Stablecoins: Die Brücke zwischen TradFi und der digitalen Asset-Ökonomie

Die digitale Vermögensbranche hat mehr als ein Jahrzehnt damit verbracht, das perfekte Gleichgewicht zwischen Geschwindigkeit, Zugänglichkeit und Zuverlässigkeit zu finden. In dieser Suche haben sich Stablecoins als eine der transformativen Anwendungsfälle herauskristallisiert, die die Stabilität traditioneller Währungspreise mit der Effizienz der Blockchain verbinden.

Stablecoins sind digitale Token, die an stabile Vermögenswerte wie den US-Dollar oder Euro gekoppelt sind, wodurch sie einzigartig positioniert sind, sowohl als zuverlässiger Wertspeicher als auch als reibungsloses Zahlungsmittel in der globalen Wirtschaft zu dienen. Für traditionelle Institutionen bedeutet dies Zugang zum breiteren Raum der digitalen Vermögenswerte – sowie zu den zusätzlichen Anwendungsfällen, Einnahmequellen, Kunden und Effizienzgewinnen, die diese neue Ära der Finanzwelt zu bieten hat.

Das Momentum ist schwer zu ignorieren: Stablecoins haben bisher mehr als angetriebenzwei Drittel des gesamten Kryptowährungshandelsvolumens im Jahr 2025, mit 6,6 Billionen US-Dollar Transaktionen in den letzten 12 Monaten allein. Die Deutsche Bank Research setzt den Wert für 2024 sogar noch höher an und verzeichnet 27,6 Billionen US-Dollar, die in einem einzigen Jahr verarbeitet wurden. Die gesamte Marktkapitalisierung übersteigt nun im August 2025 289 Milliarden US-Dollar und hat sich seit Dezember 2024 mehr als verdoppelt.

Und das Interesse wächst weiterhin, wobei Zentralbanken, Aufsichtsbehörden und sogar führende Zahlungsdienstleister aus dem Fintech- und traditionellen Finanzsektor die Nutzung von Stablecoin-Infrastrukturen prüfen. Von Ripple’s 2025 Neuer Wert-Stablecoin-Bericht, 33 % der globalen Finanzführer nutzen bereits Stablecoins in Geschäftsprozessen, und 86 % sind offen dafür, dies innerhalb der nächsten drei Jahre zu tun.

Warum Stablecoins anders sind

Der Reiz von Stablecoins liegt in ihrer Fähigkeit, die Zuverlässigkeit traditioneller Währungen mit den betrieblichen Vorteilen und den wachsenden Anwendungsfällen zu verbinden, die durch die Blockchain-Technologie ermöglicht werden.

Nehmen wir zum Beispiel globale Zahlungen: Im traditionellen Banksystem beinhaltet das Senden von Geldern ins Ausland häufig mehrere Zwischenhändler, Devisenaufschläge und Abwicklungsverzögerungen, die sich insbesondere über Zeitzonen hinweg oder an Wochenenden auf mehrere Tage ausdehnen können. Stablecoins beseitigen einen Großteil dieser Reibungsverluste.

Durch den Betrieb auf dezentralen Blockchain-Netzwerken ermöglichen Stablecoins:

• Zahlungen in Echtzeit abwickeln, unabhängig von den Öffnungszeiten der Banken
• Reduzieren Sie Zwischenhändlergebühren und Kosten durch FX-Spreads
• Verbessern Sie die Zuverlässigkeit durch Reduzierung fehlgeschlagener Transaktionen
• Bieten Rückverfolgbarkeit, wobei jede Transaktion auf der Blockchain für Transparenz und Compliance überprüfbar ist
• Erhöhen Sie die Zugänglichkeit, da Einzelpersonen nur eine Internetverbindung und eine digitale Geldbörse benötigen, um teilzunehmen

Diese Kombination aus Stabilität, Geschwindigkeit und globaler Reichweite ist der Grund, warum Zahlungen, insbesondere grenzüberschreitende, als der Durchbruch-Anwendungsfall des Stablecoin-Sektors hervortreten.

Brücke zwischen traditioneller Finanzwelt und Krypto

Stablecoins fungieren als echte Brücke zwischen der traditionellen Finanzwelt (TradFi) und dem Krypto-Ökosystem. Sie dienen sowohl als Zugangspunkt für Privatpersonen und Institutionen, die in digitale Märkte einsteigen, als auch als Ausstiegsmöglichkeit, um digitale Vermögenswerte wieder in Fiat-Währung umzuwandeln.

