Лучшие токенсейлы в 2025 как на них заработать?

Автор

Алексей Давыденко

Автор

Алексей Давыденко

Part of the Team Since

Oct 2022

О авторе

Алексей - ведущий журналист и аналитик в области криптовалют и блокчейн-технологий. Автор более 500 статей о...

Has Also Written

• Худший месяц для криптовалюты позади – чего ждать инвесторам в декабре?
• Лучшие Зарубежные Букмекеры 2025 года
• Как Продать Криптовалюту в России в 2025: Способы и Пошаговые Советы
• Биткоин на взлете: к чему готовятся крупные игроки?
• Лучшие Крипто Казино Телеграм 2025: Гид по Крипто-гемблингу в Telegram

Профиль автора

Поделиться

Скопировано

Реклама

Реклама

Мы стремимся к полной прозрачности перед нашими читателями. Некоторые из наших материалов содержат партнерские ссылки, и мы можем получать комиссию за покупки, совершенные по ним. Однако это никоим образом не влияет на наши анализы, мнения или обзоры. Все редакционные материалы создаются независимо от маркетинговых партнерств, а наши рейтинги основаны исключительно на установленных критериях оценки.

Обновлено: 

сентября 1, 2025

Предпродажа криптовалюты – это ранняя стадия продажи токенов криптопроекта до их публичного запуска. Так инвесторы могут купить монеты по значительно более низкой стоимости. Разработчики таким образом привлекают финансирование на дальнейшую реализацию проекта. Плюс деньги с пресейла идут на создание начальной ликвидности для бирж.

Многие инвесторы не вкладывают средства в уже существующие монеты. Вместо этого они выбирают предпродажи, они же токенсейлы. В данной статье мы рассмотрим лучшие токенсейлы для инвестиций в 2025 году, разберемся с методологией и критериями их выбора. Также ответим на актуальные вопросы. Почему трейдеры покупают криптовалюты на ранних продажах? Как выбрать подходящий проект? Какие подводные камни могут быть у таких инициатив?

Если вы хотите минимизировать риски инвестиций в токенсейлы и безопасно покупать новые криптовалюты, читайте наш обзор.

Bitcoin Hyper (HYPER)

• Первое решение второго уровня (L2) для биткоина
• Позволяет торговать BTC почти мгновенно
• Усиленная безопасность транзакций благодаря ZK-proof

Launch

Май 2025

Meta

Bitcoin L2, мемкоин

Purchase Methods

• 
  Ethereum
• 
  USDT

Узнать больше

Maxi Doge (MAXI)

• Мемкоин, вдохновленный Dogecoin, с возможностью торговли с плечом до 1000x
• Maxi Doge организует конкурсы для сообщества и партнерские мероприятия для повышения вовлеченности
• Проект предоставляет щедрые вознаграждения за стейкинг своим первым участникам

Launch

Июль 2025

Meta

мемкоин, трейдинг

Purchase Methods

• 
  Ethereum
• 
  Binance Coin
• 
  USDT
• 
  Банковская карта
• +1 more

Узнать больше

PEPENODE (PEPENODE)

• Геймифицированный процесс майнинга мемкойнов
• Возможность добавлять узлы на свой сервер для увеличения мощности майнинга
• Выплаты и бонусы в других популярных мемкойнах

Launch

Август 2025

Meta

майнинг

Purchase Methods

• 
  Ethereum
• 
  Банковская карта
• 
  USDT

Узнать больше

Best Wallet Token (BEST)

• Токен дает возможность работать с самым удобным кошельком на рынке
• Токен является частью большой экосистемы
• Безопасность, обеспеченная блокчейном Ethereum

Launch

Ноябрь 2024

Meta

Экосистема

Purchase Methods

• 
  Банковская карта
• 
  Binance Coin
• 
  Ethereum

Узнать больше

SUBBD (SUBBD)

• Платформа нового поколения, объединяющая контент, AI-инструменты, стейкинг, криптоплатежи и многое другое
• Держатели SUBBD получают доступ к оптимизированному AI-контенту и уникальным инструментам
• Лояльность вознаграждается бонусами за стейкинг и увеличением XP

Launch

Апрель 2025

Meta

ИИ, контент

Purchase Methods

• 
  USDT
• 
  BTC

Узнать больше

Топ пресейлов сейчас: список и быстрая навигация

Сравнение лучших токенсейлов

Актуальные токенсейлы 2025 года

Рассказываем о самых прибыльных предпродажах сезона. Ниже представлены токены, которым сейчас стоит уделить внимание.

Bitcoin Hyper

Bitcoin Hyper – первая Layer 2-сеть на базе BTC, работающая на Solana Virtual Machine (SVM). Проект собрал уже более $12,2 млн на публичной предпродаже. Стоимость токена сейчас составляет всего $0,012805. Скоро разработчики объявят следующий ценовой уровень. Успевайте присоединиться к проекту на максимально выгодных условиях. Переходите на официальный сайт и покупайте $HYPER со скидкой.

Bitcoin Hyper создавался, чтобы объединить безопасность Биткоина со скоростью Solana. Он предлагает быстрые и недорогие смарт-контракты и dApp-приложения. Новой волне разработчиков это крайне выгодно. Также с BTC Hyper станет доступно создание мем-коинов с удобным мостом для BTC. Проект прошел аудит в Consult, подтвердив безопасность. Отметим, что он разработан с прицелом на масштабируемость, надежность и простоту использования.

Токеномика проекта распределена следующим образом. 25% останется в казне проекта, 20% выделено на вирусный маркетинг, 15% – на вознаграждение инвесторов. 10% уйдет на поддержку листингов и 30% токенов будет направлено на развитие проекта. Также разработчики позаботились о совместимости с Ethereum и Solana. Кросс-чейн мосты позволяют свободно перемещать активы между сетями.

Преимущества Bitcoin Hyper:

• Высокий уровень безопасности, подтвержденный Coinsult
• Быстрые и дешевые транзакции
• Bitcoin Hyper построен с использованием SVM

Недостатки Bitcoin Hyper:

• Основные риски связаны с высокой волатильностью криптовалют

Перейти на Bitcoin Hyper

Maxi Doge

Maxi Doge – “лучшая версия DOGE”, по словам разработчиков и криптосообщества. Токен дает активным и амбициозным трейдерам шанс вырваться из “душной комнаты”. Открывается доступ к потенциальным сделкам с прибылью x1000 через Maxi Fund. Трейдеры действуют без стоп-лоссов, без страха. Для них существует только одно правило: если цена падает, надо удваивать ставку. Это инвестиции с высоким риском и высокой уверенностью в успехе. Только для тех, кто не боится либо сорвать куш, либо уйти с пустыми руками.

Согласно токеномике проекта, 25% эмиссии получит команда проекта, 40% будет направлено на рекламные кампании. На развитие проекта и ликвидность листингов выделено по 15%. Еще 5% предусмотрено для стейкинга. Maxi Doge создан для настоящих смельчаков. Предпродажа пока открыта и максимально доступна. Смарт-контракты проекта проверены аудитом SolidProof и Coinsult.

Купить $MAXI безопасно можно на официальном сайте по $0,000254 за единицу. Токенсейл уже привлек более $1,5 млн ранних инвестиций. Участники предварительной продажи отдают предпочтение оригинальной платформе, ведь это гарантия максимальной безопасности. Заходите на официальный сайт и убедитесь в этом.

Здесь используется широкий спектр платежных решений: ETH, BNB, USDT, USDC. Также доступны традиционные банковские инструменты через интегрированную Web3-платежную инфраструктуру. Заблокированные цифровые активы будут доступны после завершения этапа предварительных продаж.

Преимущества MAXI:

• Выгодные условия стейкинга
• Попадание в хайповую тематику
• Низкая стоимость монеты на пресейле

Недостатки MAXI:

• Высокий риск торговли на рынке мем-монет

Перейти на Maxi Doge

PEPENODE

Новый проект PEPENODE нацелен встряхнуть крипторынок. Есть все шансы – он выбрал популярную среди инвесторов “лягушачью” тематику. PEPENODE предлагает трейдерам современную модель заработка “mine-to-earn”. Хотите получать доход выше среднего и начать майнить мемкоины? Тогда присоединяйтесь к предпродаже, которая уже собрала свыше $550 000. Текущая стоимость одного токена всего $0.0010407.

