加密生态系统中的金融机构：机遇与风险

自2009年首枚比特币诞生以来，加密货币的受欢迎程度迅速增长。根据 ，目前加密货币市场的总价值估计已超过2.5万亿美元。国际货币基金组织数据.

今年早些时候，一项由进行的调查显示皮尤研究中心 调查发现，17%的美国人表示他们使用过加密货币，而欧洲证券及市场管理局 认为欧盟加密货币的市值约为 1.7 万亿美元。全球范围内的增长仍在持续，使用某种形式加密货币的人群比例 超过50% 拉丁美洲人口中的 —— 因此在该生态系统中建立信任至关重要。

加密货币对传统支付通道的依赖

加密货币的持续流行——以及使用传统支付渠道投资、交易或使用加密货币——意味着传统金融服务与虚拟资产服务提供商（VASPs）几乎不可能独立运作。换言之，任何想要接触加密货币的人首先都依赖于传统银行支付渠道。

从银行的角度来看，机构可能通过向交易所提供直接的银行服务，与虚拟资产服务提供商（VASP）保持直接关系。银行也可能间接受到VASP的影响，因为银行客户使用其账户通过信用卡、借记卡、自动清算所（ACH）或其他法币计价的机制转账资金，以资助加密钱包。

相反，虚拟资产服务提供商（VASPs）依赖银行通过法币进出渠道传输资金，并提供对任何公司健康发展至关重要的关键银行服务（例如，支持员工薪资支付）。简而言之，没有传统银行系统的支持，VASPs 无法支持以加密货币计价的活动。与此同时，银行在该交易所的活动中增加了额外的监管层级。

随着这一双边关系的不断成熟，双方有机会在建立具有适当控制和风险缓释措施的银行系统访问方面展开合作。银行和虚拟资产服务提供商（VASPs）在缺乏适当风险缓释控制的情况下，均面临与加密货币相关的风险。它们可能面临潜在的财务损失、声誉受损，甚至监管制裁或经营许可证的丧失。因此，各方应尽可能保持透明和负责，共同努力以满足消费者的需求，这符合所有人的利益。

高风险活动可以通过相应的控制措施进行管理

鉴于加密货币交易中的欺诈行为约为法定货币交易的四倍，创新对于提升安全性至关重要，因为消费者要求能够通过交易所将资金转入加密货币。

诸如由万事达卡旗下公司 Ciphertrace 提供的工具，使银行、加密货币交易所、钱包提供商及其他处理数字资产交易的虚拟资产服务提供商（VASPs）能够更好地评估法币资金流向和来源的风险。Ciphertrace 还提供洞察，帮助评估与加密货币相关交易的风险，并通过数据驱动的分析来衡量内部控制的有效性。这些洞察支持诸如 Crypto Secure 之类的工具，使银行能够轻松查询虚拟资产服务提供商的评级，并采用更优的风险缓解策略。

自首笔加密货币交易以来已过去十四年，风险评估的重要性随着区块链技术本身及其在消费者中日益增长的普及而不断提升。更有理由强调，数据驱动的洞察力——使金融服务公司和虚拟资产服务提供商（VASPs）能够做出明智的风险偏好决策——至关重要。这使客户能够量身定制风险管理控制，并适当提升用户和客户体验。

尽管所有金融交易，无论是在链上还是链下，始终存在风险，万事达卡仍专注于开发工具以减轻这些风险。通过其增强的能力，它为金融机构提供了遵守法规所需的数据，同时提升了客户和消费者的安全性。归根结底，这改善了用户体验并将信任置于核心位置；这对于驾驭区块链技术相关的未来机遇与风险至关重要。