Diese Brücke ist für beide Seiten wertvoll. Für TradFi-Akteure bieten Stablecoins Zugang zu Blockchain-Abwicklungen ohne das Risiko der Kryptovolatilität. Für kryptonative Unternehmen hingegen stellen sie eine vertraute, stabile Rechnungseinheit dar, die nahtlos in traditionelle Finanzabläufe integriert werden kann.

In der Praxis, mit dem richtigen Zahlungslösung, Unternehmen und Institutionen können Stablecoin-Zahlungen aus der ganzen Welt akzeptieren, diese bei Bedarf sofort in Fiat-Währungen umwandeln und so die Probleme von Währungsschwankungen oder verzögerten Abrechnungen vermeiden. Auf der anderen Seite kann eine Bank, die tokenisierte Einlagen prüft, über Stablecoins mit Blockchain-Ökosystemen interagieren und dabei gleichzeitig an ihrem Compliance-Rahmen festhalten.

RLUSD$0.9999: Compliance im Mittelpunkt

Anfänglich wurde die Akzeptanz von Stablecoins von privaten Anlegern und kryptonativen Plattformen dominiert. RLUSD verfolgt einen anderen Ansatz, indem es von Anfang an speziell für Unternehmen und Finanzinstitute konzipiert wurde. Sein Design legt besonderen Wert auf regulatorische Compliance, Sicherheitsstandards auf institutionellem Niveau und operative Effizienz, wodurch es sich ideal für Zahlungsströme eignet, die sowohl Schnelligkeit als auch Aufsicht erfordern. RLUSD ist zudem in Ripples lizenzierte Lösung für grenzüberschreitende Zahlungen integriert, Ripple Zahlungen, unterstreicht den Fokus des Unternehmens darauf, Glaubwürdigkeit und Vertrauen in die Blockchain im Finanzwesen zu bringen.

Wesentliche Merkmale von RLUSD umfassen:

• Compliance-orientierte Struktur, ausgegeben unter einer New Yorker Limited Purpose Trust Company Charter
• Vollständig durch kurzfristige Reserven gedeckt, um das Risiko für Inhaber zu minimieren
• Verwahrt von BNY, einem der weltweit größten und vertrauenswürdigsten Vermögensverwahrer
• Nahtlose grenzüberschreitende Abwicklung direkt in integriertRipple Zahlungen, wodurch Kunden die Vorteile von Stablecoins nutzen können, ohne diese in den Bilanzen zu führen
• Interoperabilität durch die Ermöglichung reibungsloser On- und Off-Ramping-Prozesse zwischen Stablecoins, Fiat und anderen digitalen Vermögenswerten

Die jüngste Ankündigung, dass Ripple übernimmt Rail, eine durch Stablecoins unterstützte globale Zahlungsplattform, stärkt die Fähigkeiten von Ripple weiter. Rails virtuelle Konto-Infrastruktur und automatisierte Back-Office-Systeme optimieren die Abläufe für Unternehmen und erleichtern die Integration von Stablecoin-Abwicklungen in bestehende Zahlungsflüsse wie nie zuvor.

Nutzung des XRPL für institutionelle Anwendungsfälle

RLUSD ist native auf der XRP Ledger (XRPL), eine Blockchain, die für ihre Geschwindigkeit, Skalierbarkeit und niedrigen Transaktionskosten bekannt ist. Die Integrierte dezentrale Börse (DEX) des XRPL und Auto-Bridge-Funktionen ermöglichen einen effizienten Handels- und Abwicklungsprozess von Vermögenswerten ohne komplexe Smart Contracts. Diese Architektur ist insbesondere für institutionelle DeFi-, Kreditmärkte, tokenisierte Transaktionen von realen Vermögenswerten und natürlich groß angelegte grenzüberschreitende Abwicklungen besonders gut geeignet. Andere fiat-gestützte Stablecoins, die im XRP Ledger verfügbar sind umfassen: USDC, XSGD, EURØP und USDB.

Durch die Kombination der technischen Vorteile des XRPL mit dem Compliance- und Vertrauensrahmen von RLUSD bietet Ripple eine speziell entwickelte Lösung für globale Zahlungen. Eine Lösung, die als Vorlage für die institutionelle Einführung von Stablecoins dienen könnte.