У PEPENODE дефляционная токеномика. То есть 70% токенов, потраченных на прокачку узлов, сжигаются. Постепенно сокращается их общее предложение. Это поддерживает инвестиционный интерес и удерживает проект в центре внимания рынка. К тому же сжигание токенов способствует росту цены. А это выгодно держателям в долгосрочной перспективе.

Токены распределены следующим образом. По 35% – на развитие проекта и разработку протокола, 15% – на создание инфраструктуры. По 7,5% – на вознаграждения и листинги.

Впереди у PEPENODE еще много интересных новинок. Следите за новостями проекта в соцсетях и на официальном сайте. Уже сейчас предпродажа вызвала большой отклик, собрав более $50 000 всего за пару часов. Очевидно, что криптосообщество увидело в проекте потенциал.

Преимущества PEPENODE:

• Уникальная возможность майнинга мем-коинов
• Безопасность
• Высокодоходный стейкинг

Недостатки PEPENODE:

• Высокая конкуренция с другими новыми мем-монетами

Перейти на PEPENODE

Wall Street Pepe

После бычьего импульса Wall Street Pepe (WEPE) столкнулась с падением цены. Причина – общий спад на фондовом рынке. Импульс был вызван новостью о добавлении проекта в сеть Solana. Рыночная коррекция находится вне контроля участников торговой пары WEPE/USDT. Технический анализ показывает: углубление коррекции маловероятно. Есть сильная поддержка на текущих уровнях цен ($0,00008752).

В криптопространстве говорят о “легендарном возвращении WEPE”. Мем-коин Wall Street Pepe выпустили несколько месяцев назад через ICO. Внезапно он снова оказался в поле зрения инвесторов. Произошло это после новостей об обновлении от Solana. Сейчас монета $WEPE продается по $0,00006595, но важно, эта цена долго не продержится. Аналитики предсказывают ему большое будущее. Следите за котировками и обновлениями на официальном сайте.

Преимущества Wall Street Pepe:

• Попадание в актуальную тематику “лягушачьих монет”
• Высокая безопасность проекта
• Потенциал роста монеты

Недостатки Wall Street Pepe:

• Инвестиционные риски связанные с нестабильным характером мем-криптовалют

Перейти на Wall Street Pepe

TOKEN6900 (T6900)

Биткоин корректируется вокруг отметки $110 000. Похоже, рынок на время забыл “бычью эйфорию”, возникшую в июле. Сейчас внимание инвесторов и трейдеров переключается на сегмент мем-монет. TOKEN6900 (T6900) – самый прозрачный и абсурдный проект этого лета – собирает вокруг себя активное сообщество. Все разговоры только о нем! Давайте рассмотрим его внимательнее.

T6900 работает как Non-Corrupt Token – первый “некоррумпированный” мемкоин в пространстве криптовалют. Это значит, что разработчики ничего не скрывают от пользователей. У них нет “теневых” намерений, “проплаченных” вбросов и сделок. Только любовь к хайпу, абсурду и мем-культуре.

Посмотрим токеномику проекта. 40% – маркетинг, 10% – ликвидность бирж, 5% – сжигание, аирдропы, награды. Еще 5% – стейкинг, 15% – разработка проекта. 24,9993% – прочие нужды и финальные 0,0007% – резерв разработчика.

Эксперты прогнозируют многократный рост в ближайшем будущем, рассчитывая на эффект “brain rot” и малую капитализацию. Это ли не идеальные условия для взрывного роста? Вы готовы рискнуть и хотите попасть в одну из самых обсуждаемых мем-волн сезона? Тогда TOKEN6900 стоит держать под рукой.

Проще всего купить монету T6900 через официальный сайт проекта. Обменяйте ETH, USDT или CZ Coin через виджет на TOKEN6900. Без верификации и ограничений. Текущая стоимость мемкоина – $0,0071. Сборы токенсейла уже превысили $2,6 млн. На сайте проекта есть необходимы отметки об аудитах смарт-контрактов компаниями SolidProof и Coinsult.

Преимущества TOKEN6900:

• Низкая стоимость монеты на пресейле
• Безопасность
• Высокий доход от стейкинга

Недостатки TOKEN6900:

• Токен без реальной полезности, о чем создатели прямо заявляют

Перейти на TOKEN6900

Snorter

Крипторынок снова удивляет технологичностью. Solana и Ethereum представили Snorter – революционный бот для автоматизированной торговли прямо в Telegram. Аналитики единодушны во мнении. Говорят, что это следующий шаг в эволюции DeFi. И вот почему.

Уже сейчас до 70% объема на DEX генерируют боты. Новый, Snorter, обещает стать лидером сегмента. Все благодаря поддержке Solana, Ethereum, а в ближайшее время – BNB Chain, Base и Polygon.

Тренды меняются. Если раньше мемкоины ассоциировались с Ethereum, то теперь их новый дом – Solana. А с ростом популярности “снайпинг-бандлов” (мгновенных сделок с опережением рынка) Snorter оказался в нужное время в нужном месте. Его алгоритмы оптимизированы под высокоскоростную торговлю. И это делает его идеальным инструментом для ловли трендов.

На официальном сайте пресейла можно ознакомиться с токеномикой проекта. 25% от общей эмиссии будет направлено на разработку проекта. По 20% – на маркетинг и ликвидность бирж. По 10% – на аирдропы, вознаграждения сообщества и в казну проекта. Оставшиеся 5% пойдут на вознаграждение участников стейкинга.

Сейчас идет ранний этап продаж токена, где стоимость минимальна. Расти она будет поэтапно. Актуальная цена на момент написания статьи – $0,1025. Удобство для инвесторов и в гибкости оплаты. Доступны ETH, SOL, BNB, USDT, USDC – или даже обычная карта. Это делает участие простым как для опытных трейдеров, так и для новичков, только осваивающих DeFi. Текущие сборы пресейла – $3,4 млн. Смарт-контракты Snorter проверены SolidProof и Coinsult.

Преимущества Snorter:

• Встроенные инструменты безопасности: детектор мошенников, защита от скам-токенов и honeypot-ловушек
• Расширенные торговые функции: лимитные ордеры, стоп-лоссы и копитрейдинг
• Работа в продвинутой экосистеме Telegram

Недостатки Snorter:

• Слишком молодой проект, прогнозировать успех пока еще рано

Перейти на Snorter

Best Wallet

Токен $BEST от ведущего криптокошелька Best Wallet планирует захватить 40% доли рынка к концу 2026 года. Он революционизирует работу Web3 и предлагает держателям конкурентные преимущества.

Токен поддерживает всю экосистему нового формата. Она сейчас активно разрастается, и криптоэнтузиасты не упускают ее из вида. $BEST предоставляет сниженные комиссии за транзакции. Дает эксклюзивный ранний доступ к популярным новым предпродажам. Геймифицирует взаимодействие с кошельком через аирдроп. Благодаря грамотной политике и продвижению $BEST позиционирует себя как один из лучших на децентрализованном рынке. И это не вызывает сомнений – переходите на официальный сайт и самостоятельно убеитесь!

Давайте посмотрим, как разработчики распределили токены. По 35% и 25% пойдут на маркетинг и разработку продукта соответственно. По 10% – на аирдропы и ликвидность листинга. 8% выделено для вознаграждения держателей токена $BEST. 7% – на вознаграждения сообщества и 5% останется в казне проекта.

Предпродажа открывает двери к заработку еще до выхода токена на рынок. Ограниченный доступ (а токены доступны только пользователям приложения Best Wallet) делает монеты $BEST еще более ценным активом, позволяя ранним инвесторам получить максимум выгоды.

На данный момент токен $BEST доступен всего за $0,025535. Приобрести его можно только через приложение Best Wallet. Оно доступно для скачивания на официальном сайте и в магазине приложений. Текущие сборы Best Wallet превышают $15,1 млн. Важно отметить, что безопасность смарт-контрактов проекта подтверждена аудитом Coinsult.

Преимущества Best Wallet:

• Уникальный токен от ведущего криптокошелька
• Привязка к надежной сети Ethereum
• Проект прошел аудит безопасности

Недостатки Best Wallet:

• Мало поддержки со стороны крупных игроков рынка

Перейти на Best Wallet

SUBBD

SUBBD – это мультифункциональная платформа нового поколения. Здесь пересекаются миры авторского контента, криптовалют и искусственного интеллекта. Она создана для креаторов, живущих цифровым творчеством. Также будет интересна их фанатам. Всем, кто стремится к эксклюзивному контенту и прямому взаимодействию с любимыми авторами.

