Самостоятельное хранение Криптo обеспечивает защиту на фоне краха биржи FTX

Последние несколько недель были одними из самых сумасшедших, которые когда-либо видел Рынки Криптo . Некогда доверенная биржа FTX (и все связанные с FTX компании) во главе с основателем Сэмом Бэнкманом-Фридом подала заявление о банкротстве после того, как биржа была признана неплатежеспособной.

Многие Криптo в прошлом терпели крах, теряя клиентские средства и заставляя многих людей терять деньги, которые у них были на бирже. К сожалению, крах Криптo не является необычным событием в Криптo, но масштабы мошенничества и неэффективного управления с FTX беспрецедентны. Эти недавние Мероприятия заставили многих в традиционных Финансы потерять веру в будущее Криптo, оказали огромное понижательное давление на Курсы криптовалют и заставили многих призвать к дальнейшему регулированию Криптo .

Для Криптo важно отметить, что эти неудачи и астрономические потери вызваны мошенничеством, ненадлежащим управлением клиентскими средствами и некомпетентностью, а не неудачей программного обеспечения или самих блокчейнов. Поскольку последствия этих корпоративных неудач продолжаются, консультантам важно понять передовые практики для себя и своих клиентов, которые продолжают инвестировать в криптовалюты.

Вы читаетеКриптo для советников, еженедельный обзор цифровых активов и будущего Финансы для финансовых консультантов. Подпишитесь здесьполучать рассылку каждый четверг.

Ни твои ключи, ни твои монеты.

В Криптo есть популярная поговорка: «Не ваши ключи, не ваши монеты». Криптовалюта — это предъявительский актив. Это означает, что лицо или организация, контролирующие закрытые ключи к Криптo , по сути, владеет монетами, хранящимися в этом кошельке.

Напротив, когда клиент решает доверить хранение активов бирже или третьей стороне, он доверяет этой стороне надлежащую защиту закрытых ключей к своим активам. К сожалению, многие биржи неправильно управляли клиентскими активами, либо не защищая закрытые ключи и создавая возможность для злоумышленника украсть средства, либо откровенно злоупотребляя депозитами клиентов в своих собственных целях.

Самый безопасный способ для любого человека хранить Криптовалюта — в кошельке, который он контролирует. Это можно сделать с помощью аппаратного кошелька, например, бухгалтерской книги, бумажного кошелька или в собственном программном кошельке. Это называется «самостоятельным хранением» активов. Пока пользователь не делится закрытыми ключами с кем-либо, ONE не может украсть или неправильно использовать активы без доступа к закрытым ключам. Важно отметить, что криптографическую основу, которую используют криптовалюты, практически невозможно взломать, что создает огромную безопасность для активов, хранящихся в закрытом кошельке.

Для многих инвесторов это создает дополнительный уровень сложности при инвестировании в Криптовалюта. Для использования метода самостоятельного хранения Криптo требуется определенный уровень технологических знаний. Однако, в духе полной безопасности, стоит научиться делать это.

Консультантам следует подумать о том, чтобы обучить своих клиентов этому методу. Если все сделано правильно, это предотвратит кражу или нецелевое использование клиентских средств третьими лицами.

Читать дальше: Кошельки с мультиподписью могут KEEP ваши монеты (если вы используете их правильно)

Регулируемые кастодианы и биржи

Не все Криптo придерживаются одного и того же стандарта. Многие биржи придерживаются самого высокого стандарта защиты клиентских депозитов. Некоторые биржи, такие как Coinbase и Gemini, регулируются строгими правилами и не имеют права смешивать клиентские активы без разрешения пользователя.

Некоторые биржи публикуют проверенные финансовые отчеты и доказывают, что они владеют клиентскими активами 1:1. Они часто публикуют отчеты, демонстрирующие «доказательство резервов», что по сути доказывает их платежеспособность. Это означает, что биржа хранит все клиентские депозиты в защищенном кошельке и что пользовательские депозиты могут быть сняты по усмотрению клиента. Биржа или кастодиан не смешивают клиентские активы с корпоративными активами и не используют клиентские депозиты для собственной торговли или маркет-мейкинга.

Хотя это и является ONE безопасности, которая лучше, чем у многих офшорных бирж, биржа все равно хранит закрытые ключи для контроля и владения Криптo. Когда пользователи решают хранить депозиты у третьей стороны, они по сути доверяют третьей стороне надлежащую защиту закрытых ключей к своим монетам.

Хотя использование регулируемого кастодиана и биржи проще и удобнее, чем самостоятельное хранение активов, это не так безопасно. Многие биржи имеют безупречную историю защиты клиентских активов и до сих пор доказали свою надежность. Важно знать, что всякий раз, когда хранение передается на аутсорсинг, инвестор доверяет третьей стороне, которая будет надлежащим образом хранить и использовать клиентские активы.

Читать дальше: Что такое «полностью обеспеченные» резервы?

CeFi — это не DeFi

Многие «Криптo », включая Celsius Network и Voyager Digital, подали заявление о банкротстве в 2022 году. Эти Криптo предлагали доходный сервис, где пользователи могли хранить Криптo в компании и получать доход от активов. Эти компании выдавали депозиты пользователей заемщикам (многие из которых были хедж-фондами и институциональными инвесторами), перекладывая взимаемые проценты на вкладчиков, как это делают банки.

Эти компании централизованного Финансы (CeFi) не регулировались как банки, и, к сожалению, их стандарты и практика кредитования не были адекватными. В результате распродажи Криптo , начавшейся летом 2022 года, многие из этих предприятий CeFi оказались в ситуации чрезмерного кредитного плеча и в конечном итоге потеряли средства клиентов. Компании CeFi не застрахованы Федеральной корпорацией по страхованию депозитов (FDIC), и их банкротство, скорее всего, приведет к полной потере средств клиентов.

Хотя мы видели, как эти компании CeFi терпят неудачу, важно отметить, что многие из крупных протоколов децентрализованного Финансы (DeFi) по-прежнему полностью работоспособны и продолжают работать так, как задумано. Взаимодействие с протоколом DeFi более сложно, чем использование платформы CeFi. DeFi по-прежнему предлагает инвесторам возможность получать доход от своих Криптo позиций, не доверяя третьей стороне надлежащее управление безопасностью активов. Важно отметить, что многие протоколы DeFi по-прежнему считаются рискованными инвестициями и должны быть правильно поняты и проанализированы перед использованием.

Читать дальше: CeFi рухнул. Но DeFi не без вины

Хотя последние несколько недель были трудными для многих в Криптo , важно отметить, что эти мошенничества и катастрофы вызваны Human и корпоративными ошибками, а не сбоями Технологии , которая поддерживает криптовалюты. Блокчейны, включая Bitcoin и Ethereum , по-прежнему полностью работоспособны и безопасны, и они предлагают возможности для тех, кто верит в будущие перемены, которые предлагает эта Технологии .

Всем инвесторам важно понимать, на какой риск они идут, передавая хранение активов на аутсорсинг, и стоит научиться самостоятельно хранить активы и напрямую взаимодействовать с протоколами DeFi, чтобы защитить свои Криптo .