Криптовалюти падають через зростання цін на нафту та макроекономічні побоювання, що спричинило розпродаж деривативів

Крипторинок переживає значний спад після нічного розпродажу: біткоїн BTC$73 504,34 торгується нижче на рівні $69 400, втративши 2,6% з опівночі за UTC, а ефір (ETH) повертається до позначки близько $2 000 після падіння на 4,1%.

Зниження відбувається на тлі різкого падіння американських акцій та дорогоцінних металів. Ф’ючерси на Nasdaq 100 впали приблизно на 1%, тоді як золото втратило 1,8%.

Нафта тим часом знову піднялася вище за 100 доларів за барель, оскільки припущені переговори про мир між США та Іраном зашкалилися.

Ринок альткоїнів зазнав найбільших втрат, індекс CoinDesk Computing Select (CPUS) та індекс CoinDesk DeFi Select (DFX) впали на 4,3% та 3,9% відповідно під час азіатської сесії.

Якщо подивитися ширше, біткоїн та ширший крипторинок досі перебувають у ціновому діапазоні, який зберігається від початку лютого, незважаючи на численні спроби прорватися вгору.

Позиціонування в деривативах

• Безвихідь у переговорах між Іраном та США, схоже, спричинила відновлення ризик-аверсії, що призвело до відтоку капіталів з криптодеривативів. Кумулятивний відкритий інтерес (OI) на криптософтери знизився на 3,5% до 108,30 мільярда доларів.
• Відкритий інтерес (OI) у PAXG за 24 години впав майже на 11%, при цьому ціна на золото знизилась на 1,8% до $4 423 за унцію. DOGE, ZEC та TAO — інші головні лідери за зниженням відкритого інтересу.
• Деякі трейдери могли відкривати шорт-позиції на ф’ючерси BTC на провідних біржах, коли ціни впали нижче $70 000 під час європейських торгівельних годин. Це підтверджується незначним зростанням відкритої позиції (OI) на основних біржах з деномінацією в доларах та USDT до 232 тис. BTC з 229 тис. BTC.
• ETH, BNB, XPR, SOL, TRX та DOGE мають негативні ставки фінансування, що свідчить про зростаючий ухил у бік ведмежих, коротких позицій.
• Тим часом CC, TRX та BCH виділяються позитивними кумулятивними дельтами обсягу, що свідчить про позитивне позиціювання, у той час як інші провідні криптовалюти, включаючи BTC, зазнають домінування продавців.
• На ринку опціонів деякі трейдери шукають захист від падіння ефіру, купуючи ризикові реверси — позицію, що передбачає продаж кол-опціонів для фінансування купівлі пут-опціонів, повідомила TDX Strategies у ринковій нотатці.
• На Deribit опціони пут на BTC та ETH залишаються дорожчими за колл-опціони за всіма строками дії. На короткому кінці ринку пут-опціони на ефір коштують дорожче, ніж на BTC, що свідчить про те, що трейдери готуються до більшого спадного руху ефіру у короткостроковій перспективі.

Обговорення токенів

• Крипторинок у четвер показує зниження по всіх напрямах, проте деякі токени постраждали більше за інших; орієнтований на ШІ FET впав на 7,7%, тоді як ETHFI та RENDER відкотили значну частину здобутків минулого тижня, знизившись відповідно на 6,3% та 5,9%.
• Індекс "Сезон альткоїнів" наразі становить 48/100, що свідчить про можливе зростання за умови, якщо ринок зможе знайти підтримку та консолідуватися.
• Близько півдесятка токенів із топ-100 залишаються у плюсі за останні 24 години, серед них ethena (ENA), що зросла на 2,2%, а також токени мереж шар-1 XDC, NIGHT та TRX, які всі піднялися в межах від 1% до 2%.
• Загалом, тривожно низька ліквідність, яка не відновилася з кінця 2025 року, у поєднанні з мінливою поведінкою роздрібних криптовалютних трейдерів, може створити ідеальний шторм на ринку альткоїнів, спричинивши надмірний спад.