Проект предлагает стейкинг, AI-инструменты и уникальную систему вознаграждений. На платформе уже более 2 000 топовых авторов и 250 млн подписчиков. Токен $SUBBD сейчас стоит всего $0,056275, но это ненадолго. Спрос стремительно растет, а вместе с ним растет и стоимость. Текущие сборы токенсейла превышают $1 млн.

Токеномика $SUBBD распределена между несколькими ключевыми направлениями расходов. 30% выделено на маркетинг, 20% – на разработку продукта. 18% – на ликвидность бирж, 10% – на аирдропы, 7% – на награды сообщества. И, наконец, по 5% – на стейкинг, награды для креаторов и казну проекта. Больше подробностей на официальном сайте.

В основе проекта лежит идея создания децентрализованной экосистемы для авторов. Выбран вектор на расширение их взаимодействия с фанатами, выплат вознаграждений за участие и подписки на контент и т. д.

Преимущества SUBBD:

• Работа на высокотехнологичной платформе
• Удобные условия для обмена опытом
• Большие вознаграждения за активность

Недостатки SUBBD:

• Проект мало освещается за пределами криптопространства

Перейти на SUBBD

Как выбирать токенсейлы для инвестирования?

Аналитики обычно опираются на ряд общепринятых метрик. Мы входим в их число. При составлении рейтингов, например, используются научно обоснованные критерии для анализа Они позволяют оценивать проекты справедливо, точно и объективно. Рассмотрим основные из них.

Отметим также, что мы постоянно обновляем список популярных предпродаж. Учитываются при этом последние рыночные тенденции и изменения в криптовалютной индустрии. Анализ криптостартапов проводится по пяти факторам. Расскажем об этом подробнее.

Доверие к команде и история аудитов

Критерий с самым большим удельным весом. Опыт и надежность команды разработчиков имеют решающее значение для целостности проекта. Мы ищем достоверную информацию о биографии членов команды. Оцениваем их предыдущие проекты, анализируем полученные данные. Кроме того, на этом этапе мы проверяем наличие аудитов со стороны авторитетных компаний (например, SolidProof и Coinsult). Приоритет получают проекты, смарт-контракты которых имеют подтвержденный аудит. Так обеспечена прозрачность и надежность.

Продукт и польза

Продукт – это основное предложение или технология, которые являются фундаментом проекта. Утилитарность – его полезность и практическая ценность. Этот критерий также один из ключевых при анализе новых криптовалют. Он помогает оценить реальный потенциал токенов. Анализируется технология и рыночная ниша. В ходе оценки важно ответить на несколько вопросов. Есть ли у продукта концепция и первоначальные разработки? Интегрирован ли токен в экосистему? Приоритетными становятся проекты, которые предлагают уникальный подход. Ценятся инновационные решения.

Токеномика

Структура предпродажи влияет на инвестиционный потенциал проекта. Значение имеет не только распределение токенов. Так, например, важны сроки возможной блокировки активов. Мы отдаем приоритет проектам со справедливыми, прозрачными механизмами распределения токенов. Они уравновешивают интересы ранних и долгосрочных инвесторов. Плюсом способствуют устойчивому росту проекта после выхода на широкий рынок.

Конкуренция

Помним, что криптовалютный рынок быстро меняется. Попадание в тренды индустрии может значительно повлиять на инвестиционную привлекательность проекта. К актуальным сегодня трендам относятся ИИ-токены и DeFi. Более высокие оценки аналитиков получают токенсейлы с высоким спросом и сильным интересом со стороны инвесторов. Что,в целом, вполне логично.

Сборы

Быстрые темпы привлечения финансирования в ходе предпродажи отражают высокий спрос и доверие рынка. Мы оцениваем скорость распродажи токенов и количество участников токенсейла. Делается это с целью определить популярность и привлекательность проекта. Это так называемый положительный индикатор интереса инвесторов. Кроме того, оцениваем поддержку со стороны авторитетных инвесторов, а также стратегические партнерства. Их наличие свидетельствуют о надежности и сниженных рисках.

Как мы верифицируем токенсейлы

Криптовалютный рынок постоянно растет, новые проекты появляются ежедневно. Часть этих проектов через некоторое время становится нежизнеспособными. Часть оказывается скамом. Верификация пресейлов становится критически важной.

Процесс верификации включает сбор данных из надежных источников и применение строгих критериев включения/исключения. В этом разделе мы расскажем, где взять данные для верификации токенсейлов. Вы убедитесь, что это довольно просто сделать. Потребуется только усидчивость и некоторое количество времени.

Все данные взяты с сайтов проектов, из отчетов о безопасности. Также мониторятся ончейн-данные и соцсигналы.

Сайты проектов и официальная документация. Официальный сайт проекта – основной источник информации. Разработчики должны опубликовать на сайте whitepaper (техническое описание проекта), дорожную карту (этапы развития) и токеномику. Анализ данных официального сайта позволяет нам проверить уникальность предложения, команду проекта и его партнерства. Например, в whitepaper должна быть детально описана проблема, которую решает проект, и техническая реализация ее решения.

Аудиторы и отчеты о безопасности. Наличие у проекта независимых аудитов смарт-контрактов – ключевой индикатор безопасности. Ведущие аудиторы проверяют код на уязвимости, включая различные мошеннические схемы. Полный аудит включает анализ токеномики, механизмов блокировки токенов. Его отсутствие – красный флаг, обращайте на это внимание.

Ончейн-данные. В случае с пресейлами метрики ограничены, но критически важны. Мы фокусируемся на адресе смарт-контракта, распределении токенов, ликвидности и активности участников. Проверяем адрес смарт-контракта, активность разработчиков, объем привлеченных средств и их источники. Наличие механизмов вестинга и сжигания токенов, объем транзакций, количество активных адресов. Аналитика этих данных помогает выявить перспективные проекты и избежать скама.

Соцсигналы. Социальные сети – индикатор сообщества и его поддержки. Мы анализируем аккаунты проектов в Telegram, Discord и Reddit. Параметры, которые нужны для анализа: количество подписчиков, вовлеченность (лайки, репосты, комментарии), активность в сообществе команды проекта. Накрутка подписчиков может быть сигналом о предстоящем пампе.

Процесс верификации включает всего пять шагов.

• Шаг 1: Первичный скрининг. Сбор данных с официального сайта, анализ whitepaper, проверка команды.
• Шаг 2: Аудит и ончейн-анализ. На этом этапе мы проводим всесторонний анализ отчета об аудите и смарт-контракта.
• Шаг 3: Мониторинг соцсетей. Оценка сообщества: активность, отзывы, отсутствие спама.
• Шаг 4: Кросс-проверка. Сравнение информации о проекте из нескольких надежных источников.
• Шаг 5: Риск-оценка. Процесс анализа потенциальных угроз, связанных с инвестициями в проект.

Теперь поговорим о критериях для проектов. Согласно ним токенсейлы попадают в наш рейтинг.

Проект попадет в проверенный список, если у него:

• пройденный аудит,
• надежная команда,
• четкая дорожная карта с поэтапным развитием проекта,
• активные соцсети.

Проект не попадет в список проверенных, если у него:

• анонимная команда,
• отсутствие аудита безопасности,
• высокая концентрация токенов у разработчиков,
• негативные отзывы,
• боты в социальных сетях.

Как часто мы обновляем рейтинг токенсейлов?

Мы ежедневно мониторим рынок криптовалют. Обновляем существующий рейтинг по мере поступления новых данных. Проекты попадают в наш список лучших токенсейлов только после прохождения аудита. Если мониторинг выявляет какие-то проблемы или нарушения на любом из этапов пресейла, проект может потерять место в рейтинге лучших.

Кроме того, наша методология обновляется ежеквартально. Это позволяет нам адаптироваться к тенденциям и новым показателям. Каждое обновление основано на экспертном анализе и исследовании рынка. Гарантированы надежность и актуальность.

Как работают токенсейлы, и от чего зависит цена криптовалюты?

Предпродажа криптовалют – это структурированный процесс. Он проходит в несколько этапов. Здесь и многоуровневое ценообразование, и различные модели распределения токенов. Таким образом стимулируется интерес инвесторов, и пресейл становится популярнее.

