьючерсы на криптовалюты уже являются хорошо устоявшейся частью рынка, проект Marquee недавно запустил новый блокчейн-родной тип опционов, который использует уникальный, проприетарный алгоритм оценки опционов, способный стать улучшением по сравнению с традиционными моделями ценообразования. Marquee настолько уверен в своих опционах, что берет на себя следующее обязательство: в случае убытка после размещения заказа платформа обеспечит 100% компенсацию убытка в течение периода активности, гарантируя сделку с защитой капитала. Платформа предоставляет вознаграждение за претензии в размере 1 миллиона долларов для защиты каждого пользователя, доверившегося платформе, а также профинансировала airdrop на сумму 1 миллион долларов для обеспечения наград и преимуществ своим членам сообщества.

Ландшафт производных финансовых инструментов

Опционы отличаются от фьючерсов. В то время как фьючерсные контракты обязывают покупателя приобрести или продать актив в указанную дату и по определённой цене, опционы предоставляют покупателю право, но не обязательство, приобрести или продать этот актив.

Фьючерсы легче оценивать и они, как правило, обладают большей ликвидностью, что делает их более интуитивно подходящими для криптопространства. Однако у опционов также есть свои сферы применения. Одним из дополнительных преимуществ является то, что цены опционов, в отличие от фьючерсов, никогда не могут опуститься ниже 0 долларов.

Любители криптовалют, как правило, склонны к риску, поэтому неудивительно, что рынок фьючерсов закрепился на блокчейне раньше опционов. Один источник оценивает общий открытый интерес по фьючерсам на BTC исключительно в более чем 10 миллиардов долларов. В сравнении, Marquee оценивает общую заблокированную стоимость в DeFi-опционах всего в 500 миллионов долларов. Несмотря на то, что как минимум семь платформ активно торгуют криптофьючерсами, большинство всех криптоопционов торгуются на одной бирже. Это дает Marquee возможность заполнить некоторые пробелы на рынке, вводя инновационные функции, которые удовлетворяют разнообразные потребности инвесторов.

Преимущества ключевых опционов

Marquee создает для пользователя страховой контракт NFT, который обозначает:

• Время начала опциона
• Цена исполнения контракта
• Дата и время истечения срока действия
• Ожидаемое соотношение выплат
• Сумма выплаты
  

Эти стандартные условия будут знакомы каждому, кто торговал опционами через традиционные финансовые каналы. Однако у традиционных опционов есть как минимум три недостатка, которые Marquee стремится устранить по мере перехода финансов в мир DeFi:

• Слишком сложный дизайн продукта, что создает трудности для многих пользователей в крипто-пространстве при начале работы.
  
• Недостаточная ликвидность опционов, что приводит к низкому качеству торгового опыта для пользователей и затрудняет удержание пользователей.
  
• Недостаточный объём продавцов опционов, что приводит к снижению прибыли продавцов. Кроме того, отсутствие надлежащих инструментов для хеджирования рисков продавцов препятствует росту объёмов опционных продаж.
  

Marquee решает эти задачи с помощью своих опционов на цену монеты. Простота — это отправная точка. Удобный для пользователя интерфейс исключает сложные конструкции традиционных опционов. Пользователи выбирают период от 1 до 30 дней, устанавливают целевую цену, а затем размещают заказ. Несмотря на то, что на Marquee мало точек принятия решений, каждая из них имеет несколько вариантов выбора. Marquee предлагает страхование цены для 15 популярных криптовалют, и пользователи могут хеджировать как длинные, так и короткие риски с периодом выбора от 1 до 365 дней.

Эффективность торговли — ещё один аспект, который решает Marquee, предлагая кредитное плечо до 500x по сравнению с 120x, предлагаемыми на основных биржевых рынках контрактов.

Опционы исторически были дороже, чем фьючерсы, но Marquee также решает эту проблему. Платформа утверждает, что ее комиссия на 30% — 50% ниже по сравнению с основными платформами опционов.

Независимо от того, как колеблется цена, опционный контракт не будет ликвидирован в течение установленного периода. Это существенное преимущество по сравнению с бессрочными контрактами, особенно учитывая, что рынок криптовалют известен своей нерегулярной и частой волатильностью цен.

Опционы на цену монеты Marquee можно рассматривать как бессрочные контракты с высоким кредитным плечом, которые никогда не будут ликвидированы, что делает их подходящими для шорта на пиках и лонга на спадах.

Больше новостей скоро

Marquee разработала механизм начисления реферальных комиссионных на блокчейне, что привлекает ключевых мировых лидеров мнений к активному продвижению платформы с существенными комиссионными выплатами.

Отдельно Marquee выпускает OG Pass, токен управления, который предоставляет держателям особые права. Платформа предлагает ряд акций – включая эйрдроп на сумму 1 миллион долларов – в честь как новой модели опционов, так и новой монеты.

Помимо своих инновационных опций, Marquee также предлагает страховые продукты и аннуитеты, основанные на блокчейне, добавляя децентрализованное финансовое направление к той области традиционных финансов, которая долгое время оставалась консервативной.

Связаться с Marquee можно через Telegram или X, ранее Twitter, на @Marquee_fi.