Zahlungen: Das vielversprechendste Einsatzgebiet der Stablecoins

Während Stablecoins zu einem unverzichtbaren Handelsinstrument in den Kryptomärkten geworden sind, liegt ihr größtes Wachstumspotenzial im Zahlungsverkehr. Insbesondere bei B2B-Transaktionen, grenzüberschreitenden Abwicklungen, Unternehmensfinanzen und Überweisungen.

B2B- und grenzüberschreitende Zahlungen

Unternehmen, die Gelder über Grenzen hinweg bewegen, sehen sich häufig mit hohen Kosten, Problemen bei der Devisenumrechnung und uneinheitlichen Abwicklungszeiten konfrontiert. Stablecoins ermöglichen weltweite Überweisungen rund um die Uhr, senken die Kosten, erschließen Liquidität für das Betriebskapital und verbessern das Cash-Management. Dies ist besonders vorteilhaft für Unternehmen, die in mehreren Regionen tätig sind oder Lieferanten in Schwellenländern bezahlen.

Unternehmensfinanzen

Für große Organisationen können Stablecoins die Notwendigkeit verringern, Kapital auf ausländischen Bankkonten zu binden, und das globale Cash-Management effizienter gestalten. Die Bezahlung von Lieferanten in deren lokaler Währung über eine Stablecoin-Abwicklungsschicht kann zudem die Beziehungen verbessern und die kommerziellen Bedingungen stärken.

Überweisungen

Migranten, die Geld nach Hause schicken, waren lange Zeit den hohen Überweisungsgebühren ausgeliefert. Stablecoins können diese Kosten senken und gleichzeitig schnellere Abwicklungen sowie weniger Fehler ermöglichen. Für Empfänger in Ländern mit begrenzter Bankeninfrastruktur können Stablecoins, die über mobile Geldbörsen empfangen werden, eine lebenswichtige Unterstützung darstellen, insbesondere in Kombination mit Ausstiegsmöglichkeiten in lokale Fiat-Währungen.

On- und Off-Ramps für Kryptowährungen

Für Börsen und andere Plattformen bieten Stablecoins eine universelle Brücke zwischen Fiat- und digitalen Vermögenswerten. Dies ermöglicht eine konsistentere Preisgestaltung, reduziert die Volatilität bei Handelspaaren und verbessert die gesamte Markteffizienz.

Die nächste Phase der digitalen Zahlungen

Stablecoins haben ihren Wert auf den Kryptomärkten bereits unter Beweis gestellt, doch ihre umfassendere Rolle in der globalen Finanzwelt beginnt sich erst zu entfalten. Mit einer Marktkapitalisierung von über 246 Milliarden US-Dollar und einem jährlichen Transaktionsvolumen in Billionenhöhe sind sie längst kein Nischenexperiment mehr. Sie entwickeln sich zu einem Kernbestandteil der Infrastruktur der digitalen Wirtschaft.

Zahlungen, insbesondere solche grenzüberschreitender Natur, stellen den überzeugendsten Wachstumsbereich des Sektors dar, Angebot von Vorteilen die traditionelle Systeme nur schwer erreichen können: schnellere Abwicklung, geringere Kosten, verbesserte Transparenz und größere Zugänglichkeit.

RLUSD ist ein Beispiel dafür, wie Stablecoins entwickeln sich weiter, um den Anforderungen von Unternehmen gerecht zu werden, die Compliance- und Vertrauensrahmen der traditionellen Finanzwelt mit der Geschwindigkeit und Effizienz der Blockchain verbinden.

Für Fintechs und Crypto-Natives ist die Quintessenz kaum zu übersehen: Die nächste Ära der Zahlungen steht nicht mehr in der Ferne. Sie ist bereits in Bewegung. Stablecoins haben sich weit über Spekulationen hinausentwickelt und sind zu einem zentralen Finanzinstrument, einer Brücke zur globalen Liquidität und einer Sprungschanze für neue Geschäftsmodelle geworden. Die eigentliche Frage ist nicht, ob sie die Zahlungen transformieren werden, sondern wie schnell Ihr Unternehmen bereit sein wird, mit ihnen zu agieren.

Um mehr über den Aufstieg der Stablecoins und deren Auswirkungen auf Zahlungsverkehr zu erfahren, laden Sie Ripples Stablecoin-Bericht 2025 zu neuem Wert herunter.