Этап 1 – Объявление о проекте

Итак, некая команда разработчиков приняла решение о запуске нового токена. Перед запуском на сайте проекта публикуется техническая документация. В ней подробно описываются сценарии использования проекта, его архитектура, экономическая модель и дорожная карта. Экономическая модель, или “токеномика”, описывает общий объем предложения токенов, их распределение. Здесь же можно найти и графики эмиссии. Дорожная карта помогает инвесторам оценить насколько реален проект. Мы уже отмечали, что в этом документе поэтапно расписывается процесс реализации криптостартапа.

Затем команда публикует объявление о запуске на сайте проекта, в Telegram, Discord и календарях листинга. С этого момента начинается обратный отсчет до старта токенсейла. На этом этапе для команд важно получить поддержку сообщества. Поэтому разработчики публикуют видеообзоры проекта и проводят сессии “Спроси меня о чем угодно” (AMA). Об этом формате взаимодействия с сообществом мы расскажем подробнее в следующих разделах данного материала.

Этап 2 – Участие инвесторов

Инвесторы присоединяются к предпродаже, подключая криптокошелек к официальному сайту проекта. Например, используется Best Wallet. Проекты могут поддерживать разные блокчейны, самые популярные Ethereum, BSC и Solana. Покупка токенов осуществляются с использованием поддерживаемых криптовалют. Чаще всего используются ETH, USDT или BNB. Также обычно доступна оплата фиатными деньгами с помощью банковской карты.

Предпродажи делятся на этапы, предлагая разные правила ценообразования и распределения. Подробнее об этом читайте далее.

Этап 3 – Завершение предпродажи

Разработчики могут выбрать несколько вариантов завершения этапа пресейла. Команда может установить лимит по сбору средств. В таком случае токенсейл завершается по достижении лимита. Либо разработчики устанавливают определенный срок для проведения пресейла. Тогда он завершится по истечении обратного отсчета.

После окончания токенсейла основное внимание переключается с привлечения средств на подготовку к запуску. На этом этапе смарт-контракт обычно перестает принимать новые взносы и завершает записи о распределении. Все непроданные токены либо сжигаются, либо возвращаются в казну. Либо они могут уйти в резерв для будущего использования в экосистемы. Например, для стимулирующих акций.

Также этот этап подразумевает фиксацию планов ликвидности. Команда распределяет капитал между децентрализованными и централизованными биржевыми пулами. После завершения токенсейла аудиторы, стартовые площадки и модераторы сообщества дважды проверяют, что распределение кошельков соответствует опубликованной токеномике.

Для инвесторов это “тихий период” перед распределением токенов. На этом этапе очень важно следить за официальными каналами. Именно тут будет опубликована подробная информация о методах получения токенов и проч. Тут же появятся первые намеки на то, где токен будет торговаться.

Этап 4 – Листинг на децентрализованных биржах (IDO)

После завершения токенсейла следующий важный этап – листинг. Он обычно начинается на децентрализованных биржах. Токен выходит на широкий рынок, и начинаются торги. Самые популярные децентрализованные торговые площадки: Uniswap, Raydium или PancakeSwap.

Первичное размещение на DEX (IDO) знаменует официальный дебют токена на рынке.

Этап 5 – Листинг на централизованных биржах (IEO)

После запуска на DEX проекты стремятся к листингу на централизованной бирже, такой как Binance, Coinbase или Kraken. На таких площадках ликвидность и видимость токена резко возрастают. Первое появление на CEX называется первичным биржевым предложением (IEO). Критерии включения в списки централизованных площадок, как правило, высоки. Они включают строгую проверку команды и проверку соответствия.

Листинг на CEX сигнализирует о сильных фундаментальных показателях. Он в разы повышает надежность проекта. Также открывает доступ к более глубокой ликвидности и более точному ценообразованию.

Токенсейлы: понятие и форматы

Под термином “токенсейл” скрывается обычно ранняя продажа той или иной монеты. В рамках этой инициативы разработчики представляют свой новый проект. Плюсом предлагают его приобрести по фиксированной стоимости.

Специалисты отмечают, что ранняя продажа (краудфандинг) может проходить в нескольких форматах. Это упомянутые уже IDO, IFO, IEO или ICO.

Все привлеченные за ход предварительной продажи средства разработчики направляют на дальнейшее развитие своего стартапа. Именно таким образом и происходит реализация дорожной карты.

В этом разделе мы хотим подробнее рассмотреть 4 основных формата, в которых обычно проводятся токенсейлы:

1. IEO – это ранняя продажа цифровых активов. Ее проводят напрямую на торговых онлайн-площадках. В таком случае подбором монет занимается администрация биржи. Она же несет ответственность за запуск новых монет. Главная особенность такой продажи – ограниченная вовлеченность самих разработчиков в процесс реализации монет. Плюс, они не могут оказывать влияние на покупателей. Листинги при такой продаже начинаются сразу после того, как завершится токенсейл.
2. IFO – еще один вид первичного размещения активов. В его основе находится процесс фарминга. В рамках такой инициативы получение новых монет осуществляется через пулы ликвидности. Это значит, что инвесторам необходимо удерживать в них “родные” токены платформы. Чем больше инвесторы вкладывают средств, тем больше криптовалюты они в итоге получат.
3. IDO – вид ранней продажи, который проводят децентрализованные криптобиржи. Настройкой проектов в рамках этих инициатив занимаются сами разработчики. Простыми словами, именно они устанавливают размер эмиссии, желаемую стоимость монет, график разблокировки и многое другое. Для участия в таком пресейле необходимо не просто пройти регистрацию. Важно еще и выиграть право на покупку. Попадание в “белый список” тоже требует выполнения ряда условий. Чаще всего инвесторы приглашают своих друзей для участия в торгах. Также важно отметить, что такие токенсейлы обеспечивают автоматический запуск монет на торговых площадках.
4. ICO – один из самых распространенных форматов для реализации цифровых валют. Монеты загружаются в смарт-контракты, а инвесторы их покупают. Делают они это до тех пор, пока запас выделенных на пресейл активов не исчерпает себя. На сайтах, где проводится эта инициатива, также обычно публикуют специальный документ. Он носит название whitepaper и содержит все ключевые данные о стартапе.

Модели ценообразования: почему токены постоянно дорожают?

Цена токена на пресейле зависит от модели ценообразования. Ее выбирает команда. Самые популярные варианты: многоуровневое ценообразование, фиксированное ценообразование и “белый список”. Некоторые проекты экспериментируют с динамическим ценообразованием. Тут стоимость токенов корректируется в зависимости от спроса.

Независимо от выбранной модели, большинство токенсейлов включают в себя графики вступления в силу прав и блокировки. Это необходимо, чтобы управлять давлением продаж после запуска и защитить долгосрочную стоимость. На этом моменте мы тоже остановимся подробнее.

Вариант 1. Многоуровневое ценообразование.

Предварительная продажа в этом случае стартует с низкого ценового уровня. Стоимость актива немного повышается с каждым новым этапом. Ранние покупатели получают доступ к наиболее выгодным ценам. Поздние покупатели платят больше. Это создает импульс и вознаграждает ранних инвесторов. При этом модель не отпугивает потенциальных участников пресейла резкими скачками цен.

Вариант 2. Фиксированное ценообразование.

Самая простая модель ценообразования. Токены стоят одинаково для всех на протяжении всего токенсейла. Как только токены проданы или достигнута цель финансирования, пресейл завершается. Эта модель прозрачна и удобна для новичков. Никому не нужно беспокоиться о сроках.

Вариант 3. “Белый список” с фиксированным распределением.

В этом случае инвесторы должны забронировать место в специальном списке ранних участников пресейла до его начала. Чтобы попасть в белый список обычно достаточно выполнить несколько простых заданий. Например, присоединится к стартовой площадке или купить NFT. После регистрации вы получаете право купить фиксированное количество токенов по установленной цене. Эта модель позволяет обеспечить справедливость. Вознаграждаются наиболее активные участники токенсейла.

Вестинг и анлоки: как не ошибиться с ликвидностью

Сначала разберемся с основными понятия: что такое вестинг и анлоки?

Вестинг – это механизм ограничения доступа к токенам для команды, инвесторов или других участников. Необходим, чтобы предотвратить резкую продажу после старта листинга и стабилизировать цену. Анлоки или разблокировки – моменты, когда токены становятся доступны. Эти ключевые элементы токеномики напрямую влияют на ликвидность и давление на цену актива.

Самая распространенная схема вестингового механизма называется Cliff + linear vesting. Как это работает?

• Cliff (обрыв): период, в течение которого токены полностью заблокированы. Например, 6-месячный cliff означает, что токены недоступны первые полгода.

• Linear Vesting (линейный вестинг): после cliff токены разблокируются постепенно, обычно равными частями (например, 5% ежемесячно в течение 20 месяцев).

Давайте разберем на примере.

Проект выпустил 1 млн токенов с 6-месячным cliff и 18-месячным линейным вестингом. 0% доступно в первые 6 месяцев, затем около 55,556 токенов разблокируется ежемесячно. Такая схема снижает риск одномоментного сброса, распределяя предложение во времени.

Разблокировки могут сильно влиять на цену актива. Почему это происходит?

Разблокировки увеличивают циркулирующее предложение. Когда крупные держатели, например, команда или венчурные инвесторы продают разблокированные токены, это создает давление на продажу. Представьте, что из общей эмиссии в 10 млн токенов 10% токенов (1 млн) разблокируются одномоментно. А ликвидность пула на Uniswap рассчитана всего на $500 000. Произойдет продавливание цены. Она может упасть на 20–50% из-за переизбытка предложения.

Чтобы не прогадать с ликвидностью проверяйте графики вестинга. Длинные cliff от 6 до 12 месяцев и линейный вестинг на 1-3 года – хороший знак. Например, 70% токенов команды под замком на 2 года. Продолжительность cliff менее 3 месяцев или отсутствие вестинга для крупных держателей – красные флаги. Будьте к ним внимательны.

Как выбрать перспективный токенсейл: чек-лист комплексной проверки проектов

Предложений на рынке пресейлов очень много. И мы не скрываем, что многие из них инициированы недобросовестными разработчиками. Проще говоря мошенниками, которым нужны деньги инвесторов. Но если подойти к делу с должным уровнем ответственности, можно получить кратную прибыль. Важно провести практическую проверку криптовалюты на легитимность, жизнеспособность и перспективность.

Расскажем о важных шагах, которые нужно пройти, чтобы инвестировать с безопасно и снизить риски. По сути чек-лист повторяет этапы, которые лежат в основе нашей методологии отбора проектов.

Изучите команду разработчиков

Оценка команды криптопроекта, ее репутации – ключевой этап анализа пресейлов. Прозрачность повышает доверие. Снижается вероятность скама или дампа. Что проверять и где искать информацию?

Важно учитывать доксинг команды, то есть раскрытие личной информации. Реальные имена разработчиков и других участников проекта, фото, подтвержденный профессиональный опыт внушают больше доверия. Команда может раскрыть свои личности публично. Через лаунчпады или публикацию данных в whitepaper. Проверить имена можно через LinkedIn, GitHub. Лучшие проекты имеют опытных членов команды, которые хорошо знают соответствующую отрасль. Например, проекты play-to-earn должны возглавляться людьми, знакомыми с технологией блокчейн и GameFi.

Анонимность – очередной красный флаг. В этом случае стоит более тщательно проверить аудит смарт-контракта и токеномику проекта.

Отсутствие блокировки для токенов команды тоже должно насторожить инвестора. Анализ более 1000 криптовалютных кампаний показал, что более 50% проектов не предоставляют никаких сведений о промоутерах. Аимена в белой книге обычно не совпадают с реальными эмитентами токенов.

Найдите подтверждение аудита

Аудиты проверяют код смарт-контракта на уязвимости, баги и риски, обеспечивая безопасность проекта. Отчеты об аудите можно найти на сайте проекта или в социальных сетях. Примеры надежных аудиторов: CertiK, SolidProof, Coinsult, ConsenSys Diligence.

Проведенные аудиты добавляют достоверности. Снижают риск мошенничества. Но есть один момент – всегда сверяйте информацию с официальным сайтом аудитора.

Как читать отчет аудитора? Как правило проверяющие компании учитывают код, ончейн-данные и соцсигналы и выставляют проекту оценку. Более 80 очков – низкий риск, 70-80 – средний, менее 70 – высокий.

Обращайте внимание на разделы “Critical” или “High Severity”. Это баги, которые могут привести к потере средств. Нужно убедиться, что они исправлены. Уделяйте внимание анализу вестинга и ликвидности. Аудит проведенный более 3 месяцев назад можно считать устаревшим, так как код мог измениться.

Почему аудит – еще не гарантия?

Аудит проверяет только текущий код. Обновления после него могут вносить новые баги. Ошибки разработчиков или злонамеренные действия команды (например, rug pull) не покрываются аудитом. К сожалению, аудит также не защищает от взломов через оракулы, мосты или социальную инженерию.

Проанализируйте токеномику и распределение токенов

При проверке токеномики и структуры ценообразования криптопроекта сосредоточьтесь на основных аспектах:

• Общий объем предложения и распределение. Важно оценить сколько токенов предлагается. И кто их контролирует: команда, покупатели в предпродаже, биржи или несколько кошельков. Высокая концентрация токенов у команды является тревожным сигналом.
• Мягкий и жесткий лимиты. Большинство проектов устанавливают мягкий и жесткий лимиты финансирования. Эти показатели критически важны для оценки финансовой жизнеспособности криптовалюты. Мягкий лимит – минимальная сумма для запуска проекта. Если его не достигают, средства возвращают инвесторам. Это защищает участников от недофинансированных проектов. Жесткий лимит – максимальная сумма привлечения средств. Слишком высокий жесткий лимит может сигнализировать о переоценке проекта. Разработчики могут запрашивать больше денег, чем реально необходимо для развития. Полезно сравнить эти показатели с TVL и рыночной капитализацией конкурентов. Те уже работают на рынке. Это дает представление о реалистичности заявленных целей. Анализ лимитов помогает понять реалистичность планов команды и адекватность оценки проекта рынком. Инвесторам стоит с осторожностью относиться к проектам с неоправданно высокими жесткими лимитами или слишком низкими мягкими лимитами.
• Аллокации. Распределение токенов в процентном соотношении показывает, кто получает активы после их разблокировки. Эту информацию можно найти на сайте проекта или в его whitepaper. Идеальный вариант: доля команды составляет менее 20% от общей эмиссии с блокировкой на 1–3 года. 20-30% получают инвесторы с вестингом на 6–12 месяцев. А оставшиеся токены распределяются для наград сообщества и его дальнейшего развития.
• Дефляционный механизм. Один из таких механизмов – сжигание токенов. Оно позволяет уменьшить предложение и поддержать цену за счет дефицита и увеличения спроса. Стейкинг – это блокировка активов с выплатой годовой доходности. Заблокированные токены участвуют в валидации транзакций или управлении сетью. Механизм также позволяет сократить предложение и поощряет долгосрочные инвестиции в проект. Кроме того, проекты могут выкупать токены у держателей для поддержки цены.

Понятная и сбалансированная токеномика с прозрачным ценообразованием – признак более здорового проекта. Скрытые распределения или их непонятные правила – это уже повод задуматься о безопасности ваших инвестиций.

Оцените продукт и его практическую пользу

Анализ продукта и практической ценности токена позволяет оценить его потенциал и реализуемость. Эти элементы показывают, решает ли проект реальную проблему.

Продукт – это основное предложение проекта. Наример, блокчейн, DeFi-протокол, NFT-платформа или решение для масштабируемости. Параметр полезности определяет, зачем нужен токен в экосистеме.

Напомним, что необходимую для анализа информацию можно найти в whitepaper и дорожной карте. Ищите описание конкретной проблемы и ее решение. Например, можно найти блокчейн второго уровня для решения проблемы перегруженности основной сети. Идеально если у проекта есть рабочий прототип. Например, бета-версии торгового бота, доступная для тестирования. Токен должен быть нужен экосистеме. Он может использоваться для оплаты комиссий за газ, стейкинга или голосования в DAO. Если токен можно заменить, его полезность низкая.

Дорожная карта – это план развития с конкретными этапами и сроками. Измеримые этапы показывают реализуемость и прогресс. Если проект уже достиг прошлых ключевых этапов, это повышает доверие. Слишком амбициозные планы, расплывчатые сроки, нереализованные этапы дорожной карты – это риск.

Мониторьте активность в соцсетях и маркетинговые кампании

Социальные сети проекта и активность сообщества предоставляют важную информацию о его прозрачности. И о его потенциале роста. Такие платформы, как Reddit, Telegram и Discord, могут раскрыть истинное мнение пользователей, личности команды и интерес рынка.

Ищите активное сообщество с регулярными обновлениями. Комментариями от команды, качественными обсуждениями и реальными отзывами, где упоминаются и плюсы, и минусы. Постепенный прирост подписчиков – хороший знак. Можно ввести поисковые запросы “отзыв о“ или “мошенничество” с названием проекта. Так выявляются тревожные сигналы или повторяющиеся проблемы.

Вас должны насторожить:

• резкий рост подписчиков без очевидных причин
• высокое число подписчиков и низкая вовлеченность
• агрессивные рекламные акции, создающие ажиотаж

Сообщество, которое может стать хорошей поддержкой для проекта, не обязательно громкое. Оно интерактивное, качественное и прозрачное. Постоянное присутствие в социальных сетях часто сигнализируют об устойчивом интересе. И он гораздо ценнее, чем кратковременный хайп.

Учитывайте возможные ограничения

Некоторые проекты вводят запрет на доступ к пресейлам в определенных странах и регионах. Такие запреты называются гео-ограничениями.

Почему проекты ограничивают доступ? Проекты вводят ограничения, чтобы избежать конфликтов с местными регуляторами. Некоторые юрисдикции классифицируют токены как ценные бумаги. Ограничения снижают риски штрафов и судебных исков для команды. Но это сокращает глобальный доступ к проекту.

Также проект может использовать обязательные проверки KYC/AML (Know Your Customer / Anti-Money Laundering). Это проверки личности и источника средств. Цель – предотвратить отмывание денег и финансирование терроризма. Для участия в токенсейле требуется паспорт, адрес, иногда биометрия. Проекты с KYC повышают доверие. Но отпугивают анонимных пользователей.

Как ограничения влияют на инвесторов? Ограничения усложняют участие в предпродажах. Пользователям из запрещенных регионов приходится использовать VPN. Они рискуют получить бан или столкнуться с юридическими последствиями. KYC замедляет процесс входа. Верификация может занимать 1-3 дня. Но это защищает от мошенничества.

Где найти информацию об ограничениях? В whitepaper проекта и Условиях использования. Всегда изучайте эти документы перед участием в пресейле.

Как купить токены на пресейле: пошаговое руководство

В этом разделе мы расскажем, как купить токены на токенсейле за 3 простых шага. Итак, вы нашли надежную предпродажу. Провели ее практическую проверку и решили вложить небольшую часть своего капитала. Чтобы принять участие, вам точно потребуется криптокошелек. Начнем?

Подготовка кошелька и средств

Большинство пресейлов проходят на популярных блокчейнах. Это Ethereum, Binance Smart Chain (BSC) или Solana. Все можно проверить в whitepaper проекта. Например, для Ethereum нужен кошелек, поддерживающий ERC-20, для BSC – BEP-20. Идеальный вариант мультивалютный кошелек, который поддерживает несколько сетей, такой как Best Wallet. Помните неправильная сеть может привести к потере средств.

Важно также не забыть о комиссиях за транзакции в блокчейне. И оставить запас токенов на газ. Как рассчитать запас? Для пресейла нужно минимум 2-3 транзакции (покупка, одобрение токена). Размер комиссий можно проверить в специальных трекерах.

Помните о базовых правилах безопасности:

• используйте холодный кошелек для крупных сумм, горячий – для транзакций
• храните seed-фразу оффлайн

Подключение к сайту и проверка контракта

Перейдите на официальную страницу предпродажи проекта, нажмите “Подключить кошелек”. Подтвердите подключение в приложении кошелька.

Важные моменты:

• Подтверждайте адрес контракта пресейла через whitepaper.
• Избегайте фейковых ссылок на сайт пресейла и проверяйте домены.
• Используйте закладки для проверенных сайтов. Не переходите по ссылкам из писем Telegram или других соцсетей без подтверждения.

Предпродажи обычно принимают оплату в основных монетах, таких как ETH, BNB или USDT. Вы можете купить их на криптовалютной бирже (например, Binance или Coinbase). А затем отправить в свой кошелек. Некоторые кошельки позволяют покупать криптовалюту прямо в приложении.

Покупка криптовалюты

Выберите, сколько криптовалюты вы хотите купить. Затем подтвердите транзакцию в своем кошельке. Дождитесь ее обработки. Купленные токены будут отображаться как “ожидающие” до окончания токенсейла. Клейм – это процесс получения токенов. Статус клейма, то есть дата возможного вывода активов может быть опубликована в whitepaper. Или ее объявят дополнительно на официальном сайте или в соцсетях проекта.

Кроме того, вам потребуется отслеживать график вестинга с помощью вестинг-трекеров. Или по официальной информации на сайте проекта.

Где искать проверенные токенсейлы

Если вы дочитали статью до этого раздела, значит всерьез задумались об инвестициях в криптовалютные предпродажи. Поздравляем, мониторинг пресейлов вас не пугает. Мы поможем вам решить эту задачу быстрее и эффективнее. Также подскажем несколько площадок, где вы можете найти новые инвестиционные возможности.

Платформы Launchpad и биржи

Launchpad и биржи представляют информацию о пресейлах с более тщательной проверкой. Эти платформы специализируются на проведении продаж новых токенов и инвестициях в криптовалюты на ранней стадии. Они тщательно проверяют проекты перед их размещением. Launchpad и биржи, как правило, более безопасный вариант. В сравнении со случайными предпродажами, которые можно найти в интернете. Кроме того, пользователи этих платформ часто получают преимущества. Например, эксклюзивный доступ и гарантированные квоты.

Среди лучших криптоплатформ для поиска лучших ICO можно выделить следующие: Binance Launchpad, Polkastarter, DAO Maker, DuckStarter, Bybit, Best Wallet.

Конечно, ни одна платформа не является надежной на 100%. Поэтому данные любых площадок для поиска пресейлов всегда следует сравнивать с результатами собственного исследования.

Агрегаторы пресейлов и календари

Следить за новостными сайтами о криптовалютах – еще один хороший способ найти перспективные предпродажи. Такие сайты, как Cryptonews, Cointelegraph и CoinDesk создают специальные календари пресейлов. В них можно найти даты запусков токенов и ключевых этапов проектов.

Некоторые криптоСМИ делают обзоры на YouTube. Там они анализируют предпродажи и рассказывают о потенциальных рисках и выгодах. Подписка на эти источники поможет вам оставаться в курсе событий. Не придется тратить время на постоянный поиск информации.

Отслеживать несколько токенсейлов проще на сайтах-агрегаторах токенов. Например, TokenSniffer, CoinMarketCap и CoinGecko. Агрегаторы собирают всю важную информацию: даты продаж, типы токенов и наличие аудитов. Они помогают избежать мошенничества и сомнительных проектов.

Агрегаторы также позволяют фильтровать проекты по категориям. Вы можете мониторить игровые токены, проекты DeFi, мем-монеты и любые другие предпродажи, которые соответствуют вашей инвестиционной стратегии. Выбирайте токены с высоким рейтингом и оставайтесь на проверенных платформах.

Социальные сети, криптофорумы и сообщества

Новости о криптовалютах часто появляются сначала в социальных сетях. Следите за ключевыми фигурами. Ими становятся основатели проектов, разработчики и криптоинфлюенсеры. Они обычно делятся информацией и мнением о предпродажах в Telegram и Discord.

Многие проекты также проводят сессии “Спроси меня о чем угодно” (AMA). Там пользователи задают вопросы непосредственно его разработчикам. Это отличный способ отделить просто хайповые проекты от долгоиграющих. Плюс можно получить представление о команде и ее разработках.

Один из лучших способов оставаться в курсе событий – присоединиться к онлайн-сообществам. На платформах Reddit, крипто-каналах Telegram или серверах Discord есть такие активные группы. Эти сообщества позволяют инвесторам общаться, получать инсайдерскую информацию. Можно также выявлять ведущие тенденции до того, как они станут всеобщим достоянием. Многие из них создают специальные разделы, посвященные предстоящим токенсейлам. Поэтому это отличный способ найти проекты, которые только начинают набирать обороты.

Чем вы рискуете, инвестируя в пресейлы?

Инвестиции в предпродажи криптовалют могут быть прибыльными. Однако, есть и риски разного характера. Инвестор должны понимать это до того, как нажмет кнопку “Купить токены”.

В данном разделе мы разберемся, с какими рисками связаны вложения в токенсейлы.

Волатильность и ликвидность

Вложить в проект на пресейле $100 и получить $1 млн. Звучит довольно приятно, не правда ли? Реально ли это? При определенных условиях – да. Тем не менее есть у ICO и существенные минусы, на которые следует обратить внимание:

• Риск получить небольшой или нулевой доход. Токен попросту может не оправдать ожиданий инвесторов после официального релиза на биржах. Такое случается, когда команда проекта ставит перед собой задачу собрать средства, а не обеспечить доход своих инвесторов.
• Отсутствие стабильности. Мы уже говорили выше о том, что в ходе пресейла актив последовательно дорожает. Однако после официального листинга его курс может резко упасть. Он будет более подвержен давлению внешних факторов.
• Высокая волатильность. Этот пункт соотносится с предыдущим. Разговор о том, насколько активы чувствительны к настроениям на рынке. Новые криптовалюты могут резко расти и падать в цене пока топовые токены проявляют большую стабильность.
• Токены могут быть неликвидными после покупки. Покупателям приходится ждать недели или месяцы, пока токены появятся на бирже.
• Инсайд. Команда или инсайдеры могут манипулировать ценой, продавая токены до разблокировки. Кроме того, инсайдеры компаний могут искусственно создавать ажиотаж. Этот хайп нужен для дампа (скама).

Чтобы снизить риски всегда проводите анализ проекта. Изучайте репутацию команды, наличие аудитов и токеномику. Используйте биржи с высокой ликвидностью, распределяйте капитал между несколькими проектами и не вкладывайте в новые токены более 5-10% портфеля

Регуляторы и география

Предпродажи сопровождаются регуляторной неопределенностью: неясные правовые классификации создают риски в некоторых юрисдикциях. Например, в США многие токены предпродажи могут считаться ценными бумагами в соответствии с рекомендациями SEC, а это означает, что их предложение без надлежащей регистрации может быть незаконным. В некоторых странах действуют прямые запреты или строгие правила лицензирования на продажу токенов. Проекты часто ограничивают доступ инвесторам из определенных регионов, чтобы оставаться в рамках закона.

Чтобы обеспечить свою безопасность, участвуйте только в предпродажах, проводимых на надежных платформах и проверяйте ограничения для конкретных регионов.

Налоги

Налогообложение в случае с токенсейлами тоже зависит от юрисдикции, статуса продавца и характера токенов. Перечислим некоторые рамочные принципы:

• Классификация дохода. Это может быть доход от продажи активов, услуг и инвестиций. В большинстве стран они облагаются налогом на прирост капитала или НДФЛ для физических лиц. Либо налогом на прибыль для компаний. Момент налогообложения зависит от метода учета. Будет он при получении средств или при конвертации токенов/криптовалюты.
• НДС. В некоторых странах (например, в ЕС) операции с криптовалютами могут освобождаться от НДС. Но если токены рассматриваются как средство платежа. Однако для утилитарных токенов НДС будет начисляться.
• Международные аспекты. При трансграничных пресейлах важно учитывать налоговые правила страны продавца и покупателя. Также нельзя игнорировать возможные требования по декларированию криптоактивов.
• Декларирование и учет. Необходимо вести учет транзакций. Это даты, суммы и стоимость активов в фиатной валюте на момент сделки.

Чтобы получить более точную и достоверную информацию об этих аспектах, вы можете проконсультироваться с юристом. Важно сделать это до принятия решения об инвестициях.

Как безопасно хранить токены после покупки?

Безопасное хранение криптовалют – ключевой аспект для участников пресейлов. Да и для всех инвесторов в целом. Выбор кошелька и соблюдение базовых правил безопасности минимизируют риски потери активов. В этом разделе поговорим о том, как выбрать кошелек, обезопасить свои токены. Что делать, если доступ к кошельку получили мошенники?

Типы криптокошельков

Кошельки для криптовалют делятся на кастодиальные и некастодиальные. В первом случае доступы к активам хранятся у третьей стороны, например, биржи. Пользователь некастодиального кошелька хранит приватные ключи самостоятельно.

Кастодиальные кошельки, такие как Binance или Coinbase, удобны для новичков. Они просты в использовании, обеспечивают восстановление доступа и поддержку. Но уязвимы к взломам биржи, блокировкам аккаунта или регуляторным ограничениям.

Некастодиальные кошельки дают полный контроль над активами. Однако, они требуют ответственного хранения ключей. Потеря приватного ключа или seed-фразы означает утрату средств.

Аппаратные кошельки – это физические устройства, хранящие ключи оффлайн. Это защищает вас от онлайн-атак. Они идеальны для долгосрочного хранения крупных сумм. Особенно для токенов, полученных на пресейлах. Их использование требует дисциплины. Сюда входят регулярное обновление прошивки и защита устройства от физического доступа.

Когда и какой кошелек выбрать? Для активной торговли и хранения небольших сумм подойдут кастодиальные кошельки. Для участия в пресейлах и хранения токенов на среднесрочную перспективу лучше использовать некастодиальные. Для долгосрочных инвестиций и крупных сумм – аппаратные. Распределение рисков достигается разделением активов. Храните часть средств на бирже для ликвидности. Часть – в некастодиальном кошельке для операций. А основную долю – на аппаратном кошельке.

Мы настоятельно рекомендуем создавать отдельный криптокошелек для каждого токенсейла. Чтобы изолировать средства от других операций. Это снижает вероятность компрометации основного кошелька. Например, вы можете использовать один кошелек для участия в IDO, а другой – для хранения токенов после разблокировки.

Устанавливайте лимиты на транзакции, особенно для смарт-контрактов. Перед подтверждением транзакции проверяйте адрес контракта и сумму. Используйте функцию approve-контроля в DeFi-протоколах. Давайте разрешение только на необходимую сумму и отзывайте его после завершения операции. Это предотвратит несанкционированный доступ к вашим токенам.

Что делать, если кошелек скомпрометирован?

В случае компрометации кошелька или подозрения на взлом действуйте быстро.

1. Первый шаг – ротация ключей. Создайте новый кошелек и переведите на него средства, если доступ сохраняется. Если активы украдены, зафиксируйте убытки, сохранив данные о транзакциях (хэши, адреса). Это пригодится для обращения в правоохранительные органы или биржи.
2. Второй шаг – отзыв все разрешений. Для смарт-контрактов разрешения можно отозвать через инструменты вроде Revoke.cash, чтобы предотвратить дальнейшие потери. Если кошелек подключен к DApps, отключите его немедленно. Для кастодиальных кошельков свяжитесь с поддержкой биржи для заморозки счета.
3. Разработайте план реагирования заранее: храните резервные копии seed-фраз в нескольких безопасных местах, настройте мультиподпись для крупных сумм и регулярно проверяйте безопасность устройств.

Что делать с активами после покупки?

Успешное участие в пресейлах криптовалют требует четкого плана управления позицией после покупки. От ваших действий до и после генерации токенов зависит доход и минимизация рисков. В этом разделе расскажем про важные моменты. Когда выходить из проекта? Как применять стратегию DCA? Что такое стейкинг и работа с ликвидностью?

Когда выходить из проекта?

Сразу после покупки стоит определить план выхода. Для этого изучите токеномику. Эмиссию, распределение, сроки блокировок. Это покажет, когда рынок может испытать давление продаж. Далее решите, где фиксировать прибыль:

• частично – например, продавать часть при +50%, +100% или +200%, чтобы вернуть вложения и оставить часть на рост;
  
• полностью – при достижении цели (например, 5x–10x) или при негативных новостях (регуляторные проблемы, провал партнерств).
  

Главное – не поддаваться эмоциям и бездумно не гнаться за прибылью.

Если не хочется продавать

• DCA (усреднение): докупать небольшими порциями при падении цены. Это снижает среднюю цену входа, но требует свободных средств и несет риск при затяжном падении.
  
• Стейкинг: можно заблокировать токены и получать вознаграждения. Это пассивный доход и поддержка сети. Минус – заморозка ликвидности и возможные риски уязвимостей.
  
• Ликвидность на DEX: участие в пулах позволяет зарабатывать на комиссиях (0.05–1%). Но здесь есть риск непостоянных потерь при резких скачках цены.

Следите за ключевыми точками, которые могут повлиять на цену. Это анлоки – крупные разблокировки часто вызывают падение на 10–30%. Листинги – новые биржи почти всегда дают краткосрочный рост. Партнерства и апдейты – новости могут стать катализатором движения цены.

Мониторинг событий

Отслеживайте даты разблокировок. Например, крупная может снизить цену на 10-30% и потребовать частичной фиксации прибыли. Листинги на биржах часто вызывают краткосрочный рост цены из-за повышения ликвидности и доверия. Следите за анонсами о предстоящих листингах в официальных каналах проекта. Крупные партнерства также могут повлиять на цену. Регулярно проверяйте Discord или Telegram проекта, чтобы быть в курсе его ключевых событий.

Для эффективного мониторинга настройте уведомления на платформах вроде CoinGecko или создайте собственный календарь событий. Это позволит принимать обоснованные решения о фиксации прибыли или наращивании позиции.

Исторические кейсы ROI: чему учат лидеры

Некоторые проекты вошли в историю благодаря огромным суммам собранных средств. Другие запомнились тем, что ранние инвесторы получили доход, который изменил их жизнь.

Самые громкие криптопресейлы: Ethereum, NEO, BNB, Stratis

Ethereum (2014): ICO Ethereum привлекло $18 млн, цена одного токена составляла $0,31. На пике 2021 года курс Ethereum достиг $4,891, что дало ROI около 15,777x. Ethereum показал всю силу проектов с революционной технологией в виде смарт-контрактов и мощной командой. Успех зависел от долгосрочного видения и экосистемы разработчиков. Для пресейлов сегодня важно оценивать техническую уникальность и команду.

NEO (2016): Проект известный как “китайский Ethereum”, NEO собрал $4,5 млн при цене токена в $0,032. На пике 2018 года цена актива достигла $198, обеспечив ROI около 6,187x. NEO выиграл за счет региональной поддержки и маркетинговой кампании. Именно она позиционировала проект как альтернативу Ethereum. Однако зависимость от локального рынка увеличила волатильность. Пресейлы требуют анализа географических и регуляторных факторов.

BNB (2017): Binance Coin продавался по $0,15, собрав на пресейле $15 млн. К 2021 году цена достигла $690, дав ROI около 4,600x. Успех BNB связан с экосистемой Binance, где токен стал основой для скидок и DeFi. Токены, интегрированные в сильную платформу, имеют высокий потенциал. Ищите проекты с реальной утилитарностью.

Stratis (2016): ICO проекта привлекло $600 000 при цене $0,007 за токен. На пике в 2018 года цена Stratis достигла $22,77, ROI составил около 3,252x. Stratis предлагал блокчейн-услуги для бизнеса, но потерял популярность из-за конкуренции. Краткосрочный хайп может принести прибыль, но долгосрочный успех требует уникального позиционирования.

Эти кейсы показывают, что успех пресейлов зависит от инноваций, команды и рыночного спроса. Однако выбор момента выхода и диверсификация рисков важны.

Почему большинство пресейлов не повторяют успех Ethereum?

Истории Ethereum или BNB – это исключения, а не правило. Ошибка выжившего заставляет фокусироваться на успешных проектах, игнорируя тысячи провалов. По данным исследований, около 60% ICO, запущенных в 2017–2018 годы либо не запустились, либо обесценились.

В 2017 году рынок пресейлов был переполнен проектами, обещающими революции, но без реальной ценности. Инвесторы, увлеченные FOMO, игнорировали слабую токеномику, отсутствие продукта или сомнительные команды. Они быстро попадали в ловушку хайпа. Сегодня шумиха вокруг мем-коинов или DeFi-проектов может затмить фундаментальный анализ. Не поддавайтесь этому. Проверяйте whitepaper, токеномику и репутацию команды.

Многие проекты терпят крах из-за неудачной реализации, конкуренции или регуляторных барьеров. Регуляторные ограничения, как в Китае в 2017 году, уничтожили многие ICO. Высокий ROI в прошлом был связан с ранней стадией рынка криптовалют. Сегодня рынок более зрелый, конкуренция выше, а регуляторы строже. Ожидать 1,000x от каждого пресейла нереалистично.

Успех требует дисциплины и анализа, а не надежды на повторение исторических лидеров.

Как понять, что пресейл легитимный?

Чтобы проверить легитимность пресейла, используйте чек-лист:

• Команда: Публичные данные о разработчиках, их опыт и репутация.
• Whitepaper: Четкая техническая документация и дорожная карта.
• Токеномика: Прозрачное распределение токенов, разумные анлоки.
• Сообщество: Активность в официальных каналах (X, Telegram, Discord).
• Аудит: Наличие аудита смарт-контрактов от компаний вроде Certik.
• Партнеры: Подтвержденные коллаборации с известными проектами. Избегайте проектов с анонимными командами или обещаниями нереальной доходности.

Плюсы и минусы участия в токенсейлах

Источник: dzen.ru

Неважно, выберет ли инвестор классический ICO или отдаст предпочтение IEO. В любом случае у него есть шанс столкнуться с различными плюсами и минусами ранней покупки монет.

Почему выгодно вкладывать в пресейлы?

Главное преимущество пресейлов – выгода. Токены продаются по низким ценам. Это привлекает новичков в трейдинге. Инвесторам не нужен большой капитал. Большинство токенов стоит меньше доллара за штуку. Даже без опыта можно купить перспективные активы для портфеля.

Участие в предпродаже – это ранняя поддержка стартапа. Вы помогаете проекту до публичного запуска. Это дает преимущества перед теми, кто ждет выхода токена на биржу.

Вот основные преимущества:

• Ранний доступ к токенам по низкой цене
• Потенциал экспоненциального роста после запуска
• Бонусные выплаты и скидки на предпродажу
• Доступ к эксклюзивным возможностям белого списка
• Выгодные условия вступления в силу или разблокировки
• Вступление в группы частных инвесторов
• Понимание механизмов предложения токенов
• Раннее положение в трендовых нарративах

Конечно, ни одно из этих преимуществ не гарантирует прибыль. Они просто дают вам более сильную стартовую позицию. Помните, что перед тем, как вкладывать деньги, стоит тщательно взвесить все плюсы и минусы.

Какие минусы предпродаж?

Как уже упоминалось, предпродажи, хотя и вызывают восторг, сопряжены с серьезными рисками. Многие проекты никогда не выполняют своих обещаний. И инвесторы часто сталкиваются с такими проблемами, как блокировка токенов, отсутствие прозрачности или неопределенность в области регулирования.

Вот основные минусы, которые следует учитывать:

• Высокий процент неудач новых проектов
• Токены часто блокируются или являются неликвидными
• Ограниченные правовые или нормативные гарантии
• Скудная или неясная документация по проекту
• Риск злоупотребления смарт-контрактами
• Завышенные оценки из-за раннего ажиотажа
• Давление со стороны инсайдеров после запуска
• Отсутствие гарантии листинга на бирже

Эти недостатки не означают, что предпродажи всегда плохи. Это сигнал, что необходимо проявлять осторожность. Понимание нюансов поможет вам вовремя заметить красные флаги. Избежать проектов, которые могут провалиться до выхода на биржу.

Завершение

Криптопресейлы привлекают инвесторов высоким потенциалом доходности. Однако они подходят не всем. Успех требует оценки рисков, анализа проекта и дисциплины. Как понять, подходят ли вам инвестиции в пресейлы? И от каких вложений вообще стоит воздержаться?

Вам подходят инвестиции в ICO, если:

Вы инвестор с высоким профилем риска и готовы к возможным потерям. Для рационального участия соблюдайте рекомендации, о которых мы подробно говорили в нашем обзоре. Изучаете whitepaper, токеномику, команду и рыночный потенциал. Участие также может быть оправдано, если у вас есть время. На мониторинг новостей, анлоков и рыночной динамики, чтобы вовремя зафиксировать прибыль.

А когда лучше отказаться от инвестиций в ICO?

Воздержитесь от участия, если проект не предоставляет верифицируемых сигналов качества. Если нет публичной информации о команде, слабый технический продукт или сомнительные партнерства. Слабая токеномика – например, избыточная эмиссия, быстрые анлоки или чрезмерное распределение команде. Все это сигнализирует о рисках обвала цены.

Токсичные условия – высокие минимальные суммы входа, отсутствие гарантий возврата или подозрительный маркетинг, это тоже красные флаги. Пропустите пресейл, если рынок уже перенасыщен хайпом. Или если вы не готовы к длительному мониторингу. Новичкам без опыта прежде, чем начать инвестировать, лучше освоить базовые стратегии управления рисками. Поверьте, пригодится.

FAQ’s